12.12一掷千金第九季——那些操纵金融市场的投行大佬(三).docx

主持人】投资品味，爱尚生活，这里是一掷千金，我是艾薇，位于纽约曼哈顿下城区的 高盛集团大厦，与“9·11”恐怖袭击中变成废墟的世贸中心大楼，遥相呼应这座 43 层 全是玻璃幕墙的银灰色豪华大厦，是美式金融资本主义最耀眼的灯塔，2008 年金融海啸扑 来，雷曼兄弟倒下，多米诺骨牌到了高盛前，戛然而止，在全球泣血，经济衰退之时，高 盛反而成了美国最惊人的摇钱树就是这颗摇钱树，在 2010 年的 4 月，却走上了被告的席 位，这究竟是怎么一回事？让我们一起来解密高盛“欺诈门”事件的始末 【转场】【画面配音】2010 年 4 月 16 日，美国证券交易市场的“看门人”——“美国证券和交 易委员会”，宣布对高盛集团和高盛个别高级交易员展开法律行动，控告其民事欺诈不 到一周时间，高盛的股东和投资者等受害者，纷纷拥入曼哈顿的纽约高等法院，他们或提 起独立的民事诉讼，或提起威力巨大的集团诉讼，掀起了控告高盛的浪潮4 月 27 日，美 国国会召开听证会，传讯高盛高管4 月 30 日，《华尔街日报》更是传出，美国联邦公诉 机构正在对高盛是否涉嫌犯罪展开刑事调查 一时间，高盛如“过街老鼠”，人人喊打美国证交会提起的诉讼，是把高盛视为“券商”身份为基础的民事法律行动。

在允许 混业经营的美国金融产业中，高盛同时拥有多重身份，如替人发行和承销证券的“券商”， 和对冲基金共舞的“做市商”，携庞大资金入股市的“投资者”，给人提供融资的“银行” 等在长达 22 页的起诉书中，证交会称，2007 年次贷危机爆发之前，“保尔森对冲基金”找到高盛，有意通过高盛独创的金融衍生工具系统“Abacus ['æbəkəs] 2007-AC1”，发行一类“合成式债务抵押债券”，在对 CDO 打包过程中，约翰·保尔森对冲基金参与了构思， 亲自选择了最差的、评级过高的房地产抵押债券为了做空这类债券，保尔森与高盛一道， 特意把“信用违约掉期也打包进 CDO 里这样，只要评级降级，保尔森就可以获得投资者 的悉数倒赔然后，高盛找到基金管理公司“ACA 管理公司”，把 CDO 交由独立第三方管理，没有 向投资者披露高盛客户保尔森参与了 CDO 打包这一事实德国产业投资银行（IKB）购下了 这份金融衍生产品出售半年不到，风暴顿起，99%的这一款 CDO 评级遭降，投资者损失惨重，投资者损失 的十亿美元，基本上回到了保尔森公司的腰包保尔森也因“成功预测楼市泡沫破灭而获 利”而声名大振在这笔交易中，作为居间承销的高盛，获得了 1500 万美元的“中介费”。

这桩令人恐怖的“买卖”，令 IKB 损失近 2 亿美元，濒于破产，德国政府不得不出手 救援而 ACA 管理公司也损失了 9 亿美元，无奈宣布破产，其债务被担保公司荷兰银行承 受高盛之错，错在有意向投资者隐瞒重大事实如果保尔森明确以做空 CDO 为目的来寻 找买家，那肯定不会有任何投资者购买他的金融衍生工具对此，华尔街观察家朱伟一这样描述道：“高盛开盘设赌并无过错——资本市场就是 赌场，但高盛允许对赌的一方私下做了手脚，这就坏了赌场的规矩负责“Abacus 2007-AC1”工具的高盛副总裁法布里·图尔也被美国证交委列为共同被告在证交会提起民事诉讼的数月之前，证交会给高盛发过“韦尔斯通知”，示意其可能 面临证交会的起诉按规定，一旦进入“韦尔斯程序”，之后所有可能的诉讼行动，将不 会再与对方通气高盛显然没有看在眼里，4 月 16 日突然传出被诉，高盛大感意外股 神”沃伦·巴菲特在 5 月 1 日其公司股东大会演讲中称，高盛今日被证交会找麻烦，完全 是“公关失败”巴菲特在高盛有 50 亿美元的巨额投资，一直对高盛的首席执行官 （CEO）劳埃德·布兰克梵的“聪慧”赞不绝口证交会的司法行动，给之前就“结案”的一桩旧案又引起了地区检察官的注意。

这桩 “问题交易案”称为“Timberwolf”交易案，检察官怀疑贝尔斯登对冲基金经理与高盛合 谋，欺诈投资者4 月 27 日的国会听证会上，此“问题交易”与“保尔森案”一道，被指 为高盛大量存在的市场欺诈的案例代表英国前首相布朗在接受 BBC 采访时干脆说，“高 盛的道德沦丧让我感到震惊，这将是我们所看到的最恶劣的案件之一转场】【主持人】一到关键的话题时刻就能见到我们的老朋友张欢~~今天说的是高盛的阴谋，高盛被称为“美国之盛”，原因在于高盛名为一家金融公司，实为美国政府发动金融战争的得力干将希腊债务危机发展到今天之地步，是 2001 年高盛做的“局”使然当年希腊急于加入欧元区，为了掩饰超过 3%GDP 的预算赤字，听信高盛的“外汇掉期交易”，借入美元，把欧元债务包装成远期债务，从而统计表中暂时消失这笔数据希腊已成为美元压榨欧元的金融战场前沿，而货币战争无关乎于华尔街策动的金融危机，它只重视结果而从目前的结果看，美元压迫下，欧元贬值到了 2004 年水平，资产回流于强势货币控制人手中同时经济学家朗咸平研究发现，越南金融危机爆发前夕，高盛等国际投行还在呼吁大家买入越南的股票，并制造了越南概念“亚股新宠”，但自 2008 年 4 月开始，越南的股市、楼市大跌，其后通胀率还高达 25%。

以高盛为首的金融资本就是这场金融海啸真正的背后操纵人这细数高盛的阴谋还真是说不完，刚刚前面将的是这个比较引人注目的高盛“欺诈门”事件，对于这个事件你有一个什么样的看法或者观点？【张欢】主持人】是的， 纽约《滚石》杂志把高盛称为世界经济的“一只巨大吸血乌贼，盘卷在人类脸上，将吸血漏斗伸入每一个有金钱气味的孔隙”高盛在全球兜售有毒金融衍生产品，俄罗斯、阿根廷等国曾深受其害世界深陷金融危机之际，唯独高盛闷声大发财，仅是 2009 年就创下 134 亿美元的历史盈利纪录美国参议院常设调查小组委员会主席卡尔·莱文说：“像高盛这样的投资银行为了一已之私推销一些有风险的复杂的金融衍生品，是导致这场危机的因素之一它们将有害的抵押贷款放入复杂的金融工具，在信用评级机构将这些工具评定为 AAA 级后将其卖给投资者，在整个金融体系中放大并扩散了风险同时它们又往往把赌注押在自己所出售的金融工具的对立面上，在损害客户利益的情况下牟利主持人】。