现代银行制度的产生和发展.ppt

商业银行商业银行-现代银行制度的产生和发现代银行制度的产生和发展展  §1、、一、现代银行业的产生：一、现代银行业的产生：      1580年建立的威尼斯银行是最早的近代银行，也年建立的威尼斯银行是最早的近代银行，也是第一个采用是第一个采用“银行银行”为名称       1694年在英国政府的支持下由私人创办的英格兰年在英国政府的支持下由私人创办的英格兰银行是最早的股份制银行，英格兰银行的成立标志着银行是最早的股份制银行，英格兰银行的成立标志着现代银行制度的产生现代银行制度的产生        1897年在上海设立的中国通商银行是我国自行开年在上海设立的中国通商银行是我国自行开办的第一家现代银行办的第一家现代银行 天马行空官方博客： ；；群：1755696321   二、金融机构体系：二、金融机构体系：       以中央银行为中心，商业银行为主体，各类银以中央银行为中心，商业银行为主体，各类银行和非银行的金融机构并存，构成现代世界各国的行和非银行的金融机构并存，构成现代世界各国的金融体系它包括了存款性金融机构和非存款性金金融体系它包括了存款性金融机构和非存款性金融机构1、存款性金融机构、存款性金融机构   商业银行、商业银行、  储蓄贷款协会、互助储蓄银行、信用储蓄贷款协会、互助储蓄银行、信用合作社、货币市场互助基金。

合作社、货币市场互助基金2、非存款性金融机构、非存款性金融机构    人寿保险公司、财产与灾害保险公司、投资银行、人寿保险公司、财产与灾害保险公司、投资银行、2私人和政府养老基金、金融公司私人和政府养老基金、金融公司3、政府所属的专业信用机构、政府所属的专业信用机构                             国际性国际性——世界银行世界银行 （（1）开发银行）开发银行   区域性区域性——亚洲开发银行等亚洲开发银行等                             本国本国——国家开发银行国家开发银行               它专门为经济开发提供投资性贷款的银行它专门为经济开发提供投资性贷款的银行  （（2）） 农业信贷机构农业信贷机构                为了支持农业稳定发展，向农业提供信贷为了支持农业稳定发展，向农业提供信贷资金而设立资金而设立3第二节第二节    商业银行的性质和组织形式商业银行的性质和组织形式一、商业银行的性质和职能：一、商业银行的性质和职能： （一）商业银行的性质（一）商业银行的性质——特殊的企业特殊的企业        商业银行是直接面向企业单位和个人，具商业银行是直接面向企业单位和个人，具体办理存贷款和结算等金融业务而获取利润的体办理存贷款和结算等金融业务而获取利润的企业。

企业        商业银行的经营对象不是普通的商品，而商业银行的经营对象不是普通的商品，而是一种特殊商品是一种特殊商品——货币 4二、商业银行的职能：二、商业银行的职能： 1、充当信用中介、充当信用中介——最基本的职能最基本的职能 2、变货币收入为货币资本变货币收入为货币资本 3、充当支付中介充当支付中介 4、创造派生存款和信用流通工具创造派生存款和信用流通工具        现代商业银行因其特有的信用创造职能，现代商业银行因其特有的信用创造职能，而成为国家干预经济生活的杠杆而成为国家干预经济生活的杠杆5三、商业银行的组织形式：三、商业银行的组织形式：1、单元制、单元制：： （美国）（美国）优点：不易产生垄断，从而能提高银行服务质量；优点：不易产生垄断，从而能提高银行服务质量；独家银行经营成本较低；可以为当地经济很好地服独家银行经营成本较低；可以为当地经济很好地服务2、分支行制：、分支行制： （大多数国家）（大多数国家） 优点：银行规模可以按业务发展而扩充，实现规模优点：银行规模可以按业务发展而扩充，实现规模经济效益；各分支行之间能相互调度资金，提高资经济效益；各分支行之间能相互调度资金，提高资金使用效率；贷款和投资分散于各地，符合风险分金使用效率；贷款和投资分散于各地，符合风险分散原则，银行安全性大大提高。

散原则，银行安全性大大提高天马行空官方博客： ；；群：17556963263、集团银行制：、集团银行制： 也称持股公司制也称持股公司制4、代理行制：银行相互间签有代理协议，委托对、代理行制：银行相互间签有代理协议，委托对方银行代办指定业务方银行代办指定业务5、连锁银行制：也称联合银行制，指两家以上商、连锁银行制：也称联合银行制，指两家以上商业银行受控于同一个人或同一集团，但又不以股权业银行受控于同一个人或同一集团，但又不以股权公司的形式出现的银行组织形式公司的形式出现的银行组织形式      特点：成员银行在法律上是独立的，但实际上特点：成员银行在法律上是独立的，但实际上所有权由一人或一个集团控制它与集团银行制的所有权由一人或一个集团控制它与集团银行制的区别在于没有股权公司的形式，不须成立控股公司区别在于没有股权公司的形式，不须成立控股公司7四、我国的商业银行：四、我国的商业银行：                                                         中国工商中国工商银行银行                                                           中国农业银行中国农业银行                                                           中国银行中国银行                                                           中国建设银行中国建设银行                                                          交通银行交通银行                                                          招商银行招商银行                                                         深圳发展银行深圳发展银行                                                         中国光大银行中国光大银行                                                         中国民生银行中国民生银行 等等   四大国有商业银行四大国有商业银行  股份制商业银行股份制商业银行合作性质的商业银行合作性质的商业银行——城市合作银行、农村合作银行城市合作银行、农村合作银行8    第三节第三节        商业银行的业务商业银行的业务一、商业银行的经营方针（原则）：一、商业银行的经营方针（原则）：        商业银行在经营管理上有三个基本商业银行在经营管理上有三个基本经营方针：经营方针：          盈利性盈利性          安全性安全性          流动性流动性   9  (一一) 盈利性盈利性——银行从事各种活动的动因银行从事各种活动的动因（二）安全性（二）安全性       指银行的资产、收入、信誉以及所有经营生存指银行的资产、收入、信誉以及所有经营生存发展条件免遭损失的可靠程度。

发展条件免遭损失的可靠程度        银行经营中面临的风险：银行经营中面临的风险：    信用风险信用风险——违约风险违约风险    市场风险市场风险——利率风险利率风险    外汇风险外汇风险——汇率风险汇率风险    购买力风险购买力风险——通货风险通货风险    内部风险内部风险——管理风险管理风险    政策风险政策风险——国家风险国家风险    天马行空官方博客： ；；群：17556963210  我国贷款的五级分类法：我国贷款的五级分类法：1）正常：能按合同按时足额偿还本息正常：能按合同按时足额偿还本息2）关注：当前有能力偿还，但存在可能影响）关注：当前有能力偿还，但存在可能影响                   其清偿力的不利因素其清偿力的不利因素3）次级：还款能力有明显问题，依靠其正常）次级：还款能力有明显问题，依靠其正常                  经营收入已无法保证按时足额偿还经营收入已无法保证按时足额偿还4）可疑：无法足额偿还本息，即使执行抵押、担）可疑：无法足额偿还本息，即使执行抵押、担                 保也肯定会有损失保也肯定会有损失。

5）损失：在采取所有措施和法律手段后，贷款仍无）损失：在采取所有措施和法律手段后，贷款仍无法收回或只能收回极少部分法收回或只能收回极少部分天马行空官方博客： ；；群：17556963211      风险管理的主要策略：风险管理的主要策略：   准备策略准备策略——对风险设置多层预防线的方法对风险设置多层预防线的方法   规避策略规避策略——避重就轻、收避重就轻、收“硬硬”付付“软软”等   分散策略分散策略——通过金融资产的有效组合分散风险通过金融资产的有效组合分散风险   转移策略转移策略 ——通过金融衍生品交易锁定风险，通过金融衍生品交易锁定风险，                            把风险转移给对方；定价时使价把风险转移给对方；定价时使价                            格包括风险报酬格包括风险报酬12（三）流动性（三）流动性        流动性管理的方法：流动性管理的方法：    资金汇集法：资金汇集法：    资金匹配法：按照资金来源的稳定性分配几个资金匹配法：按照资金来源的稳定性分配几个“流流                             动性动性——盈利性盈利性”中心，再按每个中中心，再按每个中                            心的特征分配资金于不同的领域。

心的特征分配资金于不同的领域      缺口监察法：分析资产负债之间的流动性缺口监察法：分析资产负债之间的流动性                            差额，来表示现有流动性状态差额，来表示现有流动性状态                            和预期流动性需要之间关系和预期流动性需要之间关系天马行空官方博客： ；；群：17556963213(四四) 三性的对立统一：三性的对立统一：       盈利性为银行的目标，安全性是一种前提要盈利性为银行的目标，安全性是一种前提要求，而流动性是银行的操作性或工具性的要求求，而流动性是银行的操作性或工具性的要求银行经营的总方针，就是在保证安全性的前提下，银行经营的总方针，就是在保证安全性的前提下，通过灵活调整流动性，来致力于提高盈利性通过灵活调整流动性，来致力于提高盈利性二、商业银行的业务：二、商业银行的业务：      根据我国根据我国《《商业银行法商业银行法》》，商业银行可以经营，商业银行可以经营下列部分或者全部业务：下列部分或者全部业务：141、吸收公众存款；、吸收公众存款；2、发放短期、中期和长期贷款；、发放短期、中期和长期贷款；3、办理国内外结算；、办理国内外结算；                           4、办理票据贴现；、办理票据贴现；5、发行金融债券；、发行金融债券；6、代理发行、代理兑付、承销政府债券；、代理发行、代理兑付、承销政府债券；7、买卖政府债券；、买卖政府债券；                               8、从事同业拆借；、从事同业拆借；9、买卖、代理买卖外汇；、买卖、代理买卖外汇；     10、提供信用证服务及担保；、提供信用证服务及担保；11、代理收付款项及代理保险业务；、代理收付款项及代理保险业务；12、提供保管箱服务；、提供保管箱服务；13、经中国人民银行批准的其他业务。

经中国人民银行批准的其他业务15        商业银行的业务总体上可分为负债业务、资产商业银行的业务总体上可分为负债业务、资产业务和中间业务三大类业务和中间业务三大类一）负债业务（一）负债业务             它是商业银行借以形成其资金来源的业务，它是商业银行借以形成其资金来源的业务，是商业银行最基本、最主要的业务我国商业银行是商业银行最基本、最主要的业务我国商业银行的负债业务主要有各项存款、发行债券和借款等的负债业务主要有各项存款、发行债券和借款等 1、吸收存款：、吸收存款：        我国国有商业银行所吸收的存款按照存款的性我国国有商业银行所吸收的存款按照存款的性质分为企业存款、储蓄存款、农村存款、外汇存款质分为企业存款、储蓄存款、农村存款、外汇存款财政性存款财政性存款162、借款：、借款：  1）向中央银行借款：）向中央银行借款：        商业银行从中央银行获得资金来源的渠道主要商业银行从中央银行获得资金来源的渠道主要有两种，即再贴现和直接借款（再贷款）有两种，即再贴现和直接借款（再贷款）  2）银行同业拆借：银行之间的短期借贷行为银行同业拆借：银行之间的短期借贷行为。

  3）回购协议：其实质上是一种以证券为抵押的借）回购协议：其实质上是一种以证券为抵押的借贷交易  4）向国际金融市场借款：）向国际金融市场借款：3、发行金融债券：、发行金融债券：17（二）资产业务（二）资产业务           商业银行的资产业务就是对通过负债业务形成的商业银行的资产业务就是对通过负债业务形成的资财加以运用的业务商业银行的资产业务主要有贷款、资财加以运用的业务商业银行的资产业务主要有贷款、贴现、投资等贴现、投资等1、贷款：、贷款：   西方国家商业银行贷款审查的西方国家商业银行贷款审查的“6C”原则：原则：     品德（品德（Character））:     能力（能力（Capacity））:     资本（资本（Capital）：）：     担保品（担保品（Collateral）：）：     经营环境（经营环境（Condition）：行业发展趋势、竞争等行业发展趋势、竞争等     事业的连续性（事业的连续性（Continuity）：应变能力等应变能力等18       我国目前银行贷款还存在人为干扰因素（行政我国目前银行贷款还存在人为干扰因素（行政干预），贷款管理制度存有漏洞等，导致银行贷款干预），贷款管理制度存有漏洞等，导致银行贷款的安全性受到严重威胁，贷款效益也不尽如人意。

的安全性受到严重威胁，贷款效益也不尽如人意随着金融体制改革的进一步深入，商业银行通过自随着金融体制改革的进一步深入，商业银行通过自身的努力，贷款安全性、流动性和盈利性兼顾的原身的努力，贷款安全性、流动性和盈利性兼顾的原则，可望在商业银行经营贷款业务时落到实处则，可望在商业银行经营贷款业务时落到实处 19凤凰卫视凤凰卫视6月月13日消息：大公报日消息：大公报13日特稿指出，最日特稿指出，最近，上海首富周正毅「问题贷款」案及其牵连的中近，上海首富周正毅「问题贷款」案及其牵连的中银国际巨额放贷问题亿银国际巨额放贷问题亿)在香港和内地金融界引起在香港和内地金融界引起了极大的震动周正毅是一个只有小学文化程度的了极大的震动周正毅是一个只有小学文化程度的私企业主，但却能在地产和金融圈子内呼风唤雨，私企业主，但却能在地产和金融圈子内呼风唤雨，成为所谓「上海首富」，直至六月一日香港廉政公成为所谓「上海首富」，直至六月一日香港廉政公署拘捕周正毅农凯系「问题贷款」案有关人员二十署拘捕周正毅农凯系「问题贷款」案有关人员二十多名、中银国际刘金宝从香港调回京被正式立案调多名、中银国际刘金宝从香港调回京被正式立案调查，该案才引起了中国金融界特别是银行界的高度查，该案才引起了中国金融界特别是银行界的高度重视。

重视 案例：案例：20 “问题富豪问题富豪”凸现中国银行业信贷管理缺陷凸现中国银行业信贷管理缺陷          近年来连续发生的近年来连续发生的“问题富豪问题富豪”案件，无不与银案件，无不与银行信贷密切相关，从这些相关案件可以获知的情行信贷密切相关，从这些相关案件可以获知的情况看，这些案件也在一定程度上可以说是当前中况看，这些案件也在一定程度上可以说是当前中国银行业信贷管理缺陷的一次次国银行业信贷管理缺陷的一次次“完美风暴完美风暴”，，就在各家商业银行都声称建立了具有国际水准的就在各家商业银行都声称建立了具有国际水准的内部风险管理制度时，这些内部风险管理制度时，这些“问题富豪问题富豪”似乎轻似乎轻松地突破了这些制度我们姑且不去讨论松地突破了这些制度我们姑且不去讨论“问题问题富豪富豪”的庞杂的来龙去脉，仅仅从银行内部信贷的庞杂的来龙去脉，仅仅从银行内部信贷风险管理的角度看，这些风险管理的角度看，这些“问题富豪问题富豪”事件反映事件反映了当前银行信贷风险管理的哪些缺陷？了当前银行信贷风险管理的哪些缺陷？ 21一、商业银行的信贷管理缺乏清晰的权力责任制度和一、商业银行的信贷管理缺乏清晰的权力责任制度和激励约束制度激励约束制度 目前，从信贷风险管理制度的形式上，国内的银行与目前，从信贷风险管理制度的形式上，国内的银行与海外银行并没有很大的差别。

那么，一个类似的制度海外银行并没有很大的差别那么，一个类似的制度在不同的国家运作下来，为什么效果会形成那么大的在不同的国家运作下来，为什么效果会形成那么大的反差？除了客观原因之外，一个最为关键的制度性因反差？除了客观原因之外，一个最为关键的制度性因素，就是目前国内的商业银行的信贷管理缺乏清晰的素，就是目前国内的商业银行的信贷管理缺乏清晰的权力责任制度和激励约束制度，特别是在贷款出现问权力责任制度和激励约束制度，特别是在贷款出现问题时缺乏明确的责任制度题时缺乏明确的责任制度  22所谓权力责任制度的缺陷，指的是目前贷款缺陷的所谓权力责任制度的缺陷，指的是目前贷款缺陷的分步完全根据行政级别、而不是风险管理能力来划分步完全根据行政级别、而不是风险管理能力来划分，而激励约束机制的缺陷则表现在激励不足约束分，而激励约束机制的缺陷则表现在激励不足约束过渡时信贷人员会选择消极怠工，而激励过分而约过渡时信贷人员会选择消极怠工，而激励过分而约束不足时则会容易选择铤而走险同时，信贷在出束不足时则会容易选择铤而走险同时，信贷在出现问题时，往往通过所谓信贷委员会的集体负责制现问题时，往往通过所谓信贷委员会的集体负责制度等，人人负责的同时又人人不负责，使得责任的度等，人人负责的同时又人人不负责，使得责任的追究无从着手。

追究无从着手 反观反观”问题富豪问题富豪”案，如果商业银行的内部权力责案，如果商业银行的内部权力责任和激励约束机制完善的话，那么，这一笔贷款出任和激励约束机制完善的话，那么，这一笔贷款出现问题究竟是谁负责？是谁审批的？是否合规？就现问题究竟是谁负责？是谁审批的？是否合规？就能够十分轻松地追查责任人，根本无需长时间的所能够十分轻松地追查责任人，根本无需长时间的所谓调查 四四“问题富豪问题富豪”案所反映的银行在信贷风险识别体案所反映的银行在信贷风险识别体制上的缺陷制上的缺陷 对于银行信贷活动来说，风险的识别是指通过统一对于银行信贷活动来说，风险的识别是指通过统一的标准分析确定可能导致风险的因素的行为，其主的标准分析确定可能导致风险的因素的行为，其主要的判断依据则是客户的综合信息、财务信息、账要的判断依据则是客户的综合信息、财务信息、账户信息和授信信息等寻找和确定风险因素民营企户信息和授信信息等寻找和确定风险因素民营企业骗取银行贷款，往往着重从上述几个方面的信息业骗取银行贷款，往往着重从上述几个方面的信息着手，提供虚假的信息来误导银行的风险识别着手，提供虚假的信息来误导银行的风险识别 据分析，有的民营企业为了骗取银行贷款，往往会据分析，有的民营企业为了骗取银行贷款，往往会刻意做大营业额，此时往往借助关联企业之间互开刻意做大营业额，此时往往借助关联企业之间互开增值增值23二、二、“问题富豪问题富豪”案所反映的银行在信贷风险识别体案所反映的银行在信贷风险识别体制上的缺陷制上的缺陷 对于银行信贷活动来说，风险的识别是指通过统一的对于银行信贷活动来说，风险的识别是指通过统一的标准分析确定可能导致风险的因素的行为，其主要的标准分析确定可能导致风险的因素的行为，其主要的判断依据则是客户的综合信息、财务信息、账户信息判断依据则是客户的综合信息、财务信息、账户信息和授信信息等寻找和确定风险因素。

民营企业骗取银和授信信息等寻找和确定风险因素民营企业骗取银行贷款，往往着重从上述几个方面的信息着手，提供行贷款，往往着重从上述几个方面的信息着手，提供虚假的信息来误导银行的风险识别虚假的信息来误导银行的风险识别 24        据分析，有的民营企业为了骗取银行贷款，往据分析，有的民营企业为了骗取银行贷款，往往会刻意做大营业额，此时往往借助关联企业之间往会刻意做大营业额，此时往往借助关联企业之间互开增值税发票，在此基础上通过没有真实交易基互开增值税发票，在此基础上通过没有真实交易基础的商业承兑汇票制造现金流，配合营业额的增加，础的商业承兑汇票制造现金流，配合营业额的增加，使得银行用通常的信贷分析指标看来该企业具有较使得银行用通常的信贷分析指标看来该企业具有较强的信贷偿还能力有了这些在通常的银行信贷分强的信贷偿还能力有了这些在通常的银行信贷分析指标看来表现良好的数据，倾向于骗贷的一切民析指标看来表现良好的数据，倾向于骗贷的一切民营企业会通过不同关联公司之间的交叉担保向银行营企业会通过不同关联公司之间的交叉担保向银行贷款，借出大量银行资金此时，如果这家公司控贷款，借出大量银行资金此时，如果这家公司控制有上市公司，则可能调动大量资金炒作自己旗下制有上市公司，则可能调动大量资金炒作自己旗下的股票，然后将家族企业内的资产以高价注入上市的股票，然后将家族企业内的资产以高价注入上市公司，从而将抽水得来的资金偿还银行的部分贷款，公司，从而将抽水得来的资金偿还银行的部分贷款，增大银行对于巨额贷款偿还能力的信心。

增大银行对于巨额贷款偿还能力的信心 在上述骗贷的种种环节中，如果银行仅仅根据静态在上述骗贷的种种环节中，如果银行仅仅根据静态的财务数据进行风险识别，那么，被刻意操纵的财的财务数据进行风险识别，那么，被刻意操纵的财务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷款偿务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷款偿还能力，从而误导贷款的决策其中反映的问题在还能力，从而误导贷款的决策其中反映的问题在于，银行信贷风险的识别，需要建立在对于客户信于，银行信贷风险的识别，需要建立在对于客户信息的深入全面的了解之上，在一定意义上甚至可以息的深入全面的了解之上，在一定意义上甚至可以说，一个合格的信贷经理应当比公司的财务总监还说，一个合格的信贷经理应当比公司的财务总监还更为了解公司的实际财务运作，信贷经理不仅应当更为了解公司的实际财务运作，信贷经理不仅应当具备财务知识、信贷知识，还应当具备对于企业管具备财务知识、信贷知识，还应当具备对于企业管理的知识、不同产业的了解等理的知识、不同产业的了解等 除此之外，如果有中介机构配合作假帐、如果有内除此之外，如果有中介机构配合作假帐、如果有内部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷，那部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷，那么，在信贷风险管理的第一关么，在信贷风险管理的第一关——风险识别方面，风险识别方面，旨在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度旨在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度的约束了。

绕过了第一关，实际上已经为不良贷款的约束了绕过了第一关，实际上已经为不良贷款留下了隐患留下了隐患 五五“问题富豪问题富豪”案所反映的信贷风险衡量方面的缺案所反映的信贷风险衡量方面的缺陷陷 所谓信贷风险的衡量，就是指通过制定统一标准来所谓信贷风险的衡量，就是指通过制定统一标准来测算及比较所有的授信风险，将风险测算及比较所有的授信风险，将风险25        在上述骗贷的种种环节中，如果银行仅仅根据在上述骗贷的种种环节中，如果银行仅仅根据静态的财务数据进行风险识别，那么，被刻意操纵静态的财务数据进行风险识别，那么，被刻意操纵的财务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷的财务数据能够使得申请贷款的公司具有很强的贷款偿还能力，从而误导贷款的决策其中反映的问款偿还能力，从而误导贷款的决策其中反映的问题在于，银行信贷风险的识别，需要建立在对于客题在于，银行信贷风险的识别，需要建立在对于客户信息的深入全面的了解之上，在一定意义上甚至户信息的深入全面的了解之上，在一定意义上甚至可以说，一个合格的信贷经理应当比公司的财务总可以说，一个合格的信贷经理应当比公司的财务总监还更为了解公司的实际财务运作，信贷经理不仅监还更为了解公司的实际财务运作，信贷经理不仅应当具备财务知识、信贷知识，还应当具备对于企应当具备财务知识、信贷知识，还应当具备对于企业管理的知识、不同产业的了解等。

业管理的知识、不同产业的了解等26        除此之外，如果有中介机构配合作假帐、如果有除此之外，如果有中介机构配合作假帐、如果有内部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷，那内部信贷人员配合这些动机不良的企业一起骗贷，那么，在信贷风险管理的第一关么，在信贷风险管理的第一关——风险识别方面，旨风险识别方面，旨在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度的约在骗贷的民营企业就能够很容易地绕过相关制度的约束了绕过了第一关，实际上已经为不良贷款留下了束了绕过了第一关，实际上已经为不良贷款留下了隐患 三、三、“问题富豪问题富豪”案所反映的信贷风险衡量方面的缺案所反映的信贷风险衡量方面的缺陷陷 27所谓信贷风险的衡量，就是指通过制定统一标准来测所谓信贷风险的衡量，就是指通过制定统一标准来测算及比较所有的授信风险，将风险的可能性进行量化算及比较所有的授信风险，将风险的可能性进行量化这可以说是目前商业银行风险管理普遍面临的难点之这可以说是目前商业银行风险管理普遍面临的难点之一如何运用适当的资料，对申请贷款企业进行适当一如何运用适当的资料，对申请贷款企业进行适当的风险评级，衡量其可能违约的概率和违约时可能的的风险评级，衡量其可能违约的概率和违约时可能的损失，也是目前商业银行面临的难题。

我们感兴趣的损失，也是目前商业银行面临的难题我们感兴趣的是，在对是，在对”问题富豪问题富豪”贷款的银行中，有哪些是内部贷款的银行中，有哪些是内部建立了适当的内部评级体系并对建立了适当的内部评级体系并对”问题富豪问题富豪”的公司的公司给予了评级的？这些评级在多大程度上反映了给予了评级的？这些评级在多大程度上反映了”问题问题富豪富豪”公司的实际风险状况？其间出现的偏差究竟多公司的实际风险状况？其间出现的偏差究竟多大？出现的偏差如果过大，究竟是人为的原因，还是大？出现的偏差如果过大，究竟是人为的原因，还是内部评级模型本身的原因？基于目前披露的信息有限，内部评级模型本身的原因？基于目前披露的信息有限，这些方面的研究还有待深入这些方面的研究还有待深入 28四、四、“问题富豪问题富豪”案所反映的银行信贷风险监督方案所反映的银行信贷风险监督方面的缺陷面的缺陷         所谓信贷风险的监督，主要就是指商业银行在所谓信贷风险的监督，主要就是指商业银行在授信业务的全流程中对风险因素进行全方位的检查、授信业务的全流程中对风险因素进行全方位的检查、反映的行为过程，其目的就是要求商业银行对日常反映的行为过程，其目的就是要求商业银行对日常经营活动中可能产生风险的环境加强监督，充分、经营活动中可能产生风险的环境加强监督，充分、及时、全面、有效的反映和披露可能造成损失的风及时、全面、有效的反映和披露可能造成损失的风险。

险         一家企业，如果其出发点在于骗取银行贷款，一家企业，如果其出发点在于骗取银行贷款，那么，即使他开始向银行申请时提交的数据可能是那么，即使他开始向银行申请时提交的数据可能是有意误导的，但是，在持续的经营过程中，如果银有意误导的，但是，在持续的经营过程中，如果银行的信贷经理能够及时动态地跟踪企业的经营状况行的信贷经理能够及时动态地跟踪企业的经营状况29和现金流动，是不难发现其中可能存在的骗局和和现金流动，是不难发现其中可能存在的骗局和陷阱的在这个环节银行的信贷出现问题，要么陷阱的在这个环节银行的信贷出现问题，要么是信贷人员有意为之，要么则是银行信贷经理确是信贷人员有意为之，要么则是银行信贷经理确实过于缺乏对于企业风险的持续监督，因而至少实过于缺乏对于企业风险的持续监督，因而至少是一种工作上的失职是一种工作上的失职 五、五、“问题富豪问题富豪”案所反映的银行信贷风险控制案所反映的银行信贷风险控制和调整方面的缺陷和调整方面的缺陷         银行所讲求的风险的控制和调整，主要就是银行所讲求的风险的控制和调整，主要就是指风险和收益的平衡，在准确识别风险变化的前指风险和收益的平衡，在准确识别风险变化的前提下，对风险给予适当的定价，使得贷款利率能提下，对风险给予适当的定价，使得贷款利率能够很好地弥补和平衡贷款的风险变动。

换言之，够很好地弥补和平衡贷款的风险变动换言之，在贷款风险明显提高之后，银行要么应当及时采在贷款风险明显提高之后，银行要么应当及时采取抵押担保等措施，要么应当提高贷款利率以平取抵押担保等措施，要么应当提高贷款利率以平衡风险 30        毋庸置疑，当前中国的利率管制使得银行可能毋庸置疑，当前中国的利率管制使得银行可能进行的风险和收益的平衡变得无从着手这样也为进行的风险和收益的平衡变得无从着手这样也为银行信贷人员的寻租提供了可能，因为贷款利率的银行信贷人员的寻租提供了可能，因为贷款利率的管制产生了租金，而贷款的风险上升时也不能反映管制产生了租金，而贷款的风险上升时也不能反映在银行获取的贷款利率的上升、反而反映在贷款产在银行获取的贷款利率的上升、反而反映在贷款产生的租金的上升，因此，利率管制往往成为诱使银生的租金的上升，因此，利率管制往往成为诱使银行信贷人员寻租的一个外在的制度原因之一行信贷人员寻租的一个外在的制度原因之一 从从”问题富豪问题富豪”案的具体情况看，当前银行在信贷案的具体情况看，当前银行在信贷风险的控制和调整过程中还应当关注集团客户的贷风险的控制和调整过程中还应当关注集团客户的贷款规模控制问题。

所谓集团客户，主要是指通过投款规模控制问题所谓集团客户，主要是指通过投资、担保等关系形成的企业群体，这些集团客户往资、担保等关系形成的企业群体，这些集团客户往往在一个家族、一个富豪的掌控下，相互之间形成往在一个家族、一个富豪的掌控下，相互之间形成密切的、但是往往又难以为外部所了解的资金关系密切的、但是往往又难以为外部所了解的资金关系为了为了31扩大整个集团客户的融资能力，掌控整个集团客扩大整个集团客户的融资能力，掌控整个集团客户的人士往往会动员子公司及其不同层级的下属户的人士往往会动员子公司及其不同层级的下属公司到银行借款，从而放大整个集团客户的借款公司到银行借款，从而放大整个集团客户的借款能力，这种放大之后的借款能力往往超过整个集能力，这种放大之后的借款能力往往超过整个集团客户的实际偿还能力这就涉及到客户授信整团客户的实际偿还能力这就涉及到客户授信整体风险的控制，而不能仅仅局限在对单笔授信的体风险的控制，而不能仅仅局限在对单笔授信的管理方面管理方面 322、投资：、投资：3、票据贴现：、票据贴现：(三三)  中间业务：中间业务：  1、结算业务：、结算业务：  2、代收业务：、代收业务：  3、信托：接受他人委托与信任，代为管理、营、信托：接受他人委托与信任，代为管理、营运、处理有关钱财的业务活动。

托管财产的财产运、处理有关钱财的业务活动托管财产的财产权从委托人转移到受托人权从委托人转移到受托人  4、租赁：、租赁：  5、信息咨询业务：、信息咨询业务：33    第四节第四节       商业银行的管理理论商业银行的管理理论        西方商业银行的管理理论，是在各个时期西方商业银行的管理理论，是在各个时期商业银行管理经验的基础上发展起来的，并经商业银行管理经验的基础上发展起来的，并经历了长期的演变历了长期的演变一、资产管理理论：一、资产管理理论：        认为银行的利润来源主要在于资产业务，认为银行的利润来源主要在于资产业务，银行能够主动地加以管理的也是资产业务，而银行能够主动地加以管理的也是资产业务，而负债则取决客户是否愿意来存款，银行对此是负债则取决客户是否愿意来存款，银行对此是被动的341、真实票据论、真实票据论——商业贷款理论商业贷款理论      该理论强调贷款必须以商业行为为基础，该理论强调贷款必须以商业行为为基础，以真实的商业票据为抵押银行资产限于短以真实的商业票据为抵押银行资产限于短期商业贷款，银行不能发放不动产贷款、消期商业贷款，银行不能发放不动产贷款、消费贷款、长期设备贷款等。

费贷款、长期设备贷款等2、转换理论：、转换理论：      银行能否保持流动性，关键在于银行持有银行能否保持流动性，关键在于银行持有的资产能否转让变现只要银行掌握的资产的资产能否转让变现只要银行掌握的资产（证券、票据等）易于变现，银行资产就不（证券、票据等）易于变现，银行资产就不必非限于短期商业贷款必非限于短期商业贷款35       该理论为银行的证券投资、不动产贷款和该理论为银行的证券投资、不动产贷款和长期贷款打开了大门，银行资产范围显著扩长期贷款打开了大门，银行资产范围显著扩大，业务经营更加灵活多样大，业务经营更加灵活多样 3、预期收益理论：、预期收益理论：       该理论认为，任何银行资产能否到期偿还该理论认为，任何银行资产能否到期偿还或转让变现，归根到底是以未来的收入为基或转让变现，归根到底是以未来的收入为基础的二战后，分期付款的中长期设备贷款、础的二战后，分期付款的中长期设备贷款、住宅抵押贷款、消费贷款和租赁等资产业务住宅抵押贷款、消费贷款和租赁等资产业务迅速发展起来迅速发展起来364、超货币供给理论：、超货币供给理论： （（20世纪六七十年代）世纪六七十年代）        该理论认为，银行资产管理应超越货币该理论认为，银行资产管理应超越货币的狭隘眼界，提供更多的服务。

该理论就是的狭隘眼界，提供更多的服务该理论就是大力提倡发展中间业务的理论大力提倡发展中间业务的理论         在非金融企业侵入金融竞争领域的时候，在非金融企业侵入金融竞争领域的时候，超货币供给理论使银行获得了相抗衡的武器，超货币供给理论使银行获得了相抗衡的武器，从而改善了银行的竞争地位从而改善了银行的竞争地位37二、负债管理：二、负债管理：        20世纪世纪60年代以前，资产管理理论支配年代以前，资产管理理论支配着商业银行的经营管理着商业银行的经营管理60年代，通货膨胀年代，通货膨胀开始成为困扰各国经济的难题，商业银行深开始成为困扰各国经济的难题，商业银行深感吸收资金能力的衰弱，寻求资金、扩大负感吸收资金能力的衰弱，寻求资金、扩大负债，已成为当时银行界的第一需要债，已成为当时银行界的第一需要        负债管理理论认为，银行可以主动管理负债管理理论认为，银行可以主动管理负债，银行通过积极的竞争去争取活期存款、负债，银行通过积极的竞争去争取活期存款、定期存款和储蓄存款等来增加资金来源定期存款和储蓄存款等来增加资金来源38       该理论的核心思想是，负债不是既定的，该理论的核心思想是，负债不是既定的，而是可以拥由银行加以扩张的，资金来源银而是可以拥由银行加以扩张的，资金来源银行是可以控制的。

行是可以控制的   1、购买理论：、购买理论： （（20世纪六七十年代）世纪六七十年代）         银行主动地负债，主动地购买外界资金，银行主动地负债，主动地购买外界资金，变被动的存款观念为主动的借款观念，这是变被动的存款观念为主动的借款观念，这是购买理论的精髓购买理论的精髓  2、销售理论：、销售理论： （（20世纪世纪80年代）年代）        其主题是推销金融产品它不再单纯着其主题是推销金融产品它不再单纯着眼于资金，而是立足于服务，创造形形色色眼于资金，而是立足于服务，创造形形色色39的金融产品，为客户提供多样化的服务的金融产品，为客户提供多样化的服务        负债管理理论充实了商业银行的资金来负债管理理论充实了商业银行的资金来源，扩大了经营规模；同时银行业的竞争也源，扩大了经营规模；同时银行业的竞争也大大加剧，提高了银行吸收资金的成本大大加剧，提高了银行吸收资金的成本40三、资产负债联合管理：三、资产负债联合管理： (20世纪世纪70年代末年代末)       该理论从资产和负债两方面综合考虑，该理论从资产和负债两方面综合考虑，对应地进行分析资产、负债两方面之间的对应地进行分析资产、负债两方面之间的“缺口缺口”，并围绕缺口探索解决途径。

并围绕缺口探索解决途径  1、利率敏感性缺口：、利率敏感性缺口： （（P、、142））        指的是浮动利率资产与浮动利率负债之指的是浮动利率资产与浮动利率负债之间的差额间的差额 2、金融衍生品交易：、金融衍生品交易： （金融期货交易）（金融期货交易）41四、中间业务管理理论：四、中间业务管理理论：        时至今日，商业银行主流管理思想仍是时至今日，商业银行主流管理思想仍是资产负债联合管理资产负债联合管理20世纪世纪80年代，兴起了年代，兴起了资产负债表外业务管理理论，即中间业务理资产负债表外业务管理理论，即中间业务理论        该理论认为，银行是生产金融产品、提该理论认为，银行是生产金融产品、提供金融服务的机构，同时也从事提供信息服供金融服务的机构，同时也从事提供信息服务的经营活动银行除了资产负债表内所反务的经营活动银行除了资产负债表内所反映的业务外，还应开展表外记录的业务，开映的业务外，还应开展表外记录的业务，开拓银行业务新的经营领域拓银行业务新的经营领域42第五节第五节      商业银行的危机与监管商业银行的危机与监管一、信息不对称：一、信息不对称：   1、信息不对称：、信息不对称：        指交易的一方对交易的另一方不充分了解，指交易的一方对交易的另一方不充分了解，   这种信息的不平等称为不对称，由此将影响到这种信息的不平等称为不对称，由此将影响到   交易双方的准确决策。

交易双方的准确决策  432、逆向选择：、逆向选择：       它是交易之前发生的信息不对称问题逆向它是交易之前发生的信息不对称问题逆向选择的次品车问题降低了证券市场沟通储蓄者选择的次品车问题降低了证券市场沟通储蓄者和借贷者之间在资金流动方面的有效性解决和借贷者之间在资金流动方面的有效性解决的方法有：的方法有：  1）信息披露信息披露  2）抵押  3）金融中介金融中介443、道德风险：、道德风险：      它是在交易之后发生的信息不对称问题它是在交易之后发生的信息不对称问题由于道德风险降低了贷款归还的可能性，放由于道德风险降低了贷款归还的可能性，放款者宁可作出不贷款的决定解决的方法有：款者宁可作出不贷款的决定解决的方法有： 1）监管 2）债务合约要求借款人必须定期向贷款）债务合约要求借款人必须定期向贷款者支付固定的金额者支付固定的金额3）金融中介风险资本投资公司））金融中介风险资本投资公司）45二、信息不对称增大贷款风险及其解决办法：二、信息不对称增大贷款风险及其解决办法： 1、信息不对称增大贷款的信用风险：、信息不对称增大贷款的信用风险： 2、银行解决信息不对称问题的方法：、银行解决信息不对称问题的方法：   1）信用审核。

信用审核   2）限制性条款限制性条款   3）与客户建立长期联系与客户建立长期联系   4）抵押和补偿性余额抵押和补偿性余额46三、信息不对称情况下，银行监管的普遍的三、信息不对称情况下，银行监管的普遍的四种方式：四种方式：   1）存款保险存款保险   2）资产和资本的限制资产和资本的限制P165））幻灯片幻灯片 48   3）注册、审查注册、审查   4）分业经营许多国家禁止商业银行从事）分业经营许多国家禁止商业银行从事证券、保险等被认为是有风险的非银行业务证券、保险等被认为是有风险的非银行业务47《《巴塞尔协议巴塞尔协议》》与商业银行资本充足标准：与商业银行资本充足标准：  1、关于资本的构成资本由核心资本与附、关于资本的构成资本由核心资本与附属资本构成，其中核心资本不低于资本总额属资本构成，其中核心资本不低于资本总额的的50% 2、关于资产风险加权计算资产风险权数、关于资产风险加权计算资产风险权数分为分为4级，即级，即0%、、20%、、50%和和100%3、关于资本目标标准比率（资本充足率）关于资本目标标准比率（资本充足率）商业银行资本充足的国际标准是资本对加权商业银行资本充足的国际标准是资本对加权风险资产的比率为风险资产的比率为8%，其中核心资本至少，其中核心资本至少为为4%。

幻灯片幻灯片 4748        案例：案例：      银行股已成提款机？银行股已成提款机？         2003年年1月份刚刚增发完新股的浦发银行月份刚刚增发完新股的浦发银行（（600000）又要发可转债了，规模）又要发可转债了，规模60亿11月月12日此消息一出，银行股哗然，大盘跌势日此消息一出，银行股哗然，大盘跌势加剧短短几个月，以银行股为首的再融资加剧短短几个月，以银行股为首的再融资行为，已经成为大盘下跌的主要因素银行行为，已经成为大盘下跌的主要因素银行股再融资步伐为什么会这么紧呢？股再融资步伐为什么会这么紧呢？ 上市公司给我们的答案是，提高资本充足率上市公司给我们的答案是，提高资本充足率所谓资本充足率，就是银行资本净额占风险所谓资本充足率，就是银行资本净额占风险资产的比例人民银行的规定，该比率不低资产的比例人民银行的规定，该比率不低于于8% 49      为什么银行的资本充足率一定要高于为什么银行的资本充足率一定要高于8%呢？呢？ 其实，这是巴塞尔新资本协议的基本要求，其实，这是巴塞尔新资本协议的基本要求，1998年，巴塞尔委员会决定全面修改协议，年，巴塞尔委员会决定全面修改协议，预计新协议将于预计新协议将于2003年底定稿，并于年底定稿，并于2006年年底在十国集团开始实施。

中国银监会主席刘底在十国集团开始实施中国银监会主席刘明康明康2003年年7月月31日致信巴塞尔银行监管委员日致信巴塞尔银行监管委员会主席卡如纳先生，表示至少在十国集团会主席卡如纳先生，表示至少在十国集团2006年实施新巴塞尔协议的几年后，我国仍年实施新巴塞尔协议的几年后，我国仍将继续执行将继续执行1988年的老协议年的老协议50       十六届三中全会通过的十六届三中全会通过的《《中共中央关于完中共中央关于完善社会主义市场经济体制若干问题的决定善社会主义市场经济体制若干问题的决定》》，，将选择有条件的国有商业银行实行股份制改造，将选择有条件的国有商业银行实行股份制改造，加快处置不良资产，充实资本金，创造条件上加快处置不良资产，充实资本金，创造条件上市，深化政策性银行改革等等，列为深化金融市，深化政策性银行改革等等，列为深化金融企业改革的重要举措企业改革的重要举措《《决定决定》》的确为我们银的确为我们银行业的深化改革和发展提供了良好的政策环境行业的深化改革和发展提供了良好的政策环境各商业银行自然不会放过再融资的机会，以此各商业银行自然不会放过再融资的机会，以此来扩大资产规模，提高来扩大资产规模，提高资本充足率资本充足率，降低不良，降低不良贷款率。

贷款率 51由于目前我国商业银行由于目前我国商业银行资本充足率资本充足率已经按照已经按照8%规定执行，而且我们至少还有规定执行，而且我们至少还有3年的准备年的准备期，因此，各商业银行以提高期，因此，各商业银行以提高资本充足率资本充足率为为主要理由，急匆匆的增发、发可转债，对于主要理由，急匆匆的增发、发可转债，对于弱市行情下的市场来说，的确有些强人所难弱市行情下的市场来说，的确有些强人所难了，因为市场的承受力是非常有限的了，因为市场的承受力是非常有限的 52但上市公司不断再融资的背后，对应着股价但上市公司不断再融资的背后，对应着股价的连续下跌浦发银行（的连续下跌浦发银行（600000）、招商银）、招商银行（行（600036）自）自2003年年5月份以来，跌幅已经月份以来，跌幅已经超过超过30%，投资者亏损连连，就连身处其中，投资者亏损连连，就连身处其中的基金也不能幸免的基金也不能幸免 原本业绩相对不错的银原本业绩相对不错的银行股，由于上市公司频繁的、巨额的再融资行股，由于上市公司频繁的、巨额的再融资行为，使得股价难有好的预期更严重的是，行为，使得股价难有好的预期更严重的是，这种预期对整个行情产生了非常大的负面作这种预期对整个行情产生了非常大的负面作用。

需要深思的是，如果股市成为伤心地，用需要深思的是，如果股市成为伤心地，市场没有了赚钱效应，上市公司还有资格不市场没有了赚钱效应，上市公司还有资格不断融资吗？断融资吗？ 53希望我们的股市不要成为上市公司的提款机，希望我们的股市不要成为上市公司的提款机，更希望各上市公司再融资能够考虑市场承受更希望各上市公司再融资能够考虑市场承受力，考虑到投资者的根本利益力，考虑到投资者的根本利益54        2003年１１月１１日，中国银监会副主年１１月１１日，中国银监会副主席唐双宁在席唐双宁在“ＷＴＯ与中国ＷＴＯ与中国”北京国际论坛北京国际论坛上透露，国家将对四大国有银行的改革采取上透露，国家将对四大国有银行的改革采取扶持措施扶持措施          我国四大国有商业银行我国四大国有商业银行            公司治理改革的方向公司治理改革的方向55　　唐双宁说，鉴于四家国有银行在中国银行　　唐双宁说，鉴于四家国有银行在中国银行业中的独特地位和突出作用，深化四家银行改业中的独特地位和突出作用，深化四家银行改革、提高四家银行竞争力已成为中资银行应对革、提高四家银行竞争力已成为中资银行应对ＷＴＯ挑战成败的关键。

国家对四大国有银行ＷＴＯ挑战成败的关键国家对四大国有银行进行适当扶持，包括采取直接或间接的方式向进行适当扶持，包括采取直接或间接的方式向银行注资，提高银行的资本金水平，增强四家银行注资，提高银行的资本金水平，增强四家银行的损失消化能力和抗风险能力，降低银行银行的损失消化能力和抗风险能力，降低银行的不良资产，以及提供一定的优惠政策，为四的不良资产，以及提供一定的优惠政策，为四家银行创造良好的外部环境等家银行创造良好的外部环境等　　　　　　　　56　　    唐双宁指出，中国银行业唐双宁指出，中国银行业资本充足率资本充足率目目前处于较低水平就目前情况看，按中国现前处于较低水平就目前情况看，按中国现行标准，不考虑拨备等因素，也只有国有银行标准，不考虑拨备等因素，也只有国有银行中的中国银行、国家开发银行、进出口银行中的中国银行、国家开发银行、进出口银行，以及股份制银行中的光大银行、华夏银行，以及股份制银行中的光大银行、华夏银行、深圳发展银行、招商银行、上海浦发银行、深圳发展银行、招商银行、上海浦发银行、民生银行、恒丰银行的行、民生银行、恒丰银行的资本充足率资本充足率基本基本达到了８％，其余银行业金融机构都未达到达到了８％，其余银行业金融机构都未达到８％的要求。

中资银行资本金比８％的要求中资银行资本金比率率偏低，表偏低，表明自身抵御风险的能力不强明自身抵御风险的能力不强57另外，许多中资银行盈利水平不高，有的甚另外，许多中资银行盈利水平不高，有的甚至亏损　　截至今年９月末，已实行五级分类的银　　截至今年９月末，已实行五级分类的银行业主要金融机构不良贷款行业主要金融机构不良贷款率率为１８．７％，为１８．７％，其中四家银行２１．４％，政策性银行１其中四家银行２１．４％，政策性银行１8.１１%,股份制商业银行８．４％相比之下，外股份制商业银行８．４％相比之下，外资银行不良贷款资银行不良贷款率率则要小得多，如花旗银行则要小得多，如花旗银行和汇丰银行分别只有２．７％和３％较高和汇丰银行分别只有２．７％和３％较高的不良贷款给中资银行特别的不良贷款给中资银行特别是是四大银行带来四大银行带来了沉重的包袱，影响了中资银行的市场竞争了沉重的包袱，影响了中资银行的市场竞争力58唐双宁说，国家的扶持措施不唐双宁说，国家的扶持措施不是是简单地帮助简单地帮助银行降低不良资产，而银行降低不良资产，而是是要借此换得银行一要借此换得银行一个良好的治理机制四家银行在消化历史包个良好的治理机制。

四家银行在消化历史包袱的同时，要借鉴国际先进银行的经验，结袱的同时，要借鉴国际先进银行的经验，结合各行实际与外资银行比，中资银行的公合各行实际与外资银行比，中资银行的公司治理结构仍存在很大差距唐双宁指出，司治理结构仍存在很大差距唐双宁指出，四大国有银行符合现代银行制度要求的法人四大国有银行符合现代银行制度要求的法人治理结构尚未建立，与之相适应的自我约束治理结构尚未建立，与之相适应的自我约束和自我发展机制也未建立起来公司治理结和自我发展机制也未建立起来公司治理结构方面存在的缺陷，使中资银行经营管理效构方面存在的缺陷，使中资银行经营管理效率率不高，难以适应加入ＷＴＯ后日益加剧的不高，难以适应加入ＷＴＯ后日益加剧的市场竞争需要市场竞争需要59未来四家银行公司治理改革主要有八大方向：未来四家银行公司治理改革主要有八大方向：一一是是建立规范的股东大会、董事会、监事会建立规范的股东大会、董事会、监事会制度；制度；二二是是引进国内外战略投资者，改变单一的股引进国内外战略投资者，改变单一的股权结构，实现投资主体多元化；权结构，实现投资主体多元化；三三是是制定清晰明确的发展战略，实现利润的制定清晰明确的发展战略，实现利润的最大化；最大化；四四是是建立科学的决策体系、健全的内部控制建立科学的决策体系、健全的内部控制机制和完善的风险管理体制，加快完善各项机制和完善的风险管理体制，加快完善各项规章制度；规章制度；60五五是是按照集约化经营原则，优化组织结构体按照集约化经营原则，优化组织结构体系，整合业务和管理流程，实现机构扁平化系，整合业务和管理流程，实现机构扁平化和业务管理垂直化；和业务管理垂直化；六六是是建立市场化和规范化的人力资源管理体建立市场化和规范化的人力资源管理体制和有效的激励约束机制；制和有效的激励约束机制；七七是是建立审慎的会计、财务制度和透明的信建立审慎的会计、财务制度和透明的信息披露制度；息披露制度；八八是是加强信息科技建设，全面提升综合服务加强信息科技建设，全面提升综合服务功能。

功能61        根据入世承诺，到２００６年中国将全根据入世承诺，到２００６年中国将全面开放银行业，届时中资银行将与外资银行面开放银行业，届时中资银行将与外资银行在公平、对等的基础上展开竞争而在此之在公平、对等的基础上展开竞争而在此之前，如果不能通过深化体制改革提高中资银前，如果不能通过深化体制改革提高中资银行特别行特别是是四大银行的综合竞争力，中、外资四大银行的综合竞争力，中、外资银行之间的差距将越来越大，其后果银行之间的差距将越来越大，其后果是是不仅不仅中资银行将受到巨大冲击，还会延缓中国改中资银行将受到巨大冲击，还会延缓中国改革和发展的进程，给整个国民经济发展带来革和发展的进程，给整个国民经济发展带来严重后果严重后果62第六节第六节     商业银行的信用创造与收缩商业银行的信用创造与收缩一、商业银行信用创造的前提：一、商业银行信用创造的前提：    存款法定准备金制度（部分准备金制度）存款法定准备金制度（部分准备金制度）    非现金结算制度非现金结算制度二、商业银行信用创造的过程：二、商业银行信用创造的过程：        法定准备金总额的增加等于最初的原始存款增法定准备金总额的增加等于最初的原始存款增加额。

这意味着由原始存款增加引发的存款扩张过加额这意味着由原始存款增加引发的存款扩张过程实际也就是这笔原始存款全部转化为法定准备金程实际也就是这笔原始存款全部转化为法定准备金的过程只考虑法定准备金这一种漏出因素）的过程只考虑法定准备金这一种漏出因素）63三、货币乘数：三、货币乘数：                  反映货币供应量与基础货币之间或它们增反映货币供应量与基础货币之间或它们增量之间倍数关系的量称为货币乘数，即量之间倍数关系的量称为货币乘数，即        m= 货币供应量货币供应量÷ 基础货币基础货币推导出货币乘数表达式：推导出货币乘数表达式：         货币供应量货币供应量= 基础货币基础货币  ×货币乘数货币乘数                                                                                                                                                                                                                                               m=        1+ k     r + e + k64        若货币乘数为常数，中央银行通过调节若货币乘数为常数，中央银行通过调节基础货币就可以控制货币供应量。

但是，货基础货币就可以控制货币供应量但是，货币乘数不一定是常数币乘数不一定是常数 它决定于法定存款准它决定于法定存款准备率备率r、超额准备率、超额准备率e和提现率和提现率k65商业银行的经营方针是什么？如何理商业银行的经营方针是什么？如何理解这些方针具有统一的一面又有矛盾解这些方针具有统一的一面又有矛盾的一面？的一面？66。