中小水电站贷款审批指引.docx

云南中小水电站贷款审批指引一、 云南中小水电站的主要特点1、 中小水电站的划分 在我国对水电站工程的大小，一般是按照单站装机容量中国各时期规范确定的水电站等别来进行划分，分为I、II、III、IV、V5个工程等别，工程等 别中的I和II为大型工程，习惯上分别称为大⑴型和大⑵ 型水电站III为中型工程，习惯上称为中型水电站V和V 为小型工程，习惯上分别称为小(1)型和小(2)型水电站具 体的容量界限，在不同的时期都会有所不同，一般是与中国 国民经济的发展和技术水平的提高而不断加大下表为中国 各时期规范确定的水电站等别标准工程等别1959年前1959 年1964 年SDJ12 - 78SDJ217 - 87GB50201 - 94I>25> 50>25> 75> 75> 120II2.5 —255 — 502.5 —2525 — 7525 — 7530—120III0.1—2.50.5 — 50.3 — 2.52.5 —252.5 —255 — 30V0.01 — 0.10.05 — 0.50.05 — 0.30.05 — 2.50.05 — 2.51 — 5V< 0.01< 0.05< 0.05< 0.05< 0.05< 1单位：10MW本审批指引的中小型水电站是指：中型水电站单级装机容量在300MW-50MW(不含)之间，小型水电站单级装机容量指小于 50MW。

2、 云南中小水电资源开发的基本情况 云南省水能资源丰富，据报导：中小水电资源可开发量 为 1700 万千瓦，占全国中小水电可开发量的 20% 云南中小 水电开发条件较好，装机容量较小的水电资源遍布全省，有 118 个县市可开发装机一万千瓦以上的中小电站，但开发程 度低，目前开发量只占可开发量的 16%根据水电研究部门 调查分析，开发条件好，工程等别为中型水电站约有 95座， 装机容量约 830 万千瓦云南省计划重点开发的中小水电站，分布流域共有 11条， 全部纳入省级电网电源建设，总装机 445.9万千瓦，具体为： 李仙江梯级电站 123万千瓦，牛栏江梯级电站79.5万千瓦， 盘龙河梯级电站49.4万千瓦，南盘江梯级电站 36.3万千瓦， 普渡河 20.7万千瓦，泗南江20.1万千瓦，槟榔江梯级电站 45.3 万千瓦，苏帕河梯级电站 18.8 万千瓦，硕多岗河梯级 电站 18.8万千瓦，洒渔河横江梯级电站 17万千瓦，藤条江 17 万千瓦等3、 云南分行对水电行业的贷款情况 近几年云南分行对水电行业的贷款情况可以概括为： 信贷规模高速增长、信贷结构调整成绩显著，资产质量进一 步提高全行截止 2008 年 6 月底，对水电行业贷款余额达 到 1031570.83 万元，占云南分行对公贷款余额的 18.76% ， 较上年末增长了 24.47%，较十五末期增长了 1.83 倍。

从信 贷结构上分析，截止2008年6月底，2.5万KW (含)以下 小水电企业贷款余额 2838.2 万元，较上年末减少了 27.47%， 较十五末期减少了 70.45%；2.5 万 KW 以上大中型水电企业 贷款余额 1028732.63 万元，较上年末增长了 33.49%，较十 五末期增长了 1.91 倍，可以看出，我行水电信贷结构调整 加速，资源进一步向大中型水电企业倾斜截止 2008 年 6 月底，我行水电行业不良贷款 2838 万元，不良率为 0.1%， 不良贷款全部集中在小水电企业中，我行大中型水电企业贷 款质量优异4、 一般大中型水电站的主要般特点( 1 )水电机组起停灵活，输出功率增减快、可变幅度大， 是电力系统理想的调峰、调频和事故备用电源；( 2 )经营期限较长，所需运营费用较少一般水电项目 经营期为 30 年，高出火电项目经营期 10 年，大坝等水工建 筑物折旧年限长达 50 年；运营成本(不含折旧)，新投产机 组仅为 0.015 元/千瓦时，主要的现金支出就是财务费用， 因此水电受工资上涨、原料上涨的影响较小，现金流充沛， 收益稳定 3 )水电项目一般会对河流生态产生影响，特别是建有 较大水库的水电站会发生较大的淹没损失，对生态环境的影 响较大，移民较多，同时，水文、地质变化可能诱发地震、 滑坡等；（4）电站一般远离用电点心，输变电工程投资高。

受自 然条件限制，水电站一般位于远离用电中心的偏僻地区，需 要建设较长的输电线路，输变电投资及费用较高5、小型水电站的主要特点小水电除具有大中型水电站的机组起停灵活，经营费用小 等特点外，和大中型水电相比自身又具有以下优缺点，主要 表现在：（1）小水电多数为无水库调节或水库调节能力较差的水 电项目，受河川天然径流丰枯变化的影响，其可发电能力随 径流丰枯变化较大，发电能力有明显的季节性，年际间所能 提供的电能也不均衡，适应负荷能力较差；（2）小水电单站装机容量小，水电站位臵分散，难以远 距离传输，对大电力系统的作用不大，因此上网竞争能力较 弱3）小水电工程规模小、工期短、施工期对环境影响小， 而且建成后可改善当地环境，如：以电代柴，促进农村能源 结构的清洁化因此可以说：小水电对生态环境影响的正效 应大，负效应较小4）小水电工程淹没土地少，移民问题小，且容易解5）小水电工程多数情况可用当地建筑材料，可吸收当 地劳动力建设，建设费用相对较少6）小水电设备易于标准化，有利于降低成本，缩短建设工期；（7）小水电一般距负荷近，电能损耗小因此，小水电比 较适用于向广大农村和山区供电二、国家行业政策环境分析我国的能源结构长期以煤为主，煤炭在我国一次能源 消费中的比重高达 2/3以上，特别在电力装机中，煤电占 70%以上。

这种过度依赖煤炭的能源消费结构，已造成了 严重的环境问题和资源浪费因此在国务院关于电力体制 改革的国发[2002]5 号文件中，明确提出应加快能源结构 调整，确保经济可持续发展水电是清洁可再生能源，符 合可持续发展战略因此，国家明确提出了“大力发展水 电、优化发展火电、适度发展核电”（摘自《国家电力发 展规划》）的电力发展思路，并对水电的发展给予了大力 的政策支持：在国家产业结构调整指导目录（ 2005 年） 中，将水电列为鼓励类行业； 2005 年颁发的《可再生能 源法》（2006 年 1 月 1 日起正式实施）明确表示，国家鼓 励和支持可再生能源并网发电，电网优先消纳可再生能源 所发电量；2006 年 4 月，国家发改委、国土资源部等七 部委下发《关于加快电力工业结构调整促进健康有序发展 有关工作的通知》，明确 “依法贯彻落实《可再生能源法》 中有关可再生能源发电电价、电量、上网等政策，加大对 可再生能源的扶持力度，实现水电全额上网，同网同价”三、 合规性要求（一）立项要求：水电建设项目实行核准制，目前除满足 国家行业准入政策外，无特殊的立项要求二）核准程序按云南《政府核准的投资项目目录（2004 年本）》规定：在主要河流上建设的项目和总装机容量 25万 千瓦及以上项目报国务院投资主管部门核准。

总装机容量 2.5万千瓦及以上、25万千瓦以下项目由省 级政府投资主管部门核准，总装机容量 2.5万千瓦以下项目 由州（市）政府投资主管部门核准抽水蓄能电站：报国务院投资主管部门核准国家规定对应报项目核准机关核准而未申报的项目，金 融机构不得发放贷款三）资本金比例要求电力行业的项目资本金比例为 20％及以上，其中小水电 站最低要求达到 30%项目申报应就资本金筹措情况做出详 细说明，包括出资方式、资本金来源及数额、资本金认缴进 度等有关内容四）市场准入管理发电企业应持有电力业务许可证五）环保要求申报项目完成环评报告，并取得相应级别的环保部门批 复六）我行信贷准入退出标准根据建总发„ 2006〕309号《关于进一步规范公司客户 信贷准入退出管理的通知》、建总发[ 2 0 08]27 号《关于做 好 2008 年信贷结构调整工作的通知》等有关文件精神，我 行对电力行业实行客户名单制管理，并根据以下标准将客户 划分为优先支持、一般支持和退出三类简要内容如下：（一）、客户标准1、优先支持类（需同时满足）（1） .企业发展符合国家产业政策、行业发展规划和能源 战略布局2） 、 水电单级 25万千瓦（含）以上）。

3） .国家电网公司、南方电网公司及其所属区域、省网 公司4） .连续三年盈利（新建成企业预测本会计年度利润为 正值），并且上两个会计年度经营现金流量净额为正值或全 部现金流量净额为正值5） .原则上客户信用等级在 AA 级（含）以上，无不良 信用记录，生产经营正常的优质企业6） .属于存量客户的，贷款五级分类为正常，或非财务 因素影响的关注类，且近三年没有欠息及垫款（不含债转股 和兼并等因素）2、一般支持类（需同时满足）（1）企业发展符合国家产业政策、行业发展规划和能 源战略布局2）在电力生产行业具有一定实力、信誉良好和投资 电力建设经验的地方性集团企业及其投资控股、从事电 力生产的成员单位（其中存量客户信用等级A级（含） 以上，水电单级 10 万千瓦（含）以上） 3）原则上客户信用等级在 A 级（含）以上，无不良 信用记录 5 ）属于存量客户的，贷款五级分类为正常，或非财 务因素影响的关注类，且近三年没有欠息及垫款（不含债转 股和兼并等因素）二）、固定资产贷款项目标准1、优先支持类（ 1 ）地处国家规划中的 12大水电基地项目及其他流域 内梯级总装机在25万千瓦（含）以上的大型水电项目。

2、一般支持类（ 1 ）满足以下条件的单级3万千瓦（含）以上水电项目 纳入省级流域规划；股东为我行准入类客户；取得省级电网 公司上网承诺；项目资本金不得低于30％ 2 ）单机30万千瓦（含）以上，纳入区域电力中长期 发展规划，由省级（含）以上电网公司控股的抽水蓄能项目3、退出类原则上单级装机 3万千瓦（不含）以下的水电项目四、行业授信业务的主要风险点及控制措施（一）、中型水电站1、合规性风险有相当部分的水电站由于多种原因， 在取得核准批复前已开始大规模进行主体工程建设，如果此 时遭遇国家政策变化或是出现重大事故，不排除不能取得核 准批复（或大大推迟）的可能性，导致项目缓建甚至停建， 给银行信贷资产造成较大风险因此，如果银行在核准前为 项目提供搭桥贷款，必须坚持最低的贷款条件，同时严格监 控贷款资金用途（只能用于项目前期工程），如果发现违规 使用，应立即采用有效措施2、市场风险水电作为国家鼓励的可再生能源，可优先 上网，市场风险显然比火电小得多但是，由于受能源紧张 和国家环保政策的影响，目前全国水电实际在建装机规模较 大，随着国家对高耗能产业采取的限制发展政策，抑制了电 力需求的过快增长，所以不排除在不远的将来会出现电力供 应过剩局面，在电网尚不完善的情况下，一些水电占比较大 的区域电网基于平衡各方利益的考虑，迫使水电部分弃水， 降低发电量。

另外，国家虽然鼓励水电全额上网，但并未出台明确的 水电上网定价政策，因此在电力基本平衡或供应过剩的情况 下，水电的电价可能受到一定抑制，因此，我行在信贷审批 时必须坚持介入技术经济指标较好的水电项目.3、水电项目的建设风险水电站的建设风险主要表现在： 第一，复杂的地形地质导致的技术风险每一个水电站都面 临不同的地形地质条件，复杂的地形地质对建设技术的要求 很高，如地震裂度超过九度的地区需。