财务报表公式.doc

第一章 财务分析概论1. 变动百分比=（分析项目金额— 分析基准金额）/ 分析基准金额 ×100% 2. 构成比率=某项指标值 / 总体值×100% 3. 定比动态比率=分析期数额 / 固定基期数额×100%4. 环比动态比率=分析期数额 / 前期数额×100% 第五章 偿债能力1. 营运资本=流动资产—流动负债 2. 流动比率=流动资产/流动负债=【(流动资产—流动负债)+流动负债】/ 流动负债 =(营运资金+流动负债)/ 流动负债=1+ 营运资金/流动负债=1+营运资金比率 33. 速动比率=速动资产 / 流动负债 4. 速动资产=货币资金+短期投资 +应收票据+应收账款+其他应收款5. 现金比率=（现金+短期有价证券） / 流动负债6. 资产负债率=负债总额 / 资产总额×100% 7. 股权比率=所有者权益总额 / 资产总额×100% 8. 资产负债率+股权比率=负债总额 /资产总额×100%+所有者权益总额/ 资产总额×100% =（负债总额+ 所有者权益总额）/ 资产总额×100% =100%=1 股权比率=1—资产负债率 9. 产权比率=负债总额 / 所有者权益总额×100% =（负债总额 /资产总额）/（所有者权益总额 /资产总额）=资产负债率 /股权比率 =（资产总额— 所有者权益总额） / 所有者权益总额 =1 / 股权比率—1 10．权益乘数=资产总额 / 所有者权益总额 =（负债总额 +所有者权益总额）/ 所有者权益总额=1+产权比率=1 / 股权比率 11.有形资产债务比率= 负债总额 / 有形资产总额×100% =负债总额 /（资产总额— 无形资产）×100% 12.有形净值债务比率= 负债总额 / 有形净值总额×100% =负债总额 /（所有者权益总额—无形资产）×100% 13.利息保障倍数= 息税前利润 / 利息费用=（利润总额 +利息费用）/ 利息费用=（净利润 +所得税+利息费用）/ 利息费用 14.现金流量利息保障倍数=息税前经营活动现金流量 / 现金利息支出=（经营活动现金净流量+现金所得税支出+现金利息支出）/ 现金利息支出 第 6 章 企业营运能力1. 资产周转率（次数）=计算期的资产周转额 / 计算期资产平均占用额2. 资产周转期（天数）=计算期天数 / 资产周转率（次数）3. 应收账款周转率=赊销收入净额 / 应收账款平均余额 4. 应收账款周转天数=360 天 / 应收账款周转率 =（应收账款平均余额 ×360 天） / 赊销收入 或 =（应收账款平均余额×360 天）/ 主营业务收入 5. 存货周转率=主营业务成本 / 存货平均余额6. 存货周转天数=360 /存货周转率=（存货平均余额×360）/ 主营业务成本 7. 营业周期=存货周转天数+应收账款周转天数 8. 现金周期=营业周期—应付账款周转天数 =应收账款周转天数 +存货周转天数—应付账款周转天数 9. 应付账款周转率=赊购净额 / 应付账款平均余额 10. 应付账款周转天数=360 天 / 应付账款周转率 =（应付账款平均余额×360 天）/ 赊购净额 11. 营运资本周转率=销售净额 / 平均营运资本 12. 流动资产周转率=主营业务收入 / 流动资产平均余额 其中，流动资产平均余额= （流动资产期初余额+流动资产期末余额）/ 2 13. 流动资产周转天数=360 / 流动资产周转率 =（流动资产平均余额×360 ）/ 主营业务收入 14. 固定资产周转率=主营业务收入 / 固定资产平均余额 其中，固定资产平均余额= （固定资产期初余额+固定资产期末余额）/ 2 15. 固定资产周转天数=360 / 固定资产周转率=（固定资产平均余额×360 ）/ 主营业务收入 16. 总资产周转率=主营业务收入 / 平均资产总额 其中，平均资产总额=（期初资产总额 +期末资产总额）/ 2 变形： 总资产周转率=（主营业务收入 / 流动资产平均余额）×（流动资产平均余额 / 平均资产总额） =流动资产周转率× 流动资产占总资产平均比重 或者： 总资产周转率=（主营业务收入 / 固定资产平均余额）×（固定资产平均余额 / 平均资产总额） =固定资产周转率 ×固定资产占总资产平均比重 17.总资产周转期=360 / 总资产周转率=（总资产平均余额×360 ）/ 主营业务收入 第 7 章 盈利能力分析 1. 总资产收益率=净利润 / 总资产平均额×100% 其中，总资产平均额=（期初总资产 +期末总资产） 总资产收益率=（净利润+ 所得税）/ 总资产平均额×100% 总资产收益率=（净利润+利息）/ 总资产平均额×100% 总资产收益率=（净利润+利息+所得税）/ 总资产平均额×100% 总资产收益率=净利润 / 总资产平均额 =（净利润 / 销售收入）× （销售收入 / 总资产平均余额）=销售净利率× 总资产周转率 2. 净资产收益率=总资产收益率×平均总资产 / 平均净资产=总资产收益率× 权益乘数3． 长期资金收益率= 息税前利润 / 平均长期资金×100% 平均长期资金=【（期初长期负债 +期初股东权益）+（期末长期负债+ 期末股东权益）】/ 2 息税前利润=利润总额+财务费用 4. 资本保值增值率=扣除客观隐身后的期末所有者权益 / 期初所有者权益×100%5. 资产现金流量收益率=经营活动产生的现金流量 / 资产平均总额×100% 6. 流动资产收益率=净利润 / 流动资产平均额 7. 固定资产收益率=净利润 / 固定资产平均额 8. 销售毛利率=（销售收入净额— 销售成本）/ 销售收入净额 ×100% 9. 销售净利率=净利润 / 销售收入×100% 10. 每股收益=净利润 / 发行在外普通股的加权平均数 发行在外普通股的加权平均数= 期初发行在外普通股股数 +当期新发行普通股股数×已发行时间 / 报告期时间—当期回购普通股股数× 已回购时间 / 报告期时间 11. 每股理论除权价格=（行权前发行在外普通股的公允价值+配股收到的款项）/ 行权后发行在外的普通股股数 调整系数=行权前每股公允价值 / 每股理论除权价格 因配股重新计算的上年度基本每股收益=上年度基本每股收益 / 调整系数 本年度基本每股收益=归属与普通股股东的当期净利润 / （行权前发行在外普通股股数×调整系数× 行权前普通股发行在外的时间权数+行权后发行在外普通股加权平均数）12. 每股现金流量=经营活动现金净流量 / 发行在外普通股平均股数13.每股股利=现金股利总额 / 发行在外的普通股股数 14.市盈率= 每股市价 / 每股收益 15.股利支付率= 每股股利 / 每股收益×100% 16.股利收益率= 每股股利 / 股价×100% 股利发放率=每股股利 / 每股收益×100%=每股市价 / 每股收益× 每股股利 / 每股市价 ×100%=市盈率×股利收益率 第 8 章 企业发展能力分析 1. 销售（营业）增长率=本年销售（营业）增长额 / 上年销售（营业）额×100% 本年销售（营业）增长额=本年销售（营业）收入—上年销售（营业）收入2. 总资产增长率=本年总资产增长额 / 年初资产总额×100% 本年总资产增长额= 资产总额年末数— 资产总额年初数 3. 流动资产增长率=本年流动资产增长额 / 年初流动资产额×100% 固定资产增长率= 本年固定资产增长额 / 年初固定资产额×100% 无形资产增长率= 本年无形资产增长额 / 年初无形资产额×100% 4． 固定资产成新率=平均固定资产净值 / 平均固定资产原值×100% 5. 资本积累率=本年所有者权益增长额 / 年初所有者权益 ×100%本年所有者权益增长额=所有者权益年末数— 所有者权益年初数 6. 股票价值=DPS/（r – g） DPS 为下一年的预期股利，r 为投资者要求的股权资本收益率， g 为股利增长率。

股利增长率= 本年每股股利增长额 / 上年每股股利×100% 本年每股股利增长额=本年发放每股股利 —上年发放每股股利 第 10 章 财务综合分析与评价 杜邦分析核心指标公式： 权益净利率= 净利润 / 所有者权益=净利润 / 资产总额× 资产总额 / 所有者权益 =资产净利率× 权益乘数 资产净利率= 净利润 / 资产总额=净利润 / 销售收入× 销售收入 / 资产总额=销售净利率× 资产周转率 权益净利率= 销售净利率× 资产周转率×权益乘数净利润=销售收入—全部成本+其他利润— 所得税 全部成本=制造成本+管理费用+营业费用+ 财务费用 总资产=流动资产+长期资产 。