中英科技公司2022年财务分析研究报告.doc

中英科技公司2022年财务分析研究报告36目　　录前　　　言 1一、中英科技公司实现利润分析 3（一）、公司利润总额分析 3（二）、主营业务的盈利能力 3（三）、利润真实性判断 4（四）、利润总结分析 4二、中英科技公司成本费用分析 5（一）、成本构成情况 5（二）、销售费用变化及合理化评判 6（三）、管理费用变化及合理化评判 6（四）、财务费用的合理化评判 6三、中英科技公司资产结构分析 7（一）、资产构成基本情况 7（二）、流动资产构成特点 8（三）、资产增减变化 10（四）、总资产增减变化原因 10（五）、资产结构的合理化评判 10（六）、资产结构的变动情况 10四、中英科技公司负债及权益结构分析 12（一）、负债及权益构成基本情况 12（二）、流动负债构成情况 12（三）、负债的增减变化 13（四）、负债增减变化原因 14（五）、权益的增减变化 14（六）、权益变化原因 15五、中英科技公司偿债能力分析 16（一）、支付能力 16（二）、流动比率 16（三）、速动比率 16（四）、短期偿债能力变化情况 17（五）、短期付息能力 17（六）、长期付息能力 18（七）、负债经营可行性 18六、中英科技公司盈利能力分析 19（一）、盈利能力基本情况 19（二）、内部资产的盈利能力 19（三）、对外投资盈利能力 20（四）、内外部盈利能力比较 20（五）、净资产收益率变化情况 20（六）、净资产收益率变化原因 20（七）、资产报酬率变化情况 20（八）、资产报酬率变化原因 21（九）、成本费用利润率变化情况 21（十）、成本费用利润率变化原因 21七、中英科技公司营运能力分析 22（一）、存货周转天数 22（二）、存货周转变化原因 22（三）、应收账款周转天数 22（四）、应收账款周转变化原因 22（五）、应付账款周转天数 23（六）、应付账款周转变化原因 23（七）、现金周期 23（八）、营业周期 23（九）、营业周期结论 24（十）、流动资产周转天数 24（十一）、流动资产周转天数变化原因 24（十二）、总资产周转天数 25（十三）、总资产周转天数变化原因 25（十四）、固定资产周转天数 26（十五）、固定资产周转天数变化原因 26八、中英科技公司发展能力分析 27（一）、可动用资金总额 27（二）、挖潜发展能力 27九、中英科技公司经营协调分析 28（一）、投融资活动的协调情况 28（二）、营运资本变化情况 29（三）、经营协调性及现金支付能力 29（四）、营运资金需求的变化 29（五）、现金支付情况 29（六）、整体协调情况 30十、中英科技公司经营风险分析 31（一）、经营风险 31（二）、财务风险 31十一、中英科技公司现金流量分析 32（一）、现金流入结构分析 32（二）、现金流出结构分析 33（三）、现金流动的协调性评价 34（四）、现金流动的充足性评价 34（五）、现金流动的有效性评价 35（六）、自由现金流量分析 37十二、中英科技公司杜邦分析 38（一）、资产净利率变化原因分析 38（二）、权益乘数变化原因分析 38（三）、净资产收益率变化原因分析 38声-----明 39前　　　言中英科技公司2022年营业收入为24,795.17万元，与2021年的21,761.44万元相比大幅增长，增长了13.94%。

2022年净利润为3,443.66万元，与2021年的5,172.73万元相比大幅下降，下降了33.43%公司2022年营业成本为18,124.95万元，与2021年的13,663.98万元相比大幅增长，增长了32.65%2022年销售费用为568.43万元，与2021年的495.84万元相比大幅增长，增长了14.64%2022年管理费用为2,068.84万元，与2021年的1,588.48万元相比大幅增长，增长了30.24%2022年财务费用为负195.80万元，与2021年的负154.30万元相比大幅下降，下降了26.9%公司2022年总资产为101,625.27万元，与2021年的94,515.97万元相比有较大幅度增长，增长了7.52%2022年流动资产为72,082万元，与2021年的69,269.49万元相比有较大幅度增长，增长了4.06%公司2022年负债总额为12,678.90万元，与2021年的6,005.26万元相比成倍增长，增长了1.11倍2022年所有者权益为88,946.37万元，与2021年的88,510.71万元相比变化不大公司2022年流动比率为7.4692，与2021年的12.5631相比大幅下降，下降了5.0939。

2022年速动比率为6.9422，与2021年的11.4404相比大幅下降，下降了4.4982虽然公司当期速动比率大幅下降，但仍高于行业较好水平，用当期速动资产偿还流动负债没有困难，偿债能力较好，速动比率比较合理公司2022年营业利润率为15.04%，与2021年的27.13%相比大幅下降，下降了12.09个百分比2022年资产报酬率为3.63%，与2021年的8.27%相比大幅下降，下降了4.64个百分比2022年净资产收益率为3.88%，与2021年的8.31%相比有较大幅度下降，下降了4.43个百分比公司2022年资产周转天数为1443.6592天，2021年为1165.6636天，2022年比2021年增长277.9956天2022年流动资产周转天数为1040.3901天，2021年为811.4612天，2022年比2021年增长228.9289天2022年营业周期为279.22天，2021年为316.09天，2022年比2021年缩短36.87天公司2022年新创造的可动用资金总额为3,443.66万元公司2022年营运资本为62,431.40万元，与2021年的63,755.76万元相比有所下降，下降了2.08%。

公司2022年的盈亏平衡点为9,435.18万元，从营业安全水平来看，公司拥有较强的承受销售下降的能力，经营业务的安全水平较高公司2022年经营现金净流量为4,566.29万元，投资现金净流量为负30,682.84万元，筹资现金净流量为负3,008万元公司资产净利率为3.51%，与上期相比，有下降趋势公司权益乘数为114.25%，与上期相比，有上升趋势一、中英科技公司实现利润分析（一）、公司利润总额分析中英科技2022年实现利润为3,755.14万元，与2021年的5,903.29万元相比大幅下降，下降了36.39%公司实现利润主要来源是内部经营业务，公司有一定的盈利基础二）、主营业务的盈利能力从主营业务收入和成本的变化情况来看，中英科技2022年主营业务收入净额为24,795.17万元，与2021年的21,761.44万元相比大幅增长，增长了13.94%2022年主营业务成本为18,124.95万元，与2021年的13,663.98万元相比大幅增长，增长了32.65%公司主营业务收入和主营业务成本同时增长，但成本的增长幅度大于收入的增长幅度，说明公司主营业务盈利能力下降数据的洞察2021-2022年中英科技公司实现利润增减情况表项目名称2022年2021年数值(万元)增长率(%)数值(万元)增长率(%)销售收入24795.1713.9421761.443.41实现利润3755.14-36.395903.29-13.25营业利润3729.13-36.835903.28-13.53投资收益918.1744.87633.80476.39营业外利润261000100补贴收入0000（三）、利润真实性判断从报表数据来看，中英科技2022年的销售收入中，有1,336.13万元来自于应收账款，占销售收入的5.39%，表明在公司当期的销售收入中，应收账款占有不小比重，公司2022年的主营业务利润含有一定水分。

扣除新增应收账款影响之后公司的营业利润为3,383.30万元扣除营业利润中不实成分之后公司的实现利润为3,409.31万元四）、利润总结分析在市场份额迅速扩大的情况下，公司营业利润却有较大幅度的下降，说明公司在扩大市场份额的同时没有控制好成本费用的开支，应尽快采取措施处理市场扩展所带来的经营危机二、中英科技公司成本费用分析（一）、成本构成情况2022年中英科技成本费用总额为20,566.42万元，其中：主营业务成本为18,124.95万元，占成本总额的88.13%；销售费用为568.43万元，占成本总额的2.76%；管理费用为2,068.84万元，占成本总额的10.06%；财务费用为负195.80万元，占成本总额的-0.95%数据的洞察2021-2022年中英科技公司成本构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)成本费用总额20566.4210015594100主营业务成本18124.9588.1313663.9887.62销售费用568.432.76495.843.18管理费用2068.8410.061588.4810.19财务费用-195.80-0.95-154.30-0.99主营业务税金及附加254.161.24159.701.02其他0000（二）、销售费用变化及合理化评判中英科技2022年销售费用为568.43万元，与2021年的495.84万元相比，大幅增长，增长了14.64%。

2022年随着销售费用的增长，主营业务收入也有较大幅度的增长，并且收入增长快于投入的增长，公司销售活动取得了良好效果三）、管理费用变化及合理化评判中英科技2022年管理费用为2,068.84万元，与2021年的1,588.48万元相比，大幅增长，增长了30.24%2022年管理费用占销售收入的比例为8.34%，与2021年的7.30%相比，提高了1.04个百分点管理费用占销售收入的比例有所提高，但盈利能力水平却大幅度下降，管理费用的增长很不合理四）、财务费用的合理化评判中英科技2022年财务费用为负195.80万元，与2021年的负154.30万元相比大幅下降，下降了26.9%三、中英科技公司资产结构分析（一）、资产构成基本情况中英科技2022年资产总额为101,625.27万元，其中：流动资产为72,082万元，主要分布在货币资金、应收账款、其他流动资产等环节，分别占公司流动资产合计的18.66%、17.37%和8.17%非流动资产为29,543.27万元，主要分布在固定资产和其他资产，分别占公司非流动资产的68.83%和31.17%2022年中英科技公司资产构成各项增量表项目名称2022年流动资产2,812.51长期投资0固定资产2,001.97无形及递延资产0其他资产2,294.822021-2022年中英科技公司资产构成表项目名称2022年2021年数值(万元)百分比(%)数值(万元)百分比(%)总资产。