财务管理基础第一章　总　论考点.docx

考情分析本章为非重点章，不涉及计算，从历年考试情况来看，均为客观题，分值不高本章今年教材主要变 化：第二节新增“大股东与中小股东之间的利益冲突及协调〃、新增第三节“财务治理原那么〃、对第四节财 务治理环节重新进行了改写本章主要内容如下：第一节企业与企业财务治理知识点：企业的组织形式★★★（客）典型的企业组织形式有三种：个人独资企业、合伙企业和公司制企业一）个人独资企业由一个自然人投资，全部资产为投资人个人全部，全部债务由投资者个人承担的经营实体个人独 资企业是非法人企业，不具有法人资格个人独资企业的优缺点（二）合伙企业优点缺点〔局限性〕（1）创立简单（2）经营治理自由灵敏（3）不缴纳企业所得税（1）业主对企业债务承担无限责任（2）难以融资（3）全部权转移比较困难（4）企业的生命有限，随着业主的死亡而自动消亡由两个或两个以上的自然人〔有时也包含法人或其他组织）合伙经营的企业合伙企业分为一般合 伙企业和有限合伙企业复习重点知识点：财务治理环节财务治理环节是企业财务治理的工作步骤与一般工作程序环节含义财务预测依据历史资料，考虑现实情况，对企业未来的财务活动进行估计和测算的过程财务决策利用特意的方法对各种备选方案进行分析和比较，从中选择最正确方案的过 程。

财务决策是财务治理的核心环节财务方案结合财务决策的结果，对未来的财务活动进行规划，并以指标形式落实到每一 个方案期间的过程财务预算是财务方案的具体化，即：依据财务方案和各种预测信息，确定预算期内各种 预算指标的过程财务操作利用有关信息和特定手段，对企业的财务活动施加影响或调节，以便完成既定 的财务目标的过程财务分析依据企业财务报表等信息资料，采纳特意的方法，系统分析和评价企业财务状 况、经营成果和未来开展趋势的过程财务考核将汇报期实际完成数与规定的考核指标进行比照，确定有关责任单位和个人完 成任务的过程第五节财务治理体制知识点：企业财务治理体制的一般模式及优缺点★（客）企业财务治理体制是明确企业各财务层级财务权限、责任和利益的制度，其核心问题是如何配置财 务治理权限一般模式主要包含：集权型、分权型、集权与分权相结合型财务治理体制一般模式特征集权型企业对所属单位的全部财务治理决策者K进行集中统一，各所属单位没有财务 决策权，企业总部财务部门不但参与决策和执行决策，在特定情况下还直接 参与各所属单位的执行过程优点缺点（1）可以充分展现一体化治理优势（2）有利于在整个企业内部优化配置资源（3）有利于实行内部调拨价格（4）有利于内部采取避税措施（5）有利于防范汇率风险（1）所属单位缺少主动性、积极性、丧失活力（2）简单失去适应巾场的弹性，丧失 市场时机分权型企业将财务决策权与治理权完全下放到各所属单位，各所属单位只需对一些 决策结果报请企业总部备案即可复习重点优点缺点有利于所属单位针对本单位存在的 问题及时作出有效决策，分散经营风 险所属单位缺少全局观念和整体意识，可 能导致资金治理分散、资金本钱加大、 费用失控、利润分配无序集权与分权相 结合型企业对所属单位在全部重大问题的决策和处理上实行高度集权，各所属单位 那么对一般经营活动具有较大的自主权特点汲取了集权型与分权型的优点，预防了两者的缺点（例题•单项选择题）〔2022年〕集权型财务治理体制可能导致的问题是〔〕。

A.削弱所属单位主动性B.资金治理分散C.利润分配无序D.资金本钱增大（正确答案）A（答案解析）集权过度会使各所属单位缺少主动性、积极性，丧失活力，也可能因为决策程序相对复 杂而失去适应市场的弹性，丧失市场时机知识点：影响企业财务治理体制集权与分权选择的因素★（客）企业生命周期企业生命周期如：初创阶段，企业经营风险较高，偏重集权模式对集中的财务治理体制〔犍嬲案…对集中的财务治理体制〔犍嬲案…（答案解析）财务治明棒稔簟簧察舞就于同战略目标应匹配不同的财务治理体制如：实施纵向一体化战 略的企业，要求各所属单位保持紧密的业务联系，各所属单位之间（例题•推断题）〔2022 年〕企业集团 内部各所属单位之间业务联系越:紫密,~就越有必要采 纳相您嬲谄晒即飙各所.惠阜博解务斡里容丽麴稗舜曲轴 越海,就越有必要奉嬲矗集中的财务治理:蛆制企业规模小，财务治理工作量小，偏重集权模式；企业规模大 向百总枳企业财务治理回附1翁姆原搬最大客业务复杂，宜分散企业治理层素养如：素养高、治理能力强，宜集中；治理能力弱，宜分散信息网络系统如：网络信息系统完备，宜集中；否那么，宜分散复习重点1.与现代企业制度的要求相适应2.明确企业对各所属单位治理中的决策权、执行权与监督权相互制衡3.明确财务综合治理和分层治理思想4.与企业组织体制相适应（U型、H型、M型）企业组织体制集权与分权程度特点U型高度集权以职能化治理为核心，没有中间治理层，子 公司的自主权较小M型（事业部制）比H型组织集权程度高事业部是总部设立的中间治理组织，不是独 立法人，不能独立对外从事生产经营活动H型〔控股公司体制）过度分权各子公司保持较大的独立性，总部缺少有效 的监控约束力度（提示）随着企业治理实践的深刻，现代意义上的H型组织既可以分权治理，也可以集权治理;同时，M型组织下的事业部也可以拥有肯定的经营自主权,甚至可以在总部的授权下进行兼并、收购和增 加新的生产线等重大事项决策。

例题•单项选择题）〔2022年〕U型组织是以职能化治理为核心的一种最根本的企业组织结构, 其典型特征是〔〕A.集权操作B.分权操作 C.多元操作 D.分层操作（正确答案）A（答案解析）U型组织最典型的特征是在治理分工下实行集权操作，没有中间治理层，依靠总部的采购、营销、财务等职能部门直接操作各业务单元，子公司的自主权较小知识点：集权与分权相结合型财务治理体制的实践应集中的权力11）制度制定权；（2）筹资、融资权；（3〕投资权；（4〕用资、担保权；（5）固定资产购置权；（6）财务机构设置权；（7）收益分配权应分散的权力（1）经营自主权；（2〕人员治理权；（3）业务定价权；［4）费用开支 审批权（提示）所属单位的财务主管人员的任免应报经企业总部批准或由企业总 部统一委派提示）可借助“敬（经）业人非（费）〃记忆意指敬业的人会取得非凡的成绩第六节财务治理环境知识点：财务治理的技术环境与法律环境一、技术环境指财务治理得以完成的技术手段和技术条件，它决定着财务治理的效率和效果复习重点二、法律环境指企业与外部发生经济关系时应遵守的有关法律、法规和规章知识点：财务治理的经济环境★★★（客）经济环境的内容十分广泛，包含经济体制、经济周期、经济开展水平、宏观经济政策及通货膨胀水平。

提示）在影响财务治理的各种外部环境中，经济环境是最重要的一、经济体制（了解）方案经济体制企业独立核算但无独立的理财权利，财务治理活动内容单一，方法简单市场经济体制企业有独立的经营权和理财权利，财务治理活动内容丰富，方法复杂多样二、经济周期（掌握）在经济周期的不同阶段，采纳不同的财务治理战略复苏繁荣衰退萧条1.增加厂房设备1.扩充厂房设备1.侵止扩张1.建立投资标准2.实行长期租赁2.继续建立存货2.X多余设备2 ,保持市场份额3.建立存货储藏3 .提局产品价格3.停产不利产品3.压缩治理费用4 .开发新产品4.开展营销规划4.停止长期采购4.放弃次要利益5.增加劳动力5.增加劳动力5.削减存货5.削减存货6 .停止扩招雇员6.裁减雇员三、经济开展水平（了解）财务治理水平的提高，有助于促进经济开展水平的提高；经济开展水平提高，有助于促进企业财务治 理水平的提高四、宏观经济政策（了解）不同的宏观经济政策，对企业财务治理影响不同五、通货膨胀水平（掌握）（一）通货膨胀对企业财务活动的影响11）引起资金占用的大量增加，从而增加企业的资金需求；[2）引起企业利润虚增，造成企业资金由于利润分配而流失；[3）引起利率上升，加大企业筹资本钱；14）引起有价证券价格下降，增加企业的筹资难度；[5）引起资金供给紧张，增加企业的筹资困难〔二）企业的应对措施复习重点初期（着手于从外部采取措施）延续期（着手于从内部采取措施）①进行投资可预防风险，完成资本保值；②签订长期购货合约，减少物价上涨造成的损失；①采纳比较严格的信用条件，减少企业债 权；③取得长期负债，保持资本本钱的稳定。

调整财务政策，预防和减少企业於本流失寸寸（例题•多项选择题）〔2022年〕应对通货膨胀给企业造成的不利影响，企业可采取的措施包含〔A.放宽信用政策B.减少企业债权C.签订长期购货合约D.取得长期负债（正确答案）BCD（答案解析）在通货膨胀初期，货币面临着贬值的风险，这时企业进行投资可以预防风险，完成资本 保值；与客户应签订长期购货合约，以减少物价上涨造成的损失；取得长期负债，保持资本本钱的稳 定在通货膨胀延续期，企业可以采纳比较严格的信用条件，减少企业债权；调整财务政策， 预防和减少企业资本流失等知识点：财务治理的金融环境★★★（客）一、金融机构、金融工具（了解）金融机构：主要指银行和非银行金融机构金融工具：指形成一方的金融资产并形成其他方的金融负债或权益工具的合约借助金融工具，资金 从供给方转移到需求方金融工具包含：根本金融工具〔如：现金、从其他方收取现金或其他金融资产的合约权利、向其他方 交付现金或其他金融资产的合约义务等）与衍生金融工具（如：远期合约、X合约、互换合约和期权合约 等）金融工具特征：流动性、风险性、收益性二、金融市场（掌握）资金供给者和资金需求者双方通过肯定的金融工具进行交易进而融通资金的园地。

一）金融市场的分类分类标志类型含义期限货币市场短期金融市场以期限在1年以内的金融工具为媒介，进行短 期资金融通的市场包含同业拆借市场、票据市场、大额定期存单市场和短期债券市场等资本市场长期金融市场以期限在1年以上的金融工具为媒介，进行长 期资金交易的市场，包含股piao市场、债券市场、X市场和融 资租赁市场等功能发行市场一级市场处理金融工具的发行和最初购置者之间的交易复习重点流通市场二级市场处理现有金融工具转让和变现的交易融资对象资本市场以各种长期资金为交易对象外hui市场以各种外hui金融工具为交易对象黄金市场集中进行黄金买卖和金币兑换的交易市场所交易金融 工具属性根底性金融市场以根底性金融产品为交易对象的金融市场，如商业票据、企业 债券、企业股piao的交易市场等金融衍生品市场以金融衍生产品为父易对象的金融市场，如远期、X、掉期 （互换）、期权的交易市场等地理范围地方性、全国性、国际性金融市场（例题•多项选择题）〔2021年〕以下各项中，属于衍生金融工具的有〔〕A.银行承兑汇票B.远期外huiC.股piao期权D. XX（正确答案）BCD（答案解析）常见的衍生金融工具包含远期合约、X合约、互换合约和期权合约等。

（二）货币市场与资本市场的比较〔〕O金融市场特征典型举例货币市场（短期金融市场）1 期。