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中国工商银行财务分析文献综述摘要：随着我国市场经济的不断发展，企业的财务分析对各不同的使用 者都显现出十分的重要作用企业要及时发现问题，必须通过财务分析 数据作出正确的判断对于怎样进行财务分析，特别是对包括中国工商 银行在内的商业银行进行财务分析，国内外许多学者都已经做过研究 一般来说，都是通过对企业财务报表的系统分析来达到为关心企业的各 群体提供有效财务信息的目的本文在对相关书籍、期刊阅读并整理后 对国内外已有的研究按其逻辑性以及内容重点进行简单的梳理，主要包 括有财务分析的含义及其重要性、分析方法和商业银行财务分析的特殊 性等关键词：财务分析 财务报表 商业银行 分析方法在经济全球化的今天，越来越多的社会群体开始关注企业，特别是 上市公司的财务状况，以达到为自己的投资作出正确决策的目的而财 务分析的最基本功能正是将大量的财务数据转换成对特定决策有用的信 息，以减少决策的不确定性针对财务分析，许多学者都已做过研究阐 释，本文将从各方面进行总结与说明一、财务分析的含义及其重要性对于财务分析的定义， 美国南加州大学教授 Water B. Neigs 认 为，“财务分析的本质是搜集与决策各种财务信息，并加以分析和解 释的一种技术。

而美国纽约市立大学 LopoldA. Bernstein 认为 ，“财务分析是 一种判断的过程，旨在评估企业现在或过去的财务状况及经营成果， 其主要目的在于对企业未来的状况及经营业绩进行最佳预测 台湾政治大学教授洪国赐则提出， “财务分析以审慎选择财务信 息为起点，作为探讨的根据；以分析信息为重心，以揭示其相关性； 以研究信息的相关性为手段，以评核其结果 而中国大陆地区的庄维新在《财务报表分析方法浅析》（2009）中 指出“财务状况分析主要包括企业资产构成分析、权益构成分析和现金 净流量分析等 张裕强在《企业财务报表分析方法研究——基于光明乳业股份有限 公司的报表分析》（ 2007）中进一步将财务分析细化为财务报表分析， 提出“财务报表分析是指以财务报表和其它资料为依据和起点 ,采用专 门方法,系统分析和评价企业过去和现在的经营成果、财务状况及其变动, 目的是了解过去、评价现在、预测未来,帮助利益关系集团改善决策 财务分析是当今企业管理中不可或缺的一部分，其重要意义不言而 喻佩普（美）在其著作《运用财务报表进行企业分析与估价》（2004） 中便指出了财务报表的重要意义 ,提出财务报表是企业必须编制的重要 文件，也是广泛的企业分析的基础。

投资者和外部分析师可以通过分析 财务报表数据获得对公司当前业绩的未来前景的深刻了解同时帕利普 （美）与希利（美）在《经营分析与评价4》（2008）中简明扼要地道出 财务报告在资本市场上的重要作用，“由于财务报表最广泛地提供了上 市公司经济活动的数据信息，因此投资者和其他股东依靠财务报告来评 定公司及其管理当局的经营计划和公司业绩耿毅在 2001 年发表的《财务报表分析中的方法论》（2001）中就提 出“财务报表分析是会计工作不可缺少的一个重要组成部分在实际工 作中，我们通过财务报表分析，评价企业财务状况和经营成果《企业财务报表分析内容探讨》（2008）的作者姜萍也在 2008 年提 出了重要观点她认为“财务报表分析是企业管理活动中的重要内容， 通过指标分析和评价，可以全面了解企业的经营活动，并提供一些有用 的发展策略，随着市场经济的不断发展，财务报表分析将成为企业发展 道路上的指示灯 企业财务报表分析的目的是了解过去，评价现在， 预测未来，帮助企业改善经营决策财务报表分析最基本的功能，是将 人量的报表数据转换成对特定决策有用的信息，减少决策的不确定性， 对企业的偿债能力、营运能力、盈利能力和抵御风险能力作出评价并指 出存在的问题。

而其重要意义在于“财务报表分析是检查的手段，能 检查企业偿债、获利和抵御风险的能力，分析越深入越容易对症治疗 财务报表分析不能提供最终解决问题的办法，但却能指明需要详细调查 和研究的项目沈春雨于 2010 年在其著作《财务报表分析方法及局限性浅淡》 （2010）中指出“财务报表分析是以三大财务报表及附注等为对象从 偿债能力、盈利能力和营运能力等角度对企业等经济组织进行分析从而 系统地认识和掌握企业全貌的过程，是财务报表功能得以充分发挥的必 要条件为相关利益群体了解企业的经营状况并预测未来做出正确决策 提供必要的信息二、 财务分析的方法了解了财务分析的含义之后，财务分析方法的选择在财务分析的过 程中也十分重要帕利普（美）的《经营分析与评价：有效利用财务报 表》（2006）一书中提到可以运用财务报表进行企业分析的理论框架， 即从企业活动到财务报表，进而从财务报表到企业分析张浩通过《浅议上市公司财务状况分析方法》（2004）提出“我国 上市公司的定期主要报告包括三表（资产负债表、损益表、现金流量表） 及其附注,因此人们主要是通过分析上市公司的财务报表来了解其财务 状况.”张玉亚与沈黎明在《论企业财务报表分析》（2000）中指出“财务 报表分析中常用的方法有趋势分析法、比率分析法和因素分析法。

《财务报表分析中的方法论》（2001）作者耿毅谈到这个问题时， 认为“正确运用方法论中分析和综合的方法，准确地、系统地、动态地 对财务报表进行分析，对于得出正确的判断是十分关键的针对具体方法的使用，他提出会计报表的层次结构分析是报表分析 的第一步，“通过层次结构上的总体考察，分析掌握报表上大的板块分 布和构成情况报表分析的基础和核心则是运用分析方法，对报表内 的每项内容逐个分解分析在对要素分解分析的基础上，再对要素之 间的关系进行归类、组合、比较等，进行会计信息的再加工，以便从中 得出有用的信息最后在报表分析的基础上，综合各种会计信息，进 一步剖析财务会计报表所揭示的财务状况和经营成果姜萍在《企业财务报表分析内容探讨》（2008）中提出“财务报表 分析的内容非常广泛不同的人，不同的目的，不同的数据范围，应采 用不同的方法和步骤文章中提到财务分析大致分为六个部分： (1) 明确分析的目的；(2)收集有关的信息；(3)根据分析的目的把整体的各 个部分分割开来，予以适当安排，使之符合需要；(4)深入研究各部分的 特殊本质；(5)进一步研究各部分的联系；(6)解释结果，提供对决策有 帮助的信息。

《财务报表分析方法与应用》(2007)的作者刘平认为“财务报表 作为财务分析的主要资料来源，其自身存在的局限是制约财务报表分析 质量的一个重要原因要避免分析的孤立性，不能脱离企业经营管理各 方面情况．要结合行业情况和宏观经济环境来进行，在运用分析方法时 要考虑指标内容、计价标准、时间长度和计算方法的可比性将各种方法 结合运用，并对指标进行综合分析，才能把握会计报表信息的实质《财务报表分析在商业银行中的应用》(2006)一文作者王佳秋与 郭丹颖指出财务分析的最基本功能，是将大量的报表数据转换成对特定 决策有用的信息，减少决策的不确定性因而他们认为财务分析要“通 过对资产负债表、损益表和现金流量表的分析，了解企业的获利能力， 资金营运能力等，为企业的发展决策提供依据三、 商业银行财务分析的特殊性作为金融业重要部分的商业银行，由于其本身性质的特殊性因此 在运营过程与财务分析中也不同于其它生产型企业王佳秋与郭丹颖在其合著的《财务报表分析在商业银行中的应用》 (2006)中指出“商业银行是以追求最大利润为目标，不同于其他企业 通过产品或者服务为主要经营对象，而是通过多种金融负债筹集资金， 以多种金融资产为经营对象，能利用负债进行信用创造，并向客户提供 多功能、综合性服务的金融企业。

负债是商业银行形成资金来源的业 务同时书中提到“商业银行为了实现利润最大化和银行市场价值最大 化的最终目标，在经营管理中要贯彻流动性、安全性、盈利性“ 三性” 原则通过财务报表分析，使用不同的财务指标和财务比率可以对“ 三 性”原则尤其是盈利性有更好的了解，对于挖掘和发现商业银行的优势 和不足起到重要的作用而“财务分析可以了解商业银行的安全性、 流动性及其盈利性商业银行通过各种财务指标可以与本行业平均指标 或同类银行对比，便于发现本身的不足和优势，并且能够更好利用财务 分析中的各种方法为商业银行寻求最大效益，取得竞争优势类似的观点刘俊新也通过《谈加强商业银行财务报表分析》（2001） 提出“加强财务报表分析的重点是建立合理的财务分析指标体系我们 要按照实现银行资金的“三性”（安全性、流动性、盈利性）原则合理建 构有关指标体系方萍在《论商业银行财务管理的特点》（2004）中指出“商业银行 是经营货币、信用的特殊企业，其财务活动与一般工商企业有较大的区 别，由此决定了商业银行财务管理有其特殊性商业银行的经营活 动包括业务活动和财务活动两大方面（ 财务活动是商业银行经营活动的 灵魂，是商业经营管理的的核心内容）。

同时她提出我国商业银行的财 务主体具有多层次性根据《公司法》和《商业银行法》的规定，我 国商业银行的组织形式采用总分行制模式，即实行一个法人（总行）、 两级核算（省行、地市行），商业银行的财务活动也不是单一企业的财 务活动，而是一个企业群体的财务活动，这使商业银行的财务主体具有 多层次性!”在分析财务报表时，商业银行的分析方法与普通企业也不尽相同 《财务报表分析在商业银行信贷风险管理中的运用》（2001）的作者丁 晨认为“作为债权人的银行在分析报表时应从对会计政策和会计方法分 析入手,了解企业报表体系的整体构造和具体内容,根据对会计科目明细 情况和实地调查对主要会计科目数据进行调整,编制出能够为银行提供 判断企业偿债能力真实依据的财务报表,在此基础上再展开分析工作.兼 顾到分析的全面性和可操作性通过阅读王鞍霞的《商业银行视角的企业财务报表分析改进研究》 （2009），了解到“商业银行传统的财务分析方法主要是根据借款企业 提供的财务报表，通过比率分析法、比较分析法和趋势分析法等方法， 分析企业的偿债能力，盈利能力和营运能力，评价企业的信用状况，衡 量企业的还款能力她认为对商业银行的财务分析也应当有侧重点“在我国目前会计 政策的可选择性和应收账款变现能力的不确定性存在的前提下．现金流 量信息日益成为判断企业经营是否正常和财务状况是否健康的一个重要 工具。

现金流量分析在商业银行信贷决策中的作用是不可替代的现金 流量分析指标能够客观地评价企业用经营活动的现金流量偿还债务的能 力，以及企业通过盈利能力的提高和营运管理的改善来补充和提高偿债 水平的能力，有利于商业银行考察借款企业的真实还款能力，对提高商 业银行贷款决策的准确性大有益处而“商业银行主要关心的是企业 是否会按期偿还贷款的问题，因此从银行信贷决策分析的角度考虑，主 要分析企业的现金偿债能力，其次是现金盈利能力和现金营运能力喻菊云的《试论商业银行现行财务分析的改进》（2005）也提到“商 业银行是经营货币资金的特殊企业，其财务分析的实质在于利用财务会 计、财务预算和综合信贷计划执行情况的信息，对银行工作的业绩或经 营状况进行总结与评价在阅读了以上针对财务分析的文献之后，发现国内外的经济学家、 学者对这方面的理论研究已经比较成熟，为财务管理人员提供了有效地 财务分析方法，对引导人们理性投资也起到了一定的作用但许多财务 理论在现实生活中的应用率并不高针对特定企业，特别是发展中国家 金融业的实际案例也不多这些都可以作为以后学者研究的方向参考文献1． 庄维新：《财务报表分析方法浅析》，长三角，2009年3月刊2． 佩普（美）：《运用财务报表进行企业分析与估价》，中信出版社， 2004年1版3． 张裕强：《企业财务报表分析方法研究—基于光明乳业股份有限。