信创空间行业市场分析报告.pptx

信信创创空空间间行行业业市市场场分析分析报报告告按国有性质单位属性将就业人员分为以下几层（*行业分类口径来自国民经济行业分类(GB/T4754-2017)）：资料来源：国家统计局，市场研究部 资料来源：国家统计局2党政信创推进顺利，未来有望继续“横向”、“纵向”深化作为对独立性和数据安全要求最高的细分市场，党政信创开启最早，部委、省、市层面基础软硬件和PC、应用推进顺利，信创产业后续有望从“横向拓宽”和“纵向下沉”两方面继续发展横向拓宽：信创核心品类有望从党政公文向电子政务、事业单位及其他行业加速渗透参考上文国家统计局数据，我们将党政事业单位信创市场分为三层口径：截至2020年，小口径_政府机关人员1957万，中口径_政府机关人员+事业单位人员（不含教育、卫生）3032万人，大口径_整体政府机关+事业单位人员5563万人我们认为中口径反映目前核心信创市场，未来有望进一步延伸至大口径以及行业信创的更广阔空间纵向下沉：信创核心品类有望进一步向区县层面下沉根据产业调研，当前阶段信创应用在部委、省、市层面已深入开展，未来有望进一步下沉至区县层面，延展数倍以上的空间信创核心品类进一步拓展各口径测算信创市场涉及人数市级及以上区县6000500040003000200010000556330321957小口径中口径大口径 资料来源：市场研究部绘制 资料来源：国家统计局，市场研究部测算3下面我们对党政事业单位信创市场空间进行测算（考虑到政府机关、事业单位人数近年未发生大幅变动，我们以下均采用2020年国家统计局数据）人数假设1-省市、区县人数比：区县空间或达市级以上三倍。

根据我们产业调研，部分地区市级以上政府机关&事业单位（不含教育、卫生）就业人数与区县级就业人数比重约在1:31:5之间，我们估算区县信创的空间或是此前省、市级信创体量的35倍我们假设市级以上与区县政府机关&事业单位就业人数比重为1:3，中口径下估算得市级以上人数为758万，区县级人数为2274万台套数假设2-PC整机/服务器：假设政府机关、事业单位人员-电脑配比1:0.7，以中口径为例我们估算市级及以上PC台数530万台，区县级PC台数1592万台假设PC整机与服务器配比20:1，中口径市级及以上服务器26.5万、区县级79.5万台假设服务器采用双路CPU，服务器与中间件配比取10:1，服务器与数据库配比取6:1具体定价见下一页4小口径（政府机关人员）：PC、服务器分别1370万、68万台，合计对应924亿信创市场空间，其中区县市场693亿元具体拆分如下：1）合计：我们测算小口径共1957万人，目前对应PC、服务器台数分别为1370万、68万，PC、服务器（含软硬件）合计市场空间达924亿元，其中PC 616亿元、服务器308亿元2）市级及以上：目前PC整机市场空间达154亿元，服务器整机市场空间达77亿元；3）区县级：目前PC整机1028万台、市场空间达462亿元，服务器整机51万台、市场空间231亿元。

5中口径（政府机关+事业单位，不含教育、卫生等）：政府机关&事业单位PC台数2122万台（其中市级以上、区县级分别530万、1592万台），PC（含软硬件）信创市场空间955亿元（其中市级以上、区县级分别239亿元、716亿元）；服务器（含软硬件）信创市场空间358亿元（其中市级以上89亿元、区县级269亿元）具体拆分如下：1）合计：以中口径信创3032万人计算，对应PC、服务器台数分别为2122万、106万；PC整机、服务器合计市场空间达1433亿元，其中PC 955亿元、服务器478亿元；2）市级及以上：PC整机530万台、市场空间239亿元，服务器整机26.5万台、市场空间119亿元；3）区县级：PC整机1592万台、市场空间达716亿元，服务器整机79.5万台、市场空间达358亿元6大口径（政府机关+事业单位，含教育、卫生等）：PC、服务器3894万、195万台，合计对应2628亿信创市场空间，其中区县市场1971亿元具体拆分如下：1）合计：我们测算大口径信创共5563万人，对应PC、服务器3894、195万台；PC、服务器（含软硬件）合计市场空间达2628亿元，其中PC 1752亿元、服务器876亿元；2）市级及以上：PC整机市场空间达438亿元，服务器整机市场空间达219亿元；3）区县级：PC整机2921万台、市场空间达1314亿元，服务器整机146万台、市场空间达657亿元。

7按不同口径测算，小、中、大口径PC、服务器整机（含软硬件）合计信创市场空间分别925、1433、2629亿元，其中区县信创市场空间为694、1074、1971亿元，市级以上分别231、358、657亿元按不同层级测算，中口径下，市级以上PC、服务器合计信创市场空间达358亿元，区县级PC整机信创市场空间716亿元（办公软件、操作系统、CPU市场空间分别达96、48、127亿元），区县级服务器整机市场空间达358亿元（操作系统、CPU、中间件、数据库市场空间分别达52、48、20、46亿元）以办公应用软件为例，参考公开采招600元左右定价，我们测算得到中口径办公软件信创市场空间达127亿元，其中市级以上32亿元（530万台）、区县级96亿元（1592万台）8“八大行业”：行业信创涉及核心行业包含金融、电信、石油、电力、交通、航空航天、教育、医疗等，从性质上看以央国企和事业单位为主全国央国企职工数约3531万根据中国财政年鉴2020，2019年全国国有企业职工数位3531万，其中央企1673万人，地方国企1858万人；2019年全国央企汇编企业户数6.2万户，地方国企汇编企业户数15.5万户。

全国央国企在职职工数量约2900万根据住房和城乡建设部、财政部、中国人民银行联合发布的全国住房公积金年度报告，2019年全国住房公积金缴纳单位中，国有企业单位共20.5万个，实缴职工2893万人；2020年全国住房公积金缴纳单位中，国有企业单位共21.6万个，实缴职工2907万人分地域看，根据各省市地区住房公积金报告，山东、广东、河南、北京、山西、山西、江苏等地国有企业职工数量靠前，共有14个省市地区的国企职工缴纳公积金人数过百万分地域-国有企业职工公积金缴纳人数（万）250 22418820015010050174147138 137130 128 127125116 11510510092847067 6763 62 605342 41352320 1916709 资料来源：各省市住房公积金年度报告我们假设国企职工离退休率2025%根据住建部和中国财政年鉴口径，可以测算得国有企业缴纳公积金的职工数/全国国有企业职工数=18%考虑到不同部门可能存在潜在的统计口径差异，我们再参考国家统计局数据，测算得全国离退休人员占参加养老保险人数的28%，全国企业离退休人员占企业参加养老保险人数的27%。

综合几类数据，我们假设我国国企职工离退休率20%25%我国参加养老保险人数（万）资料来源：国家统计局10“八大行业”国有性质单位在岗职工数量约3374万人根据中国财政年鉴2020，我国电力、邮电通信、石油石化、交通运输等行业的国有企业职工数分别为203万、182万、171万、511万人，按25%离退休率假设分别对应在岗职工数152万、136万、128万、383万人；根据国家统计局，教育、卫生行业国有单位就业人员数分别为1637万、894万人，按25%离退休率假设分别对应在岗职工1228万、671万人；金融行业城镇单位就业人员859万人，按25%离退休率假设对应在岗职工644万人；航空航天业，根据航天科技、航天科工集团官网，两家公司在岗职工数合计约31万人我们测算得八大行业国有性质单位在岗职工数量合计约3374万人更广义来看，全国央国企+教育/医疗等国有单位就业人员数量合计约4805万人行业信创八大行业测算在岗职工数在岗职工数（万人）150010005000122864467138315213612831金融电力电信石油交通航空航天教育卫生 资料来源：中国财政年鉴2020，国家统计局，航天科技、航天科工集团官网等，市场研究部测算11假设：在岗职工与电脑数量配比为1:0.7。

八大行业”PC台数2362万，整机（含软硬件）市场规模1063亿元：其中金融、电力、电信、石油、交通、航空航天、教育、卫生分别451、106、95、90、268、22、860、470万台 分别对应PC整机（含软硬件）市场空间203、48、43、40、121、10、387、211亿元行业信创八大行业PC市场空间测算估算估算单单价价(元元)八大行八大行业业合合计计金融金融电电力力电电信信石油石油交通交通 航空航天航空航天 教育教育卫卫生生人数人数(万万)台套数台套数(万万)337423621063142716714702112814386444512032714361521064863913695436381289040537383268121168213122101121228860387522669PC整机(含软硬件）以WPS为代表的办公软件PC操作系统4500600300800市市场场空空间间（亿亿元）元）PC芯片189 资料来源：市场研究部测算12方法一：考虑不同行业业务属性，我们对其假设不同的PC:服务器配比我们测算八大行业服务器空间512万台，市场空间2305亿元其中电信、金融行业规模最大分别为190万、150万台，电力、石油、交通、航空航天、教育、卫生行业分别为21、6、54、2、57、31万台。

电信、金融、电力、石油、交通、航空航天、教育、卫生行业服务器市场空间分别为857、676、96、27、241、10、258、141亿元行业信创八大行业服务器市场空间测算估算估算单单价价(元元)八大行八大行业业合合计计 金融金融电电力力电电信信石油石油交通交通 航空航天航空航天 教育教育卫卫生生PC台数台数(万万)服服务务器配比器配比台套数台套数(万万)23624.6:151223053333071282994511069590268228604703:11506769890385:12196141351:215:16274415:15424135321310:121011115:15725837341415:1311412019819085712411448整台(含软硬件)服务器操作系统(1:1)服务器芯片(1:2)中间件(10:1)45000650030002500035000市市场场空空间间（亿亿元）元）数据库(6:1)881211133113318 资料来源：市场研究部测算方法二：按替换周期分行业测算服务器出货量，相关行业（除航空航天）服务器空间626万台，市场空间2816亿元另外根据IDC数据，2019-2021年三年中国X86服务器出货量合计1053万台，其中电信、金融、教育、交运、医疗、能源行业分别为121、96、40、26、16、14万台。

我们按6年替换周期假设，测算得到电信、金融、教育、交运、医疗、能源行业服务器规模分别为242、191、80、52、33、27万台，合计626万台；对应1088、862、361、236、147、122亿元，合计2816亿元13 2020年以来，我国信创产业进入发力期，在政策依托下市场空间显著扩大，政企用户需求明显增加伴随信创产业政策端坚定支撑与外部环境不确定性的双重促进，信创核心品类有望继续横向拓宽、纵向下沉，我们测算以区县信创为代表的党政事业单位信创有望进一步打开1400亿级空间（PC 955亿元、服务器358亿元），其中区县市场规模或达市级以上的三倍，我们看好信创产业链发展机遇行业信创领域，我们测算全国央国企在职员工数量约2900万，八大行业在职员工约3374万人，对应PC整机（含软硬件）2362万台、市场空间1063万台；服务器整机（含软硬件）512万626万台，对应市场空间23052816亿元。