用Excel进行财务报表分析的技巧应用.doc

应用Excel辅助财务报表分析应用Excel辅助财务报表分析概述应用Excel辅助财务报表结构分析应用Excel辅助财务报表趋势分析应用Excel辅助财务报表工程分析应用Excel辅助财务比率分析应用Excel辅助财务报表综合分析能力目标Excel操作的综合运用，特别是图表的运用及图表和控件的配合更高境界的财务报表分析本讲中涉及的Excel操作要点♦单元格格式的设置♦移动、复制单元格♦冻结窗格和窗口的拆分♦绝对引用、相对引用和混合引用的使用♦各类函数配合或嵌套使用♦筛选的各种妙用♦条件格式的应用♦图表与控件的配合一、应用Excel辅助财务报表分析概述财务报表分析的内涵♦企业财务报表，是企业某一特定日期的财务状况以及一定时期内的经营成果和现金流 量的货币表现，是对企业生产经营活动产生的经济后果的揭示♦企业财务报表分析，对财务报表〔财务报告〕数据做进一步的整理、加工和分析、凝 练，能够更加清晰、完整地展示企业总体财务状况的全貌， 从而为使用者对未来的决策提供依据财务报表分析的范围♦企业财务报表♦企业财务报告中的其他内容财务报表分析框架♦偿债能力分析♦营运能力分析♦盈利能力分析♦开展能力分析财务报表分析方法♦结构分析法♦趋势分析法♦工程分析法♦比率分析法♦综合分析法应用Excel辅助财务报表分析的作用将财务报表分析的理念和方法落到实处：♦降低工作量，提高工作效率♦化抽象为具体，形象饱满、通俗易懂♦思想和方法的固化、标准化♦技术对思想的反作用特别提示♦以下讲座的各个局部不是孤立的，应该用联系的眼光来看待。

♦讲座的顺序未必是大家实践操作的顺序，要活学活用，善于变通，不能胶柱鼓瑟二、应用Excel辅助财务报表结构分析财务报表的结构分析法财务报表的结构分析法，又称为纵向分析法或者垂直分析法， 这种报表分析方法以财务 报表的某一总体指标作为基数，计算报表其他工程占该指标的百分比， 用以揭示报表各工程 的相对地位和总体结构关系，并判断报表各工程的相对地位和总体结构关系的变化趋势应用Excel辅助财务报表结构分析♦资产负债表结构分析♦利润表结构分析♦现金流量表结构分析应用Excel辅助资产负债表结构分析♦计算结构比率将资产负债表各工程金额除以同期总资产的金额♦应用Excel条件格式辅助分析♦应用Excel图表功能辅助分析应用Excel图表功能辅助资产负债表结构分析♦资产负债表各工程占总资产的比例关系♦资产负债表各工程结构比率的变化趋势Excel 2007提供的11类图表♦柱形图：比拟相交于类别轴上的数值大小♦折线图：显示随时间或有序类别变化的趋势线♦饼图：显示每个数值占总数的比例关系♦条形图：使用水平图形比拟相交于类别轴上的数值大小♦面积图：显示各种数值随时间或类别变化的趋势线， 突出一段时间内几组数据的差异。

♦散点图：比拟成对的数值♦股价图♦曲面图：在连续曲面上跨两维显示数值的趋势线♦圆环图：跟饼图非常相似，都是可以显示每个数值占总数的比例关系， 但是圆环图可以包含多个系列♦气泡图：类似于散点图，但比拟成组的三个数值， 而不是两个数值 第三个数值确定气泡数据点的大小♦雷达图：显示相对于中心点的数值问题：要做饼图或者圆环图， 是否直接使用资产负债表及后附的各工程结构比率做数据 源就可以了？♦所有的合计、总计数不能包括在饼或者圆环内；♦所有的减项不能包括在饼或者圆环内；如果把它们也作为生成图♦有些资产负债表工程是在我们关注的期间内都没有数据的，表的数据源，生成的图表将包含很多无用的图例和 0数据——考虑利用Excel 2007的按单元格颜色来排序和筛选的功能应用Excel图表功能辅助分析弗彩〞的地方：图表与控件的配合！应用Excel图表功能辅助资产负债表结构分析♦资产负债表各工程占总资产的比例关系饼图、圆环图♦资产负债表各工程结构比率的变化趋势Excel 2007提供的11类图表♦柱形图：比拟相交于类别轴上的数值大小♦折线图：显示随时间或有序类别变化的趋势线♦饼图：显示每个数值占总数的比例关系。

♦条形图：使用水平图形比拟相交于类别轴上的数值大小♦面积图：显示各种数值随时间或类别变化的趋势线， 突出一段时间内几组数据的差异♦散点图：比拟成对的数值♦股价图♦曲面图：在连续曲面上跨两维显示数值的趋势线♦圆环图：跟饼图非常相似，都是可以显示每个数值占总数的比例关系， 但是圆环图可以包含多个系列♦气泡图：类似于散点图，但比拟成组的三个数值， 而不是两个数值 第三个数值确定气泡数据点的大小♦雷达图：显示相对于中心点的数值应用Excel图表功能辅助分析弗彩〞的地方：图表与控件的配合！应用Excel图表功能辅助资产负债表结构分析♦资产负债表各工程占总资产的比例关系饼图、圆环图♦资产负债表各工程结构比率的变化趋势折线图 结构分析还可以与趋势分析相结合！利润表结构分析应用Excel辅助利润表结构分析♦计算结构比率将利润表各工程金额除以同期主营业务收入的金额♦应用Excel条件格式辅助分析♦应用Excel图表功能辅助分析应用Excel图表功能辅助利润表结构分析♦利润表内部相关工程〔如，营业总收入内各工程， 营业总本钱内各工程〕的比例关系饼图、圆环图♦利润表各工程结构比率的变化趋势折线图 结构分析还可以与趋势分析相结合！现金流量表结构分析应用Excel辅助现金流量表结构分析♦计算结构比率将现金流量表各工程金额除以同期现金总流入、流出和净值的金额♦应用Excel条件格式辅助分析♦应用Excel图表功能辅助分析三、应用Excel辅助财务报表趋势分析应用Excel辅助财务报表趋势分析♦资产负债表趋势分析♦利润表趋势分析♦现金流量表趋势分析应用Excel辅助资产负债表趋势分析♦计算趋势比率♦定基增长比率♦环比增长比率♦应用Excel条件格式辅助分析♦应用Excel图表功能辅助分析〔与结构分析相结合〕应用Excel图表功能辅助资产负债表趋势分析♦直接用报表工程各期金额的比照表现趋势Excel 2007提供的11类图表♦柱形图：比拟相交于类别轴上的数值大小。

♦折线图：显示随时间或有序类别变化的趋势线♦饼图：显示每个数值占总数的比例关系♦条形图：使用水平图形比拟相交于类别轴上的数值大小♦面积图：显示各种数值随时间或类别变化的趋势线， 突出一段时间内几组数据的差异♦散点图：比拟成对的数值♦股价图♦曲面图：在连续曲面上跨两维显示数值的趋势线♦圆环图：跟饼图非常相似，都是可以显示每个数值占总数的比例关系， 但是圆环图可以包含多个系列♦气泡图：类似于散点图，但比拟成组的三个数值， 而不是两个数值 第三个数值确定气泡数据点的大小♦雷达图：显示相对于中心点的数值应用Excel图表功能辅助资产负债表趋势分析♦直接用报表工程各期金额的比照表现趋势柱形图、折线图♦用增长率表现趋势折线图♦直接用报表工程各期金额的比照表现趋势柱形图、折线图♦用增长率表现趋势折线图♦将金额和增长率结合表现趋势柱形图+折线图♦直接用报表工程各期金额的比照表现趋势柱形图、折线图♦用增长率表现趋势折线图♦将金额和增长率结合表现趋势柱形图+折线图♦趋势分析和结构分析相结合柱形图+折线图堆积柱形图/堆积条形图、堆积折线图/堆积面积图♦直接用报表工程各期金额的比照表现趋势柱形图、折线图♦用增长率表现趋势折线图♦将金额和增长率结合表现趋势柱形图+折线图♦趋势分析和结构分析相结合柱形图+折线图堆积柱形图/堆积条形图、堆积折线图/堆积面积图♦堆积柱形图/堆积条形图：使用垂直矩形/水平矩形比拟相交于类别轴上的每个数值占 总数值的大小。

使用这种图可强调一个类别相交于系列轴上的总数值♦百分比堆积柱形图/百分比堆积条形图： 使用垂直矩形/水平矩形比拟相交于类别轴上 的每个数值占总数值的百分比使用这种图可强调每个数据系列的比例♦堆积折线图/堆积面积图：显示每个数值所占大小随时间或有序类别变化的趋势线使用这种图可强调某个类别相交于系列轴上的数值的趋势线♦百分比堆积折线图/百分比堆积面积图：显示每个数值所占百分比随时间或有序类别 变化的趋势线使用这种图可强调每个系列的比例趋势线四、应用Excel图表功能辅助报表工程分析财务报表工程分析〔1〕♦财务报表结构分析、趋势分析、财务比率分析等，最终可归于对工程自身变化和项目之间关系的分析如果不能寻根探源，仅就各种财务分析比率数据进行外表的解释， 那么可能不能真正揭示企业的综合财务状况和开展趋势，甚至结论南辕北辙，影响决策♦对于企业内部人，一定要对财务报表重要工程进行详尽、细致的工程分析，以真正深入、透彻地分析企业的综合财务状况及其成因； 对于企业外部人，尽管不能得到更多的项目相关资料，但是也要充分利用能够得到的报表附注、审计报告或者上市公司年报等信息，对企业财务报表重要工程进行分析， 依据对财务报表各工程理论知识和常识的掌握， 对各项目状况进行推断。

财务报表工程分析〔2〕♦可以在对财务报表进行了结构、趋势分析之后，对企业综合财务状况有了一定了解的根底上，找出企业财务报表的重要工程来进行工程分析〔即我们授课内容的顺序〕 ；也可以在进行了结构、趋势和财务比率分析之后，再来找到重点比率的构成工程进行具体分析以 解释比率背后的原因； 对于企业内部人，还可以在进行财务报表分析的一开始， 先充分分析重点工程，然后有的放矢地、清晰地进行下面的结构分析、趋势分析、比率分析和综合分析， 最终把企业综合财务状况分析得充分、完整♦所谓 重要〞工程，一是金额大或者异常，二是性质关键或者特殊2021年末2021年末2021年末应收账款原值50, 3474, 715452坏账准备12, 9689,743& 34S应收账款净额137, 379973我，107■应收账瑟;争额■坏账准备■应收账藏原值以应收账款〞工程为例 ♦结构和趋势分析♦资产负债表中列示的是应收账款净额，还要再更加深入地结合应收账款原值和计提的坏账准备分析应收账款的规模、结构和开展趋势♦特别注意应收账款与营业收入、经营活动产生的现金流量净额之间的关系♦应收账款的规模会受到市场环境、 行业特点、企业战略、信用政策等多因素的影响。

♦流动性〔质量〕分析账龄分析债务人构成分析〔行业、区域、所有权性质、是否关联方、是否新客户等〕客户集中度分析企业内部联系人分析财务比率分析2021■末备注yiK w—MB比例坏帐准笛1计提比例信用期内超过信用期但不到3个月超过信用期3个月年超过信用期i-2年超过信用期2-3年超过信用期3年以上15.00%合计015. 00%0(L 00360营业收入。