社会保障基金运作模式比较案例(powerpoint 45页).pptx

第四章第四章 社会保障基金社会保障基金运作模式比较运作模式比较一一 社保基金财务制度模式社保基金财务制度模式（一）筹资类型（一）筹资类型 社会保障制度的融资方式被分为现收现付、完全积累制、部分积累制1现收现付制现收现付制 用在职职工的缴费来支付现已退休老用在职职工的缴费来支付现已退休老年人的养老金年人的养老金典型国家：典型国家：美国、日本、西欧大部分国家美国、日本、西欧大部分国家实质：实质：收入分配在代际之间的转移收入分配在代际之间的转移优点：优点：管理简单管理简单缺点：缺点：无法解决当出现人口老龄化、经济不景气无法解决当出现人口老龄化、经济不景气等情况时养老金的支付危机问题等情况时养老金的支付危机问题2完全积累制（完全积累制（基金制基金制） 本代人对自己收入进行跨时间的分配，本代人对自己收入进行跨时间的分配，将自己年轻时缴纳的养老保险费积累起来，供退将自己年轻时缴纳的养老保险费积累起来，供退休后使用，强调自我保障休后使用，强调自我保障 典型国家：典型国家：智利、新加坡、及一些南美、智利、新加坡、及一些南美、东欧国家东欧国家 优点：优点：为自己储蓄，可以提高个人缴费的为自己储蓄，可以提高个人缴费的积极性；自我保障，不会引起代际冲突。

积极性；自我保障，不会引起代际冲突 缺点：缺点：不具有再分配功能，且受通货膨胀、不具有再分配功能，且受通货膨胀、人口老龄化等因素影响，使基金面临较大的保值人口老龄化等因素影响，使基金面临较大的保值增值压力增值压力 阿根廷的曲折！阿根廷的曲折！3部分积累制部分积累制 现收现付制和完全积累制的混合模式，现收现付制和完全积累制的混合模式，社会养老保险金分为两个部分社会养老保险金分为两个部分:社会统筹社会统筹(现收现现收现付付)和个人帐户和个人帐户(完全积累完全积累) 优点优点：保留了双方的优点保留了双方的优点：代际转移、代际转移、收入再分配收入再分配/提高缴费积极性，提高储蓄率；提高缴费积极性，提高储蓄率；又克服了双方弱点：又克服了双方弱点：无法应对人口老龄化无法应对人口老龄化/不不具再分配功能具再分配功能 一种比较理想的模式一种比较理想的模式 很多国家都在向这个方向改革很多国家都在向这个方向改革4、我国、我国 在充分考察和借鉴外国经验的基础上，在充分考察和借鉴外国经验的基础上，最终选择了统帐结合的部分积累制最终选择了统帐结合的部分积累制 但像大多数采用这种模式的国家一样，但像大多数采用这种模式的国家一样，我们没有能合理地承认和消化新旧制度转轨过程我们没有能合理地承认和消化新旧制度转轨过程中的转制成本中的转制成本，名不副实。

名不副实 改革：改革：如何解决空账问题？如何解决空账问题？（二）收入再分配效应（二）收入再分配效应1、 现收现付制现收现付制代际：代际：由于代代延续的无限性而使每个特定的一代由于代代延续的无限性而使每个特定的一代都没有蒙受福利损失都没有蒙受福利损失代内：代内：要看现收现付制的养老金计发办法而定（三要看现收现付制的养老金计发办法而定（三种）：种）：统一比率统一比率给付确定给付确定收入关联收入关联 为什么没有缴费确定为什么没有缴费确定？ 因为现收现付，以支定收，可能每期缴费因为现收现付，以支定收，可能每期缴费不一致，不会是缴费确定不一致，不会是缴费确定 不管是对代际还是对代内来说都具有再分配功能不管是对代际还是对代内来说都具有再分配功能2、 完全积累制完全积累制 代际：代际：上一代人的福利的减少来保证下一上一代人的福利的减少来保证下一代人的福利不损失代人的福利不损失，不具备再分配功能不具备再分配功能 代内：代内：每一个受益者的养老金根据精算领取每一个受益者的养老金根据精算领取的，的，不具备再分配功能不具备再分配功能3从现收现付制转向完全积累制从现收现付制转向完全积累制 第一代参加者除了要为自己缴费之外，第一代参加者除了要为自己缴费之外，还要为他们的上一代再缴一次费，两次缴费却只还要为他们的上一代再缴一次费，两次缴费却只有一次受益，蒙受损失。

有一次受益，蒙受损失 如果完全积累制向现收现付制转轨，那如果完全积累制向现收现付制转轨，那么任何一代都不会蒙受损失，而且至少还会有一么任何一代都不会蒙受损失，而且至少还会有一代人从中受益代人从中受益第一代第一代第二代第二代第三代第三代【例例】德国，德国，19571957年年19691969年年 积累模式积累模式现收现付模式现收现付模式理由：理由： 1、 积累的资金可能被合法地用于积累的资金可能被合法地用于其他地方，其他地方， 具有一定的具有一定的危险性危险性 2、如果让养老保险机构拥有如此、如果让养老保险机构拥有如此多的资本，可能多的资本，可能驾驭经济驾驭经济，也可能影响到，也可能影响到社会秩序社会秩序 3、现收现付模式具有、现收现付模式具有安全性安全性因其具有持续性，因为养老是义务保险，总有具有持续性，因为养老是义务保险，总有劳动者缴费劳动者缴费“代际合同代际合同” 当前老龄化带来危机当前老龄化带来危机（三）现收现付制和完全积累制对个人储蓄的影响（三）现收现付制和完全积累制对个人储蓄的影响1、 现收现付制对个人储蓄的影响现收现付制对个人储蓄的影响 “挤出效应挤出效应”：减少个人储蓄：减少个人储蓄 实质：实质：养老金收入有制度化保证后，使得养老金收入有制度化保证后，使得个人有条件减少个人储蓄。

个人有条件减少个人储蓄2、完全积累制对个人储蓄的影响 这种强制性储蓄可能会，也可能不会减少个人的自愿储蓄取决于强制储蓄和自愿储取决于强制储蓄和自愿储蓄之间的替代率的大小蓄之间的替代率的大小四）现收现付制和完全积累制对经济增长的影响（四）现收现付制和完全积累制对经济增长的影响养老金增加对经济的影响养老金增加对经济的影响1、现收现付：、现收现付：增加税收增加税收总消费需求减少总消费需求减少总总的消费支出减少的消费支出减少减少国民收入减少国民收入减少投资减少投资 主要通过税收来进行筹资主要通过税收来进行筹资2、完全积累：、完全积累：增加政府债务增加政府债务提高市场利率提高市场利率资本价格增加资本价格增加投资减少投资减少主要通过国家财政或举债进行筹资主要通过国家财政或举债进行筹资（一）基金产权性质（一）基金产权性质1、现收现付：、现收现付：公共产权，鼓励失业、搭便车公共产权，鼓励失业、搭便车2、个人账户：、个人账户：私人产权，激励机制私人产权，激励机制二、筹资中存在的问题二、筹资中存在的问题（二）逆向选择（二）逆向选择1、商业保险：商业保险：信息不对称，高风险的人愿意买保信息不对称，高风险的人愿意买保险；公司提高保费，进一步阻止低风险人参保。

险；公司提高保费，进一步阻止低风险人参保社会保险存在逆向选择吗？社会保险存在逆向选择吗？2、社会保险：社会保险：新兴企业或养老负担不重的，拖延新兴企业或养老负担不重的，拖延缴费、谎报职工人数和缴费工资基数缴费、谎报职工人数和缴费工资基数 对策：增强缴费强制性，加强监管对策：增强缴费强制性，加强监管（一）目标（一）目标（1）要解决历史遗留的欠债问题，多种渠道）要解决历史遗留的欠债问题，多种渠道消化、消化、偿还转制成本偿还转制成本，壮大社保基金的实力；，壮大社保基金的实力；（2）建立稳定、可靠的）建立稳定、可靠的资金筹措机制资金筹措机制，确保社保，确保社保基金征收到位基金征收到位 （3）解决个人帐户）解决个人帐户“空账运行空账运行”问题问题三、转制方式三、转制方式（二）各国经验（二）各国经验A、转制成本的处置、转制成本的处置 1、发放认可债券、发放认可债券智利智利2、补贴一定现金收入、补贴一定现金收入阿根廷阿根廷 3、允许退休时选择退回到现收现付制、允许退休时选择退回到现收现付制墨西哥墨西哥4、划转一部分国有股权、划转一部分国有股权玻利维亚玻利维亚5、名义账户名义账户的方式的方式瑞典和波兰瑞典和波兰 B、个人账户设置、个人账户设置1、实帐、实帐大部分国家大部分国家2、空账、空账3、一部分实帐（、一部分实帐（投入运营投入运营），一部分空账（），一部分空账（原现原现收现付下的个人权益收现付下的个人权益）C、个人账户运营规模、个人账户运营规模 有的将职工缴费的一部分投入运营，有的有的将职工缴费的一部分投入运营，有的将全部个人账户基金投入运营。

将全部个人账户基金投入运营 （三）我国（三）我国1、国有股的减持流通国有股的减持流通2、变现或划拨部分国有资产变现或划拨部分国有资产3、调整国家财政支出结构，补充社保基金调整国家财政支出结构，补充社保基金4、征收特种税？、征收特种税？5、发行福利彩票？、发行福利彩票？6、发行类似智利、发行类似智利“认可债券认可债券” ” ？ 主要有三种类型：主要有三种类型：1、建立个人储蓄帐户；、建立个人储蓄帐户；2、社会保障税；、社会保障税； （3、社会保障费）、社会保障费）四、社保基金筹资方式四、社保基金筹资方式（一）建立个人储蓄帐户（一）建立个人储蓄帐户强制性储蓄强制性储蓄特点：特点：1、要求雇主和雇员分别按规定的标准把社会保障、要求雇主和雇员分别按规定的标准把社会保障费用费用存入雇员的个人帐户存入雇员的个人帐户；2、社保基金的、社保基金的本金和利息均归雇员所有本金和利息均归雇员所有，由社保，由社保管理机构进行统一管理；管理机构进行统一管理；3、政府在一定范围内对社保基金进行、政府在一定范围内对社保基金进行适当调剂适当调剂代表：新加坡、智利、一些东欧国家代表：新加坡、智利、一些东欧国家（二）社会保障税（费）（二）社会保障税（费）主要是政府或社会机构提供保障模式的国家。

主要是政府或社会机构提供保障模式的国家基本做法：基本做法：按社会保障项目分别规定税率（或缴费按社会保障项目分别规定税率（或缴费率），由雇主和雇员分别按一定比例缴纳；率），由雇主和雇员分别按一定比例缴纳；特点：特点：社会保障税（或费）由专门的管理机构负责社会保障税（或费）由专门的管理机构负责征收和管理，实行征收和管理，实行 “ “专税专用专税专用”或或“专费专用专费专用”，超支部分由财政拨款补足超支部分由财政拨款补足 社会保障税社会保障税，或，或社会保险税社会保险税，在欧洲的多数国，在欧洲的多数国家中采用家中采用社会保险缴款社会保险缴款(SocialSecurityContribution)的形式，的形式，不称之为税不称之为税，因为有偿，因为有偿利益对等利益对等 一些国家非常依赖从社会保障专门税一些国家非常依赖从社会保障专门税获得资金，而另一些国家则侧重于一般税收，可获得资金，而另一些国家则侧重于一般税收，可据此将世界各国划分为三种类型：据此将世界各国划分为三种类型：1、社会保障税与社会保障支出基本一致；、社会保障税与社会保障支出基本一致；2、社会保障税占社会保障支出较大比重；、社会保障税占社会保障支出较大比重；3、一般税收占社会保障支出较大比重。

一般税收占社会保障支出较大比重1、社会保障税与社会保障支出基本一致、社会保障税与社会保障支出基本一致典型国家：典型国家：德国德国 社会保障资金基本上通过社会保障资金基本上通过社会保障税社会保障税（医（医疗、失业）和疗、失业）和工资税工资税（养老、工伤）筹集而一（养老、工伤）筹集而一般税收用于其他社会福利方案般税收用于其他社会福利方案社会保障税在总社会保障税在总税收中所占的比重保持在税收中所占的比重保持在40以上优点：优点：容易体现社会保障税收与其福利之间的联系，容易体现社会保障税收与其福利之间的联系，也便于监督社会保障收入支出也便于监督社会保障收入支出缺点：缺点：未被社会保险所覆盖的人们不能享受福利，未被社会保险所覆盖的人们不能享受福利，如非正式工作、个体户或农村经济如非正式工作、个体户或农村经济2、社会保障税占社会保障支出较大比重、社会保障税占社会保障支出较大比重大多数国家采用这种模式大多数国家采用这种模式 俄罗斯俄罗斯养。