附件1：衍生产品资产余额计算方法.doc

附件1：衍生产品资产余额计算方法附件1 衍生产品资产余额计算方法衍生产品资产余额按照本附件列示的现期风险暴露法计算衍生产品抵质押品不应从衍生产品资产余额中扣除，但符合本附件规定的保证金除外一、现期风险暴露法（一）衍生产品资产余额按下列公式计算：衍生产品资产余额= RC + Add-on其中：1．RC为按盯市价值计算的重置成本与0之间的较大者；2．Add-on为剩余期限内的潜在风险暴露3．潜在风险暴露等于衍生产品的有效名义本金乘以相应的附加系数，信用衍生产品以外的其他衍生产品的附加系数见表1表1 衍生产品的附加系数（信用衍生产品除外）（％） 剩余期限 利率 汇率和黄金 股权 黄金以外的贵金属 其它商品 不超过1年 0.0 1.0 6.0 7.0 10.0 1年以上， 不超过5年 0.5 5.0 8.0 7.0 12.0 5年以上 1.5 7.5 10.0 8.0 15.0（1）对于多次进行本金交割的合约，名义本金为合约的剩余支付金额2）对于按照确定的支付日期清算且在清算日合约价值为0的衍生产品合约，剩余期限应当等于从报告日到下一个清算日的时间对于满足上述条件且剩余期限超过1年的利率衍生产品合约，附加系数应当不低于0.5%。

3）表格中列出的利率、汇率和黄金、股权以及贵金属衍生产品以外的其他衍生产品应视为“其他商品”4）单一货币浮动/浮动利率互换不计算潜在风险暴露，其衍生产品资产余额为盯市价值4．信用衍生产品的附加系数见表2表2 信用衍生产品的附加系数（％） 类型 参照资产 信用保护买方 信用保护卖方 总收益互换 合格参照资产 5 5 不合格参照资产 10 10 信用违约互换 合格参照资产 5 5 不合格参照资产 10 10（1）合格参照资产包括我国中央政府、中国人民银行和政策性银行发行的债券，以及《商业银行资本管理办法（试行）》附件10规定的投资级别的政府证券和合格证券2）信用违约互换的信用保护卖方只有在参照资产的发行人尚能履约但信用保护买方破产的情况下才需计算潜在风险暴露，且以信用保护买方尚未支付的费用为上限二）当衍生产品具有《商业银行资本管理办法（试行）》附件6规定的合格双边净额结算协议时，该类衍生产品组合的资产余额等于以下两项之和：1．净重置成本，等于净盯市价值与0之间的较大值2．按下列公式计算的净潜在风险暴露：ANet=0.4×AGross+0.6×NGR×AGross其中：AGross为净额结算协议下对同一交易对手的所有合约的潜在风险暴露之和，等于每笔交易合约的有效名义本金乘以相应的附加系数的总和，附加系数见表1和表2；NGR为双边净额结算协议重置成本净额与重置成本总额的比率。

经银监会批准，NGR既可以基于单个交易对手计算，也可以基于净额结算协议覆盖的所有交易计算未经银监会批准，商业银行不得变更计算方法二、抵质押品的处理（一）衍生产品抵质押品不得从衍生产品资产余额中扣除，但符合下列条件的现金保证金除外：1．现金保证金为银行根据衍生产品市值变化收取的可变现金保证金；2．收到的现金保证金可被银行视同自有现金使用；3．现金保证金每日根据衍生产品合约逐日盯市的价值进行计算并交换；4．现金保证金的币种与衍生产品合约的清算币种相同；5．现金保证金根据衍生产品合约规定的门槛要求以及适用于交易对手的最低抵质押品提交金额进行全额交换，且可全额覆盖衍生产品的盯市敞口；6．交易双方订立法律上有效的净额结算协议，在交易对手违约或破产的情形下均可履行净额结算协议明确规定允许净额结算，且在净额结算时可扣减可变保证金二）根据衍生产品合约收到上述保证金的商业银行，可以从重置成本中扣除保证金；根据衍生产品合约提交上述保证金的商业银行，可以从调整后的表内外资产余额中扣减由此计入资产负债表的应收账款三）商业银行根据财务会计准则可以将提供的抵质押品从资产负债表中扣除的，在计算衍生产品资产余额时，应当将该抵质押品加回衍生产品资产余额。

三、信用衍生产品信用衍生产品的信用保护卖方除按照本附件上述规定计算衍生产品资产余额外，还应当将信用衍生产品的有效名义本金计入衍生产品资产余额一）商业银行在计算卖出信用衍生产品的有效名义本金时，可以扣除符合下列条件的买入信用衍生产品有效名义本金：1．买入信用衍生产品的参照资产与卖出信用衍生产品的参照资产相同；2．买入信用衍生产品的剩余期限不短于卖出信用衍生产品的剩余期限二）如卖出信用衍生产品的名义本金已计入衍生产品资产余额，其对应合约的潜在风险暴露可不计入衍生产品资产余额中三）商业银行可以将从资本公积中扣除的卖出信用衍生产品公允价值的负向变动从信用衍生产品有效名义本金中扣除四、商业银行与中央交易对手开展的衍生产品交易（一）商业银行作为中央交易对手的清算会员为客户提供衍生产品交易清算服务时，其与中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额按照下列规定计算：1．当商业银行提供清算服务时，若其同时与客户和中央交易对手订立衍生产品合约，相关交易形成的衍生产品资产余额应当计入调整后的表内外资产余额但是，商业银行不对客户承担中央交易对手违约的保证义务的，其与合格中央交易对手交易形成的衍生产品资产余额可以从调整后的表内外资产余额中扣除。

2．当商业银行提供清算服务时，若客户直接与中央交易对手订立衍生产品合约，且商业银行对中央交易对手承担客户违约的保证义务的，商业银行应当按照本办法附件1的规定计算其保证部分的衍生产品资产余额二）合格中央交易对手的认定标准根据《中央交易对手风险暴露资本计量规则》确定 PAGE PAGE 5 。