《证券期货投资者适当性管理办法》专题介绍一.pdf

《证券期货投资者适当性管理办法》专题介绍《证券期货投资者适当性管理办法》专题介绍一一 “普通”和“专业”的区别，你了解吗？“普通”和“专业”的区别，你了解吗？ 自 2017 年 7 月 1 日起，中国“首部”投资者适当性管理制度——《证券期货投资者适当性管理办法》 （以下简称： 《办法》 ） 将正式施行 为了更好地保护投资者的利益， 《办法》 规定， 经营机构需要通过一系列适当性管理措施， 让投资者承担的投资风险与其风险承担能力相匹配近期，我们将陆续介绍这部办法的内容要点，敬请关注 投资者分为普通投资者与专业投资者 《办法》规定，普通投资者在信息告知、风险警示、适当性匹配等方面享有特别保护判断自身属于哪一种投资者，可以用排除法 1、符合下列条件之一的是专业投资者，除此之外的投资者均为普通投资者符合下列条件之一的是专业投资者，除此之外的投资者均为普通投资者 （一）经有关金融监管部门批准设立的金融机构，包括证券公司、期货公司、基金管理公司及其子公司、商业银行、保险公司、信托公司、财务公司等；经行业协会备案或者登记的证 券公司子公司、期货公司子公司、私募基金管理人 （二）上述机构面向投资者发行的理财产品，包括但不限于证券公司资产管理产品、基金管理公司及其子公司产品、期货公司资产管理产品、银行理财产品、保险产品、信托产品、经行业协会备案的私募基金。

（三）社会保障基金、企业年金等养老基金，慈善基金等社会公益基金，合格境外机构投资 者（QFII） 、人民币合格境外机构投资者（RQFII） （四）同时符合下列条件的法人或者其他组织： 1. 最近 1 年末净资产不低于 2000 万元； 2. 最近 1 年末金融资产不低于 1000 万元； 3. 具有 2 年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投资经历 （五）同时符合下列条件的自然人： 1. 金融资产不低于 500 万元，或者最近 3 年个人年均收入不低于 50 万元（此处所称的金融 资产，是指银行存款、股票、债券、基金份额、资产管理计划、银行理财产品、信托计划、 保险产品、期货及其他衍生产品等） ； 2. 具有 2 年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投资经历，或者具有 2 年以上金融产品设计、投资、风险管理及相关工作经历，或者属于上述第（一）项规定的专业投资者的高级 管理人员、获得职业资格认证的从事金融相关业务的注册会计师和律师 2、普通投资者和专业投资者，在一定条件下可以互相转化普通投资者和专业投资者，在一定条件下可以互相转化 专业投资者转化为普通投资者：专业投资者转化为普通投资者： 符合上述第（四） 、 （五）项规定的专业投资者，可以选择成为普通投资者； 普通投资者转化为专业投资者普通投资者转化为专业投资者：： 符合下列条件之一的普通投资者可以申请转化成为专业投资者： （一）最近 1 年末净资产不低于 1000 万元，最近 1 年末金融资产不低于 500 万元，且具有1 年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投资经历的除专业投资者外的法人或其他组织； （二）金融资产不低于 300 万元或者最近 3 年个人年均收入不低于 30 万元，且具有 1 年以上证券、基金、期货、黄金、外汇等投资经历或者 1 年以上金融产品设计、投资、风险管理及相关工作经历的自然人投资者。

普通投资者申请成为专业投资者， 应当以书面形式向经营机构提出申请， 并确认自主承担可能产生的风险和后果，提供相关证明材料。