基金衍生数据计算.doc

净申购金额=申购金额/（1+申购费率） 申购份额=净申购金额/申购日净值 赎回金额=持有份额*赎回日净值*（1-赎回费率） 收益=赎回金额-申购金额 收益率= 收益 / 申购金额收益率=(（持有份额*赎回日净值*（1-赎回费率）-申购金额）/申购金额 最近一日收益率=指定日净值*可使用份额/申购金额1.1. 基金衍生数据计算基金衍生数据计算1.1.1.1. 净值相关净值相关1.1.1.1.1.1. 当日基金净值增长率当日基金净值增长率1.1.1.1.1.1.1.1.计算公式计算公式1 - ii1 - ii NavDNavNavR其中： ：当日基金净值增长率R：基金 n 在计算日的净值；iNav：基金 n 在上一有效日的净值；1 - iNav：基金 n 在计算日的单位红利iD1.1.1.2.1.1.1.2.要点要点1） 基金一般当日公布的为上一有效日期的基金净值，在取值是必须注意时间点； 2） 封闭式基金有扩募的情况，所以我们从扩募后第一天开始计算封闭式基金的净值增长 率； 3） 货币型基金不计算净值增长率； 4） LOF 和 ETF 视同普通的基金计算净值增长率； 5） 单位红利从基金分红配售历史（DHISTORY）中取单位税前红利（Dhistory8） ，现金红 利和红利再投资同。

6） 基金的初始净值为 11.1.2.1.1.2. 基金累计净值增长率基金累计净值增长率1.1.2.1.1.1.2.1.计算公式计算公式  11R1R1R1RSLNAVGi1 - i10iL其中：：基金累计净值增长率iSLNAVG：基金首次公布净值日的净值增长率0R：基金于计算日的净值增长率iR1.1.2.2.1.1.2.2.要点要点1） 封闭式基金有扩募的情况，所以我们从扩募后第一天开始计算封闭式基金的累计净值 增长率； 2） 货币型基金不计算净值增长率；1.1.3.1.1.3. 最近最近 1 1 周基金净值增长率周基金净值增长率/ /排名排名1.1.3.1.1.1.3.1.计算公式计算公式  11SLNAVG1SLNAVG11R1R1R1RW1NAVG0i i1 - i10iL其中：：基金 n 所在周 1 周基金净值增长率iW1NAVG：基金上周最后一个有效日期的净值增长率0R：每日的基金净值增长率R：基金于计算日的净值增长率iR：计算日基金累计净值增长率iSLNAVG：基金上周最后一个有效日期累计净值增长率0SLNAVG1.1.3.2.1.1.3.2.排名排名计算日所在周基金净值增长率排名，以实际公布基金净值的基金为准1.1.3.3.1.1.3.3.要点要点1） 封闭式基金每周公布一次净值，开放式基金每日公布净值； 2） 存在基金的净值变动与实际分红除权日期不一致的情况，需要手工调整前后数日的净 值增长率，基金净值增长率一般不重新计算历史数据； 3） 首次公布基金净值距计算日不满一个周期的，以首次公布基金净值日开始计算。

1.1.4.1.1.4. 最近最近 4 4 周基金净值增长率周基金净值增长率/ /排名排名基本同 1 周基金净值增长率和排名的计算1.1.5.1.1.5. 最近最近 1313 周基金净值增长率周基金净值增长率/ /排名排名基本同 1 周基金净值增长率和排名的计算1.1.6.1.1.6. 最近最近 2626 周基金净值增长率周基金净值增长率/ /排名排名基本同 1 周基金净值增长率和排名的计算1.1.7.1.1.7. 最近最近 5252 周基金净值增长率周基金净值增长率/ /排名排名基本同 1 周基金净值增长率和排名的计算1.1.8.1.1.8. 年初至今基金净值增长率年初至今基金净值增长率/ /排名排名1.1.8.1.1.1.8.1.计算公式计算公式  11SLNAVG1SLNAVG11R1R1R1RW1NAVG0i i1 - i10iL其中：：基金 n 年初至今基金净值增长率iW1NAVG：基金上一年度最后一个有效日期的净值增长率0R：每日的基金净值增长率R：基金于计算日的净值增长率iR：计算日基金累计净值增长率iSLNAVG：基金一年度最后一个有效日期累计净值增长率0SLNAVG1.1.8.2.1.1.8.2.排名排名计算日年初至今基金净值增长率排名，以实际公布基金净值的基金为准1.1.8.3.1.1.8.3.要点要点1） 封闭式基金每周公布一次净值，开放式基金每日公布净值； 2） 存在基金的净值变动与实际分红除权日期不一致的情况，需要手工调整前后数日的净 值增长率，基金净值增长率一般不重新计算历史数据。

3） 首次公布基金净值距计算日不满一个周期的，以首次公布基金净值日开始计算1.1.9.1.1.9. 净值均方差净值均方差1.1.9.1.1.1.9.1.计算公式计算公式=112NrrNii）（其中：：基金净值增长率，回报周期可以选择：日、周、月、年；ir：基金净值增长率的平均值，公式：，根据计算区间来确定 N 的取值；rNrrNii 11.1.10.1.1.10. 贝塔系数贝塔系数1.1.10.1.1.1.10.1.计算公式计算公式 niniiininiiniiiiXXnYXYXn1212111)())(( 其中：代表基准回报序列；iX代表个股回报序列；iYn:代表汇报区间1.1.10.2.1.1.10.2.要点要点1） 回报周期的选取：日回报、周回报、月回报、年回报 2） 基准的选取：可以选择任意指数 3） 回报区间，基于回报周期，任意选取，回报周期以大盘交易周期为准，例如：52 周周 回报1.1.11.1.1.11. 夏普比率夏普比率1.1.11.1.1.1.11.1.计算公式计算公式frrSI其中：：基金净值增长率的平均值，公式：，根据计算区间来确定rNrrNii 1N 的取值：无风险收益率，可用银行一年期存款利率/N，根据计算区间来确定 N 的取fr值；：为均方差；1.1.11.2.1.1.11.2.要点要点1） 回报周期的选取：日回报、周回报、月回报、年回报 2） 回报区间，基于回报周期，任意选取，回报周期以大盘交易周期为准，例如：52 周周 回报 3） 无风险受益率的选择，一般用银行一年期存款利率，利率表利率类型 104。

取值考虑利 率变动情况，也即计算区间内发生利率变化，利率取加权平均数1.1.12.1.1.12. 简森指数（简森指数（指数）指数）1.1.12.1.1.1.12.1.计算公式计算公式))((fmfrrrr 其中：：基金净值增长率的平均值，公式：，根据计算区间来确定 NrNrrNii 1的取值；：基准指数平均收益率；mr：无风险收益率，无风险收益率，可用银行一年期存款利率/N，根据计算区间fr来确定 N 的取值；：基金 n 在计算日的贝塔系数；1.1.12.2.1.1.12.2.要点要点1） 回报周期的选取：日回报、周回报、月回报、年回报 2） 回报区间，基于回报周期，任意选取，回报周期以大盘交易周期为准，例如：52 周周 回报； 3） 基准指数，可以选择任意基准，标准算法可以采用 000001； 4） 无风险受益率的选择，一般用银行一年期存款利率，利率表利率类型 104取值考虑利 率变动情况，也即计算区间内发生利率变化，利率取加权平均数1.1.13.1.1.13. 特雷诺指数特雷诺指数1.1.13.1.1.1.13.1.计算公式计算公式frrTI其中：：基金净值增长率的平均值，公式：，根据计算区间来确定 NrNrrNii 1的取值；：无风险收益率，无风险收益率，可用银行一年期存款利率/N，根据计算区间fr来确定 N 的取值；：基金 n 在计算日的贝塔系数。

1.1.13.2.1.1.13.2.要点要点1） 回报周期的选取：日回报、周回报、月回报、年回报 2） 回报区间，基于回报周期，任意选取，回报周期以大盘交易周期为准，例如：52 周周回报； 3） 无风险受益率的选择，一般用银行一年期存款利率，利率表利率类型 104取值考虑利 率变动情况，也即计算区间内发生利率变化，利率取加权平均数1.1.14.1.1.14. 方差方差1.1.14.1.1.1.14.1.计算公式计算公式=2112NrrNii）（其中：：基金净值增长率，回报周期可以选择：日、周、月、年；ir：基金净值增长率的平均值，公式：，根据计算区间来确定 N 的取值；rNrrNii 11.1.15.1.1.15. 决定系数决定系数1.1.15.1.1.1.15.1.计算公式计算公式2 x2 y22 y2 x22y),x(  Cov其中：代表基金净值收益率序列；iX代表基准回报序列；iY：贝塔系数；：方差；21.1.15.2.1.1.15.2.要点要点1） 回报周期的选取：日回报、周回报、月回报、年回报 2） 回报区间，基于回报周期，任意选取，回报周期以大盘交易周期为准，例如：52 周 3） 决定系数可以根据贝塔系数的取值范围来相关。