大工21秋《证券投资学》在线作业三满分答案73.docx

大工21秋《证券投资学》作业三满分答案1. 风险投资基金在发生停业与复业时要报主管机关核准 )A.正确B.错误参考答案：A2. 假定证券的收益率由单因素模型决定现有一个由N种证券构成的套利组合，第i种证券的投资比重为x1，第i种证券的期望收益率为Eri，第i种证券对因素变化的敏感性指标为6i那么这个套利证券组合具有的特征包括( )A.x1+x2+…+xn=1B.x1+x2+…+xn=0C.x1b1+x2b2+…+xnbn=0D.b1+b2+…+bn=0E.x1E1+x2E2+…+xnEn>0参考答案：BCE3. 股票、债券与其他有价证券筹资的特点有( )A.发行股票、债券及其他有价证券筹集收购所需的资金，是公司适应市场经济要求、适应社会化大生产需要而发展起来的一种筹集资金的有效途径B.通过发行股票筹资，可以获得一笔无固定到期日、不用偿还且风险相对较小的资金但是，由于发行股票费用较高，股息不能在税前扣除，因此，筹资成本较高，并且还有分散公司控制权的弊端C.由于债券发行费用较低，且债券利息在税前支付，故发行债券融资筹资成本较低，并保证了公司的控制权，享受了财务杠杆利益但是，由于存在债券还本付息的义务，加重了公司的财务负担，风险较高D.还可以通过发行可转换债券等筹集资金参考答案：ABCD4. 下列风险来源中，能够通过证券投资组合分散掉的风险是( )A.破产风险B.利率风险C.贬值风险D.战争风险参考答案：A5. 下列关于KDJ指标与WMS%指标的叙述中，正确的是( )A.在反映价格变化时，K指标最快，D其次，WMS%最慢B.在反映价格变化时，WMS%指标最快，D其次，K指标最慢C.KD指标具有WMS%指标的一些特性和原理D.当K、D值小于20%的时候，为超买区，应考虑卖出参考答案：C6. 我国股份有限公司发行境内上市外资股一般采取分配方式。

)A.正确B.错误参考答案：B7. 计算存货周转率，不需要用到的财务数据是( )A.年末存货B.销售成本C.销售收入D.年初存货参考答案：C8. 积极成长型基金的投资目标是( )A.追求资本的最大增值B.获取最大的当期收益为投资目标C.追求“稳定的资产净值”、“可观的当期收益”和“适度的资本增长”D.以上都不对参考答案：A9. 期货交易相对于现货交易，有利于投资者的投机获利，从而为期货市场注入活力 )T.对F.错参考答案：T10. 下列不属于技术分析假设条件的是( )A.市场行为包含一切信息B.价格沿趋势移动C.历史会重演D.价格 呈波浪式移动参考答案：D11. 在指数化的方法中，( )适合于证券数目较小的情况A.分层抽样法B.优化法C.方差最小化法D.混合指数法参考答案：A12. 在某一价位附近之所以形成对股价运动的支撑和压力，主要是由( )A.投资者的筹码分布B.持有成本C.投资者的心理因素D.机构主力的斗争参考答案：ABC13. 股票反映的是所有权关系，债券反映的是债权债务关系，而基金反映的则是信托关系，但公司型基金除外 )T.对F.错参考答案：T14. 风险投资能否成功的关键因素有三个，技术因素，人的因素，市场因素，其中技术因素是最关键的。

)A.正确B.错误参考答案：B15. 用以衡量公司产品生命周期、判断公司发展所处阶段的指标是( )A.固定资产周转率B.存货周转率C.总资产周转率D.主营业务收入增长率参考答案：D16. 可转换证券持有者的身份不随着证券的转换而相应转换 )T.对F.错参考答案：T17. 风险回避的主要原则是主观和客观风险并存的情况下以回避主观风险为主 )A.正确B.错误参考答案：B18. 间接融资是指通过银行所进行的资金融通活动 )T.对F.错参考答案：T19. 投资可行集(名词解释)参考答案：在投资者资金允许范围内所有可能的证券组合方式的集合20. NASDAQ是全球最大的无形交易市场，也是最大的股票交易市场 )A.正确B.错误参考答案：A21. 张先生因为曾经投资失败，不愿意再接触股票等有风险的产品，连投资顾问推荐的一些保本收益型的产品都不感兴趣，害怕再遭受损失，张先生的这种态度说明了他属于( )投资者A.风险偏好型B.风险中立型C.风险厌恶型D.无法判断参考答案：C22. 《公司法》第一百二十四条规定：“上市公司设董事会秘书，负责公司股东大会和董事会会议的筹备、文件保管以及公司股东资料的管理，办理信息披露事务等事宜。

上市公司的董事会秘书是公司高级管理人员，对董事会负责董事会秘书由( )提名，经( )聘任或解聘公司董事或者其他高级管理人员可以兼任公司董事会秘书A.董事长 董事会B.总经理 董事会C.股东大会 董事长D.董事长 监事会参考答案：A23. TOM.COM是在香港创业板上市的 )A.正确B.错误参考答案：A24. 三角形态是属于持续整理形态的一类形态三角形主要分为( )A.对称三角形B.等边三角形C.上升三角形D.下降三角形参考答案：ACD25. 在订单匹配原则方面，我国采用( )A.数量优先原则B.价格优先原则C.时间优先原则D.按比例分配原则参考答案：BC26. 1988年后美国风险投资基金的主要资金来源是( )A.退休基金B.国外投资C.富有家庭D.保险公司参考答案：A27. 设有两种证券A和B，某投资者将一笔资金中的30%购买了证券A，70%的资金购买了证券B，到期时，证券A的收益率为5%，证券B的收益率为10%，则该证券组合P的收益率为( )A.7.5%B.8.0%C.8.5%D.9.0%参考答案：C28. 用价格的轨迹或者说是形态来推测价格的未来走势是很有道理的 )T.对F.错参考答案：T29. 证券投资技术分析理论的内容主要包括____。

A.经济学、财政金融学、财务管理学、投资学B.K线理论、切线理论、形态理论、技术指标理论、波浪理论和循环周期理论C.公司产品与市场分析、公司财务报表分析、公司证券投资价值及投资风险分析D.经济分析、行业分析、公司分析参考答案：B30. 下列说法正确的是( )A.分散化投资使系统风险减少B.分散化投资使因素风险减少C.分散化投资使非系统风险减少D.分散化投资既降低风险又提高收益参考答案：C31. 金融衍生工具产生的最根本原因是为了获得高额收益 )T.对F.错参考答案：T32. 一张债券的票面价值为100元，票面利率10%，不记复利，期限5年，到期一次还本付息，目前市场上的必要收益率是8%，按复利计算，这张债券的价格是( )A.100元B.93.18元C.107.14元D.102.09元参考答案：D33. 无差异曲线(名词解释)参考答案：用来表示消费者偏好相同的两种商品数量的各种组合的曲线34. 风险企业是风险运营活动的主体 )A.正确B.错误参考答案：A35. 下列属于防御性产业的是( )A.食品B.电子计算机C.珠宝业D.钢铁参考答案：A36. 反转不同于股价的变动，而是指对原先股价运动趋势的转折性变动。

)T.对F.错参考答案：T37. 通常，对于( )型投资者而言，倾向于在保证本金的基础上维持资金增值，进而选择低风险投资产品A.成长B.保守C.稳健D.激进参考答案：B38. 下列关于圆弧形的说法，错误的是( )A.圆弧形态又称碟形B.圆弧形态更容易发展成一种持续整理形态C.圆弧形态的成交量一般是中间少，两头多D.圆弧形成的时间越短，反转的力度越强参考答案：BD39. 普通席位与专用席位均不得转让和退回 )A.正确B.错误参考答案：B40. 在我国，政府财政资金是风险投资基金的主要来源 )A.正确B.错误参考答案：A41. 场外交易市场是按( )方式决定证券交易价格的A.公开竞价B.连续竞价C.议价方式D.集中报价参考答案：C42. 可转换证券的价值是指当它作为不具有转换选择权的一种证券的价值 )T.对F.错参考答案：F43. 债券的收益率曲线(名词解释)参考答案：债券的收益率曲线是指反映债券的收益率随到期期限变化的曲线44. 在证券投资中，当原风险敞口出现亏损时，新风险敞口能够盈利，并且使盈利能够尽量全部抵补亏损的原理是( )A.风险规避B.风险转移C.风险对冲D.风险消除参考答案：C45. 证券服务机构是指依法设立的从事证券服务业务的法人机构，它们是：会计事务所和律师事务所。

)T.对F.错参考答案：F46. 股票和债券融资由于投资银行介入其中，增加了直接融资的成本 )T.对F.错参考答案：F47. 证券市场是有价证券发行与流通以及与此相适应的组织与管理方式的总称，通常包括证券发行市场和证券流通市场 )A.错误B.正确参考答案：B48. 下列关于趋势线的叙述中，正确的是( )A.上升趋势线就是把上升趋势中的两个高点连接起来得到的一条倾斜向上的直线B.上升趋势线一般起着压力作用，压制着证券价格的上涨C.画出趋势线后，还应得到第三个点的验证，才能确认这条趋势线是有效的D.一般来说，所画出的直线被触及的次数越多，说明趋势反转的可能性越大参考答案：C49. 技术分析是从证券的市场行为来分析证券价格未来变化趋势的方法，证券的市场行为有哪些表现?( )A.证券的市场价格B.成交量C.价和量的变化关系D.完成价量变化所需要的时间参考答案：ABCD50. 某种股票的市场价格在第1年年初时为100元，到了年底股票价格上涨至200元，但时隔1年，在第2年年末它又跌回到了100元假定这期间公司没有派发股息，其算术平均收益率为和几何平均收益率相等，且均能反应该投资真实状况。

)A.错误B.正确参考答案：A51. 市盈率定价法在股权回购中对刚刚起步的公司是最适宜的 )A.正确B.错误参考答案：B52. 对保荐人来说，要具备不少于( )港元的实缴股本或不可分派储蓄A.500万B.1000万C.1500万D.2000万参考答案：B53. 证券投资分析的三个基本。