第八章油船运输市场PPT课件.ppt

国际航运经济国际航运经济交通运输学院交通运输学院 第八章油船运输经济与市场 内容o 国际石油运输概况o 国际油运影响因素及特点分析o 油运的需求分析o 油运的供给分析o 油船运价表o 国际油船航运市场预测一、国际石油运输概况o主要出口国家o主要进口国家o国际油运航线主要出口国家o OPEC、前苏联(俄罗斯、哈萨克斯坦和阿赛拜疆等国)和北美是世界三大石油出口地区2005年分别占世界总产量的31. 0%, 21. 7%和16. 5%)o 2005年世界石油产量排名产量排名前5位的国家分别是沙特阿拉伯、俄罗斯、美国、伊朗和墨西哥，产量合计约占世界总产量的43%o 从世界石油剩余探明储量及分布来看，2005年储量排名前10位的国家集中了全球82%的原油资源，排名前5位的国家都集中在中东，总量约占世界原油储量的60%主要进口国家o 美国、西欧和日本，世界三大石油进口国(地区)，2005年的石油进口量占世界总进口量的64%o 美国是第一大石油进口国，石油进口量占世界石油贸易量从1980年20.2%，上升至2005年的27.1%o 欧洲和日本的比重分为26.6%, 10.5%o 以中国和“亚洲四小龙”为代表的其他国家和地区所占比重从25.1%上升至35.8%，2004年中国原油进口达1.2亿吨，同比增长34.8%，成为世界上继美国之后的第二大原油消费国国际油运航线（七条）o 中东波斯湾到东南亚和日本航线。

从波斯湾出发，经霍尔木兹海峡，经科伦坡和马六甲海峡或龙目海峡，到日本、韩国等国的卸油港该航线主要运营ULCC和VLCC，日本进口原油的80%经由这条航线马六甲海峡水深限制21m，一般30万吨级以下油船可走此航线;若绕道印尼的龙目海峡，则水深可达30. 5mo 北非到西北欧航线该航线年运量9000多万吨，从北非地中海出发，经直布罗陀海峡，到达西北欧直布罗陀海峡航道水深限制为21. 3m，该航线航行的油船一般不超过20万吨国际油运航线（七条）o 中东波斯湾经好望角到西欧或美洲航线从波斯湾出发，经霍尔木兹海峡，进入阿拉伯海，到印度洋，沿非洲东海岸南下，穿过莫桑比克海峡，绕过好望角进入大西洋，再沿非洲西岸北上，直到西欧沿海国家;若横渡大西洋，则可达北美东海岸港口，主要营运VLCC和ULCC o 中东波斯湾经苏伊士运河到西欧或美洲航线从波斯湾出发，经霍尔木兹海峡到阿拉伯海，向西行经曼德拉海峡、红海、苏伊士运河、地中海、直布罗陀海峡进入大西洋，若沿大西洋东岸北上可达西欧各油港;若横渡大西洋，可达北美东海岸各油港该航线船型受苏伊士运河满载吃水17. 68m、最大船宽49. 91m的限制，满载通过的最大载重吨位15万吨国际油运航线（七条）o 西北非到北美航线。

该航线船型受到装船港的客观因素限制，年运量 9000多万吨o 西非到西欧航线该航线受到装船港的客观因素限制，年运量4000多万吨o 拉美到北美、加勒比海航线该航线一般使用阿芙拉型和巴拿马型油船，年运量约1. 8亿吨 以上7条航线原油海运量约占世界原油海运量的72%之多二、国际油运影响因素及特点分析o影响因素n经济贸经济贸 易：经济经济 全球化、经济贸经济贸 易的一体化n相关市场场：造船、拆船市场场n油船运价：与供需相互作用n战战争、突发发事件：海湾战战争n政治和贸贸易壁垒垒：政治贸贸易政策国际油运的特点分析o 油运业是一个资金密集、风险高的行业o 油轮船型与经营范围密切相关，油运航线集中o 较强的周期性、季节性和波动性o 单程运输，方向不平衡性十分明显o 对环境威胁大，受国际法规控制严格o 受到国家的重点保护o 单船公司o 独立船东己成为油轮市场上的主要力量o 油运业以货主为主导，租船人占市场主导地位油轮价格与回收期o 据Clarksons（2007.12）数据 n 30万吨VLCC新船价格达到1. 46亿亿美元n 15万吨苏苏伊士型油轮轮造价为为9000万美元n 11万吨的阿芙拉油轮轮造价为为7250万美元o 船舶的投的回收周期通常10年以上，甚至20年油船船型o VLCC/ULCC(大于20万吨)n 该类该类 型油轮轮在原油运输输中占据最大的份额额，并且传统传统 上以长长距离原油运输为输为 主。

以装港地区划分，形成了中东东波斯湾、红红海市场为场为 主(占70%左右)、西非市场为辅场为辅 (约约18%)和欧洲地中海、北海市场场以及加勒比海市场场等为补为补 充的格局，近年来西非市场场的重要性有所上升油船船型o 苏伊士型油轮(12万吨20万吨)n 主要以传统传统 的西非、欧洲北海和新辟的地中海、黑海市场为场为 依托，以中东东市场为补场为补 充o 阿芙拉型油轮（8万吨12万吨）n 主要用于区域性的中短程运输输，如以中东东波斯湾或者东东南亚亚(印度尼西亚为亚为 主)为为装港的远东远东 市场场、欧洲北海市场场及加勒比海/美湾市场场等n 在成品油运输输中属于最大型的船舶，其主要市场场有中东东东东 行到口本、韩韩国的石脑脑油运输输和环环大西洋的成品油运输输油船船型o小型油轮(5万吨8万吨)n 巴拿马马型油轮轮及更小型的油轮轮，主要用于短途的区域性运输输，船舶数量繁多，市场场的区域性特点明显显n 阿芙拉型油轮轮及更大型油轮轮一般主要运载载原油不同，小型油轮轮主要运载载成品油国际油运的季节性、周期性石油运输受国家保护o 石油是世界各国经济发展的战略性能源国家间除了对石油供给市场的争夺外，还必须保证石油运输链的畅通。

n 根据日本的经验经验 ，当国家的油轮轮船队队的运输输能力达到本国石油进进口需求的50%时时，石油运输输才会不受制于人o 国家会设法采取一些保护性措施，例如运输配额、低息贷款、巨型财团投资、法律工具等方式，扶持本国油运企业的发展单船公司o 国际上几乎所有的独立油轮船东都将其船舶注册为单船公司o 主要原因n 油轮轮运输输是一个风险较风险较 高的行业业，运输输途中一旦发发生撞船或泄露，可能导导致船东东承担巨大的赔偿责赔偿责 任n 为为了分散风险风险 ，油轮轮运作通常是以单单船为单为单 位签签署承运合同，注册成单单船公司在油轮轮管理、资产资产 出租和转让转让 等方面比较较灵活三、油运需求分析 o原油运输需求量的大小由原油贸易运量和海上运输距离体现n 原油贸贸易运量n 海上运输输距离 需求量的变化主要受世界范围内的石油资源分布、石油化工产业的布局、经济发展水平以及政治、军事、科技等多重因素的影响o 石油出口地西移和进口地东移，长途运输的比例增加，中东的石油产量接近产能，石油生产将转向拉美和西非，亚太地区需求增长最为强劲，因此未来亚洲(例如中国、日本)的原油进口占世界原油运输的比例将有所增加根据BP统计资料显示，1980年世界石油贸易量为3232. 4万桶/天，2005年年增至4990. 6万桶/天，增幅达54%，年均增长率为1. 75%，高于同期世界石油产量的年增长率资料o 石油的三个时代n 掠夺时夺时 代在欧佩克成立之前，中东东石油基本被西方石油巨头垄头垄 断，中东东成为为廉价资资源的输输出地，石油被人为压为压 制在每桶2美元之下。

n 欧佩克时时代欧佩克成立之后，中东东各国逐渐渐收回油田的股权权、经营权经营权 、销销售权权，石油价格开始市场场化，供求关系主导导石油价格两次石油危机导导致石油价格暴涨涨，最高到36元每桶由于石油勘探技术进术进 步和新能源使用，石油价格见顶见顶 回落，最低见见9美元每桶n 对对冲时时代2000年之后，以高盛、大摩、壳牌联联合成立洲际际交易所并收购伦购伦 敦国际际石油交易所，掌控布伦伦特石油定价权为标权为标 志，以高盛、花旗、大摩、小摩及对对冲基金为为主的国际际金融资资本成为为石油市场场的主宰石油期货货的交易量超过过石油贸贸易的5倍以上，期货货行情主导导了石油价格而决定全球石油价格的两大旗舰舰WTI原油和BRENT原油分别别由美国纽约纽约 商业业交易所和美国洲际际交易所掌控，美国主宰了期货货的价格和期货货的交割，美国取代欧佩克成为为石油市场场最大的庄家石油的开采成本o 根据央视新闻的报道，n 美国(页岩油)的开采成本是75美元/桶n 中国是62美元/桶n 俄罗斯是50美元/桶n 沙特是20美元/桶n 加拿大最高为80美元/桶n 巴西74美元/桶o OPEC平均为35美元/桶，非OPEC平均为60美元/桶，全球平均为50美元/桶。

油运价格o 2014，上半年波罗的海原油运价指数平均774点，同比增长21%o 一季度，受全球原油需求保持增长、中国原油进口量大幅上升以及美国、欧盟放宽对伊朗制裁等因素影响，VLCC运输市场频繁出现阶段性运力供应紧张，波罗的海交易所TD3指数曲线呈现“W”型走势，运费率在WS42.572.5巨幅震荡，平均运费率为WS51.3（由于基准费率调整，约相当于去年的WS48），同比（WS35.1）大幅上升油运价格o 二季度为市场淡季，随着东亚各国炼厂进入检修期、中国原油库存达到历史高位等多重因素影响，运费率迅速回落后持续低迷，最低点甚至低于去年同期，平均运费率为WS38.0（约相当于去年的WS35.6），低于去年同期的WS37.2油运市场呈现前高后低的走势资料o 2014年，中国通过海运进口原油约2.9亿吨，绝大部分使用VLCC，相当于200万桶原油的装运量)运输如果按照每年平均5.5个航次计算，则共需要175艘左右的VLCC如果按照“国货国运”规划中我国自有运力承担85%运输量的要求，中国船东则需要提供150艘左右VLCC原油运输与世界经济世界石油贸易量原油进口地东移原油出口地西移需求分析小结o影响因素：石油资源分布、化工生产布局、经济发展水平、政治、军事、科技等；（主要：经济增长）o石油需求不断上升，其增长率超过产量增长率o出口地西移和进口地东移o波动性：石油需求的波动性大于普通货物；o周转量增加-总体运量增加、平均运距增加；o流向：从发展中国家到发达国家；o航线：船型、运力需求不一样四、油船运力分析o 油船营运方式(原油的运输成本/原油到岸价)n 油公司附属船队队n 独立油轮轮船队队o 世界油船船队规模n 世界上最大一类类船队队，2004年初世界油轮轮船队载队载重量占世界商船队总载队总载 重量的40.8 %o 油船类型o 航线船型分布全球最大的超级油轮装载量为320万桶的TI Europe，高度380米，比肩纽约帝国大厦。

油船营运方式全球油船船队排名油轮主要类型航线船型分布未来油船供给的新特点o 油船的需求增长量减少o 大石油公司自有船队减少o 广泛采用长期运输合同分散、短期市场（不稳定的合作关系）o 面临更大的经营风险和高成本o 船型发展总体趋势：大型化、自动化、防海洋污染措施提高的方向五、油船运价表油轮市场运价的种类 （l）根据油种划分n 原油运价、成品油运价，动植物油运价油轮运输中大部分是原油，成品油次之，动植物油运输很少 （2）根据租船方式分n 单航次租船运价、连续航次租船运价、总包合同租船运价、期租船运价、光租船运价、多用途租船运价油轮租船市场运价指数v 从1969年以来，油轮市场开始采用全世界统一的油轮运价指数，该指数即是一种运价表世界油轮运价表（Worldwide Tanker Nominal Freight Scale，简称Worldscale 或WS）v WS作为运费计算单位，大大简化了油轮运价的定价方法v 1989年1月1日，针对 WS费率存在的问题 ，重新修订的新油轮运价表开始生效，并在世界范围内实施油轮租船市场运价指数标准船舶n标准船舶 75000DWT 平均航速 145节 燃料消耗 航行：55吨天 其他：100吨往返航次； 在港：有关各港均为5吨。

燃料级别 380 cstn在港时间 4天（l港装l港卸）05天（有关的每一额外港口）n租金 12000天（理论上为经营费用加资本费用）n燃料价格 745吨（1989年）n港口费用 由世界油轮运价指数协会根据上一年的九月末 以前所获得的资料确定n过运河时间 每次过苏伊士运河为30小时 每次过巴拿马运。