快速消费品类企业现金流管理模式研究.doc

快速消费品类企业现金流管理模式研究一、概述现金流管理是企业日常管理中的重要内容，经营现金流量在很大程度上反映出一个 企业的潜在发展能力科学合理的现金流管理模式对于降低企业经营成本，降低风险，推 动自身科学发展具有重要的现实意义相较于其他企业，快速消费品类企业在生产经营过 程中具有高风险以及中等收益的特点，这就对快速消费品类企业的现金流管理提出了更高 的要求，应当在确保企业正常生产运营的情况下，最大限度地提高资金使用效率和使用效 益，减少现金存量，及时将自身闲置资金用于投资、建设，提高收益，并在增加收益和降 低企业现金流管理风险之间合理选择平衡点，在此基础上确定最佳现金流管理模式，以增 强企业竞争力，提高企业经济效益得力文具公司是一家专门生产文具的快速消费品类型的公司，致力于为全球消费者 提供性价比最优的产品，定位于国际一流综合文具供应商，全面完成得力办公文具、得力 学生文具、得力商用机器、得力书写工具、得力办公电子、得力 IT 消耗品、得力纸制品的 七大产业体系布局，涉及国内传统分销、电子商务、大客户直销、商务业务以及海外得力 自主品牌、客户定制品牌七大营销渠并存，客户遍布全国省市县以及海外 100 多个国家。

近几年来，得力文具年均保持 30%左右的增长速度公司的快速发展在很大程度上得益于 企业科学合理的现金流管理模式本文对该公司现金流预算管理、流程管理、流速管理以 及流量管理等方面进行研究与探讨二、现金流预算管理现金流预算管理是指企业管理者结合现金流入以及现金流出预测值，依照一定的先 后顺序根据预测结果科学安排企业资金，在此基础上实现资金使用的合理平衡，确保资金 使用效益最大化当前，伴随着市场经济的不断完善，企业所处的生产经营环境发生了重 大变化，同时面临的市场竞争也越来越激烈，使得不少快速消费品类企业陷入资金短缺的 困境企业要想确保生产经营活动顺利开展，就必须尽快收回应收账款，强化现金流预算 管理，优化资金调整力度，提高资金使用效益，完善资金结构，并逐步降低企业财务成本 费用，切实保障企业资金需求以科学控制现金流出量作为现金流预算管理的基本原则作为快速消费品类企业， 在生产经营过程中必须准确把握自身现金流入量，并在此基础上对现金流出进行科学管控， 推动企业现金流动合理化，满足企业生产经营以及投资的资金需求这就要求企业财务管 理者在编制现金流预算时，尽量将现金支出进行细化各个部门单位依据分级管理办法， 合理编制现金流管理预算方案，财务部门在此基础上进行审核汇总，并结合各个部门的现 金流预算情况，综合编制整个企业的现金流预算。

其中，财务部门需要对现金支出预算进 行总体把握和总量控制，严格执行年初预算将企业营业收入作为现金流预算管理的重点对于快速消费品类企业来说，营业收 入是其主要的现金流入来源，因此企业有必要将营业收入作为现金流预算管理的重点公 司管理者应当在全面分析考量市场变动因素的前提下，及时进行市场分析和调研，合理预 测产品销售价格以及销售收入情况，尽量保障现金流入预算的科学、合理为了保障企业 营业收入预算执行，企业销售部门要跟财务部门紧密协作，在市场调研的基础上针对不同 客户、市场制定不同的销售策略，并明确责任，依靠合理灵活的营销方式提高应收账款回 收率以及产品销量建立完善的管理体系作为现金流预算管理的保障建立完善的现金流量分析机制， 强化对现金流的分析研究，对企业的年度、季度以及月度现金流量进行分析对比，结合企 业资金运作流程以及资金的收支变动情况，合理编制分析表，并在此基础上寻找企业资金 的变动规律，及时查找问题和原因，采取针对性的补救措施，强化资金管理，提高使用效益同时建立完善的月度、季度、年度滚动现金流预算体系，通过销售预算、生产预算、 成本费用预算等计算编制现金流预算表，依靠滚动预算方法，为企业未来时期的生产经营 活动提供必要的参考和支持，确保企业现金流安全。

综上，快速消费品类企业应当逐步实现经营管理内容的细化以及经营管理责任的明 确化，进一步完善企业内部资金预算管理机制，有效降低生产成本，建立现代化管理体制， 通过科学化的现金管理，压缩生产开支成本，确保能够满足企业生产、销售等环节的现金 需求，在此基础上提高企业经济效益并最终建立现代化的企业现金流管理模式三、现金流流程管理对于快速消费品类企业来讲，现金流流程既包含了现金流流动的路径，也包含了现 金流流动的程序企业对于现金流流程路径的管理应当着力于流程的优化、完善;对于现金 流流动程序的管理应当着力于程序设计是否合理、关键控制点是否有效现金流流程指的是现金从流入企业到流出企业，然后又重新流入企业的连续过程 企业产品种类繁多，使得企业现金流流程的路径也相对比较复杂而难于管理，流动的环节 较多，在这一情况下，企业现金流动的速度相对较慢因此，需要对存货管理给予高度的 重视，从入库、仓储管理到出库都需要给予详细的流程优化，尽量减少存货占用资金的机 会成本此外，由于公司营销渠道的复杂多样化，收款方式也相对复杂，得力文具通过与 银行合作，建立现金集中的方式，可以减少企业管理账户的数量，每天货款自动归集，减 少必要的转账环节，同时简化现金管理流程，提高流转速度，这对于提高现金的盈利能力 以及创造性、实施短期投资都具有很好的实践意义。

同时对于付款流程也要进行优化，企 业在采购过程中必然会出现现金流出，也就是付款过程企业管理者应当合理制定付款期 限，结合供应商不同的情况，依据实例、价格等因素区分等级，优化选择主动掌握现金 流以及物资流的控制权，进而最大化降低风险，提高效益在原材料采购过程中，应当密 切关注订单发出时间、信用条件以及存货的管理等环节，通过对汇票、存货的管理，减缓 现金流出速度，在此基础上实现对现金流出过程的优化 业务流程的改造主要围绕 三部分来开展，一是包含企业存货流程、资产管理流程、生产流程以及研发流程等环节在 内的内部生产经营流程;二是采购流程、销售流程、筹资流程以及投资流程等传统的生产业 务流程;三是全价值链业务流程，这其中包含了供应链管理流程、客户关系流程等相关环节， 这三种流程之间相互联系，本身具有顺序性以及层级性的关系现金流管理流程还应当重 点围绕制度重置、组织重置以及设置关键内控点等环节来开展四、现金流流速管理快速消费品类企业要想提高资金使用效率，还应当强化自身现金流流速管理企业 只有不断缩短现金的周转时间，提高周转速度，才能够增加经济产出水平在衡量企业现 金流流速时，可以采用现金周转期这一指标。

从货币资金进入企业到参与生产经营直至再 次转变为企业现金为止，资金周转过程具有连续性一般情况下，企业现金流流速管理重 点关注应付账款周转期、存货周转期以及应收账款周转期等得力文具公司建立了完善的 CRM 系统，实现自动对账、催账，及时提醒客户付款， 并对反馈进行记录，强化应收账款管理建立信用管理系统，强化对客户信用的管理，依 靠信用管理系统强化对客户账龄分析监管在对销售人员的考核上重视账款额回收率，并 在业务提成比例中提取坏账基金，以共担坏账风险相比较于同行业来讲，得力文具公司 的存货周转速度还有进一步的提升空间，可以借鉴供应链库存管理手段，强化联合库存管 理、供应商库存管理系统以及多级库存管理等，实现风险共担，加快现金流流速五、现金流流量管理实施现金流流量管理的重点是确保企业的现金流能够满足日常生产需求，避免企业 因为现金短缺造成经营困难或者丧失好的投资发展机会一般来讲，企业持有现金都会面临着管理成本、短缺成本以及机会成本等当企业由于现金短缺导致日常生产经营出现困 难进而影响到企业的生产经营利润时，就会发生短缺成本;同时，企业持有现金，就会对现 金等资产进行日常管理，为此需要支付相应的管理成本;机会成本则是指企业为了留存现金， 而失去一些收益较高的投资项目，影响到企业投资收益所发生的成本。

从这个角度上讲， 要实现现金流量管理的科学性就需要合理确定最佳现金流余额应当结合企业的存货、现 金周转以及成本分析这三个方面来合理确定存货模式下企业管理者会将现金持有量在管理确定上类似于企业的存货基于此， 企业的目标现金持有数量依靠存货经济批量模型来确定，在这一模式下，依靠成本分析模 式来预测、分析总成本最低时的现金持有量不过在成本分析模式下，企业管理者并没有 考虑持有现金所付出的转换成本，只是将机会成本、管理成本以及短缺成本考虑其中而 现金周转模式则是围绕现金周转角度，依靠现金周转速度来确定最佳现金持有量六、结语得力文具公司作为典型的快速消费品类企业，产品的技术含量相对比较低，产品的 收益率也不高，同时市场竞争也比较激烈，在这种情况下现金的周转也就具有更为重要的 地位因此，在进行现金流量分析时应当采用现金周转模式，并将存货模式和成本分析模 式作为辅助，以此来全面分析企业现金流量企业应当充分利用现有资金，减少现金的管 理费用，避免闲置浪费，减少机会成本的发生同时，围绕自身业务发展需求，合理利用 闲置资金，依靠产品研发、开拓市场等方式盘活闲置资金，提高资金使用效益。