京东白条的风险控制机制的研究doc.docx

东北农业大学学士学位论文 　　　　　　　　　　学号：A08130123 京东白条的风险控制机制的研究Study of The Risk Control Mechanism of JD Baitiao学生姓名：李雪指导教师：张广文所在院系：经济管理学院所学专业：金融学研究方向：互联网金融东 北 农 业 大 学中国哈尔滨2017 年 5 月摘要随着互联网+时代的到来，在不久的将来，互联网将与传统行业紧密的连接在一起，互联网行业充斥着资本市场的巨头，消费金融行业更成为资本市场争先进入互联网+的一个重要入口本文从京东白条的风险控制机制中的问题，阐述了互联网金融这一热门行业中必不可少的信用贷款分支其中的佼佼者如阿里巴巴的支付宝金融体系，京东商城的京东金融体系，这两者已经成为我国目前互联网金融行业的两大巨头，随着支付宝率先推出的用于信用支付的花呗，京东金融也不甘落后，同样推出了重磅的京东信用支付工具—京东白条京东白条是基于大数据征信跟据用户的行为进行授信的一种信用贷款业务，也是目前互联网信贷的一种代表性的征信方式，区别于传统的贷款业务而衍生出的新型的征信方式。

列举了京东白条在风险控制中所遇到的风险控制问题并进行深入分析，根据现有的政策法规提出相对应的解决方案，完善目前京东白条所涉及的征信体系漏洞关键词： 京东白条 风险控制 征信体系 Study of The Risk Control Mechanism of JD BaitiaoAbstractAs the advent of the era Internet plus.In the near future,the Internet will closely linked together with traditional industry.The Internet industry is a giant in the capital markets.Consumer finance industry is an important portal of capital market into the Internet plus.Key words: JD Baitiao Risk Control Credit System 目录摘要 IAbstract II1 前言 11.1 本研究的目的与意义 11.2 国内外研究文献综述 11.3 本研究的主要内容 22 京东白条的风险控制机制的现状分析 32.1 京东白条的发展历程 32.2 京东白条的背景分析 42.3 京东白条与同类个人信贷产品的对比 52.4 京东白条的风险控制机制的分析 63 京东白条风险控制机制的问题及其成因分析 73.1 京东白条风险控制机制中的问题 73.2 京东白条风险控制机制中问题的成因分析 84 京东白条的风险控制机制的对策分析 94.1 京东白条风险控制流程的完善 94.2 构建内、外部风险控制配套措施 104.3 完善个人信用评估体系 115 结论 12参考文献 13致谢 141 前言1.1 本研究的目的与意义1.1.1 本研究的目的随着我国的互联网不断的加速发展，天猫 京东等网上商城的出现，消费习惯已经不再局限于线下的传统模式，互联网购物的规模成几何倍数增长，该项消费习惯已经比肩与传统的消费习惯。

其中最重要的支付环节，也从线下的现金交易，刷卡交易，改变成为了线上支付环节先消费，后支付成为年轻人的首选支付方式，传统的信用卡有其局限性，无法适应互联网的个性化支付服务促使了互联网电商平台开发出了新的一种信用信贷支付方式该支付方式满足了用户的交易资金需求，提升平台的成交金额本文将以其中的具有普遍代表性的京东白条为例，通过对其的研究，扩大至互联网金融信贷行业的整体现状及其中所存在的急需解决的问题进行深入剖析互联网金融信贷的本质是一种借贷行为，其中必然存在着风险的管控问题风险管控的研究对其行业的健康发展起到了必然的作用1.1.2 本研究的意义理论意义：互联网金融信贷作为新生的金融业务，在我国处于发展阶段，传统金融已经无法满足现有我国的发展速度，更加快捷，便利的互联网金融随之出现，互联网庞大的群体已经不容忽视，但互联网的自由性也是互联网金融信贷行业健康持续发展的障碍随着互联网巨头企业的不断进入，互联网金融已经成为了红海行业，快速发展的同时，弊端及风险也在不断出现随之而产生的社会现象将会越来越多，负面的新闻也减缓其发展速度和信任程度只有通过对其的运作模式和机制进行深入的理论分析，发现其中现存的风险漏洞，完善其风险管控机制，才能帮助其在快速扩张的同时，能够稳步健康的发展。

现实意义：京东白条作为典型的互联网金融信贷产品，以其为切入点，分析现有的互联网金融信贷行业，从其互联网大数据体系的特殊性，研究其运作的流程在现有的互联网金融信贷行业缺乏有效的风险监管及法律法规约束的情况下，拆解其运作流程，将其中每个步骤的风险问题逐一发现，并提供其解决方案京东白条作为该行业的一个缩影，其中的风险问题不管存在于该平台，而是所有互联网金融信贷行业的共性问题解决其中的风险问题，对整个互联网金融信贷行业具有重大的现实意义同时也对我国今后的互联网金融行业的发展提供有利的前提1.2 国内外研究文献综述1.2.1 国外研究文献综述由于国外互联网的领先发展，互联网在国外金融领域的发展也比国内早，而国外研究者的研究更加集中在互联网金融的运作模式上Kruppa J（2014）对纯互联网银行的运作模式进行分析，是完全采用互联网的技术来完成传统银行的每一项业务并在互联网技术的基础上，对互联网金融领域的产品的所有属性，交易的特征和支付的选择进行了模型化的分析Ramsey（2014）提出网络匿名，和在信息上不对称的环境下风险收益的问题，得出结果表明，就传统金融地利差产品的绩效并不是很理想，但如果一如既往的投资的原则，就能实现除了高风险外的高收益。

Richard C（2014）用决策树分析了对不同水平地收益和风险，建立了相对应的群体，发现了在同一级别上的风险收益率，与高的信用等级地群体对比，较低的信用等级地群体就更有效率Demetriades P（2016）通过分析总结，随互联网的技术与金融相融合的方式使个人对个人地网络借贷更加有高效率地联系双方，并针对其对社会造成地负面影响向监管当局提出将个人对个人网络借贷并入消费者保护权益的范畴相关地意见1.2.2 国内研究文献综述由于我国的互联网金融起步相对较晚，对于互联网金融的研究相比较也没有国外互联网研究的成熟和丰富我国正在提倡建设普惠制金融的体系，很有利于加快了我国建设多层次的资本市场地进程贾甫，冯科（2014）的观点是，互联网金融在融资的方式上是对传统的金融机构地一种改进，而不是与传统的金融机构相对立的一种金融模式，除了互联网金融在后期地发展中可以解决在金融市场上的风险违约率的下降，同时可以满足低的收入者的贷款需求大幅增加这一两难王国刚（2015）的想法是，互联网金融并不是一种国际得现象，因为国外还并未用互联网金融来替代仍然普遍使用得“电子金融”、“网络金融”这样多元得基于互联网金融得概念。

然而国内得互联网金融主要在网络服务提供商中通过网上商品的交易而拓展延伸出得金融活动王国刚还提出，就现有的互联网在金融领域上得应用用“网商金融”更恰当一些孙欣（2014）认为支持互联网金融并不是新金融范畴得观点，因为全都是建立在借贷约定上得市场的行为尽管互联网金融在现实中对其传统金融业构成了巨大挑战，但是从产品上的性质来说，它与资本市场、银行等等的金融机构是一种相互补充的关系王亮（2016）认为我国当下的互联网信用支付管理工作还不到位互联网支付在实现发展的过程中,对其管理工作也需要跟进,尤其是风险分析和监控,构建起与其相对应的监控机制等工作尤为重要，尤其是与实体银行的信息共享能够弥补互联网金融征信的短板 ，更能够加强其风险控制能力1.3 本研究的主要内容本篇研究一共分为5个部分，第一部分是绪论部分，主要阐述了本篇文章研究的目的、背景、意义，国内外相关的研究状况等等第二章阐述了京东白条的风险控制机制的现状，介绍了京东白条的发展历程、背景分析、与同类个人信贷产品的对比及对京东白条的风险控制机制的现有状况的介绍第三章阐述了京东白条风险控制机制的问题及其成因，包括法律风险、技术风险、用户违约风险。

第四章介绍了京东白条的风险控制机制的对策，主要是京东白条征信体系的完善、京东白条在对待逾期账户的对策、京东白条与传统银行的征信互通第五章为结语2 京东白条的风险控制机制的现状分析2.1 京东白条的发展历程2.1.1 京东白条的发展历程随着京东商城成为我国第二大互联网商城，京东于2015年正式进军金融行业，并开始了独立于京东商城运营的模式期间，经历了一轮66.5亿人民币的大额融资，加快脚步布局京东金融体系2014年2月，京东白条正式在京东商城上线，其主要作用是为在京东商城用户在购物支付时提供类似传统信用卡的互联网信用支付，即带有传统新用户的“先消费后支付”及分期付款功能，又因其特殊的互联网属性而备受瞩目此后，该信用支付模式如雨后春笋般不断出现，但其中最具代表性的自然就是率先推出的“京东白条”，亦是该行业中的典范2015年，京东白条开始多元化发展，布局线上线下，以各种形式进入多个支付场景，为用户提供无抵押的信用消费贷款，且与传统银行联手，推出联名的信用卡—小白卡目前，京东白条的业务已经涵盖 旅游、租房、装修、购车、教育等各行各业，并根据用户不同属性，例如校园中的学生，及乡村的农民等不同属性的用户提供消费金融支持。

2016年，京东白条开启了品牌独立之路，目标为去京东化，且拥有了独立域名2016年9月，正式推出连接线下支付的产品，白条闪付白条闪付作为京东白条连接线上线下的重要载体，在京东白条发展史中写下了重重的一笔2.1.2 京东白条的衍生产品（1）白条商城：为京东白条用户特有的分期商城，购买其中商品会进行自动分期，商品涵盖了数码产品，全球购，众筹产品等且推广了分期免息的优惠活动2）白条贷款：目前已扩展至9个板块，涵盖租房、家庭装修、房产抵押贷款、汽车分期贷款、教育、美容、婚庆、健康、旅游3）校园特权：是专业校内的学生设置，针对学生的征信体系不完善而设计的信用产品4）京东金条：为最新推出的现金贷款业务，目前正在测试中，是以京东白条征信体系为依托诞生的现金借贷业务京东金条采用差异化授信和利率定价方式，提供最高授信额度20万元、最长分期12个月的现金借贷服务，按天计息，日利率不超过0.05%2.2 京东白条的背景分析2.2.1 依托京东商城的发展背景2.2.1.1 京东商城的用户支持京东白条依托京东商城独立发展却又密不可分，作为京东商城支付环节中的痛点进行垂直化发展京东商城的庞大的用户基数及其积累的多年的数据源都成为了京东白条发展的重要依托。

京东商城拥有2亿的活跃用户，其中一二线城市更是其重点区域，数以千亿的交易量，几十万的产品供应商，数万的第三方合作伙伴形成了独一无二的发展生态此外，第三方数据及京东投资的其它企业也让京东白条的数据获取能力更上一层楼，且京东在今后的三年，在技术领域的投资将会继续加大，这也更加增强了京东白条的科技实力京东商城作为互联网购物平台的佼佼者，拥有海量的用户数量及每日的活跃用户，其中消。