浅议美国银行机构小微企业融资经验对农发行启示.doc

浅议美国银行机构小微企业融资经验对农发行启示2012年8月，笔者很荣幸参加了赴美国复合型管理人才培 训班培训期间，学习了美国对农业及农村发展的政策和财 政支持、美国新兴业务的融资与风险投资、商业化的农业综 合企业间的相互影响、农业及农业小型企业贷款和农业合作 社等方面的知识，参观了美国农业部、纽约证券交易所、 BUSEY银行、花旗银行和美国农场企业等机构，收获颇丰， 受益匪浅现就美国银行机构小微企业融资经验对农发行的 启示方面，浅谈一下认识纵观全球经济，由于自身的弱势和不足以及市场的严重 缺失，小微企业主要面临贷款紧，融资难的问题在解决这 个问题的过程中，世界上许多国家都将构建小微企业政策性 金融体系作为一项重要的措施由于各国经济、金融体制及 发展状况有所差别，世界各国小微企业政策金融体系各有特 点，其中，美国、日本等发达国家起步较早，发展已趋成熟, 形成了包括小微企业政策性信贷机构、信用担保机构、投资 基金等在内的政策性金融体系农发行作为我国唯一的农业 政策性银行，从2006年开始支持农业小微企业发展，逐步 探寻出一整套小微企业贷款程序，为我国涉农小微企业的发 展做出了贡献，但是，由于现有的商业性贷款管理模式的局 限性，要更好地解决当前农业小微企业融资难的问题，更加 充分的发挥农发行政策性金融的功能和作用还需要继续努 力。

一、美国银行机构小微企业融资模式和经验（一） 美国对小型企业的界定在美国，企业只有大、小之分按照官方美国小企业管 理局（SBA）的定义，小企业是指雇员不超过500人的企业, 美国小企业须满足5个条件：必须是营利性质；在美国开展 业务；主要在美国国内经营业务，或通过纳税对美国经济有 突出贡献，或使用美国产品、原材料和劳动力；必须独立拥 有和经营企业；在同行业中不占主导地位按照这个标准， 美国现在约有小企业2700万个，占美国企业总数的99%美 国总共只有3亿多人，这就意味着每10个美国人中就有1 个是老板，而且大多是小企业老板二） 美国小微型企业融资模式美国支持小微型企业融资主要是以间接介入扶持模式 进行，以信贷担保为主1958年，为了保证小微企业的发展, 美国颁布小企业管理法，建立了小企业管理局（Small Business Administration,简称SBA）,是美国国会拨款建 立的一个联邦政府贷款机构，专门为那些不能从其他正常渠 道获得充足资金的小微企业提供融资帮助它的职能主要 有：一是为小微企业融资提供履约担保服务；二是制定针对 小微企业的各种优惠贷款计划；三是通过小微企业投资公司 向小微企业注入股本投资；四是建立贷款担保二级市场；五 是由SBA指定优先向小微企业贷款的金融机构；六是建立电 子网络，借助互联网吸引民间资本向小微企业融资。

其中有 四个职能是债务融资途径，SBA起担保作用，二个是股本融 资途径，SBA起监管作用，但无论是在债务融资中充当担保, 还是在资本融资中实施监管，SBA自身并不直接对小微企业 融资，而是为商业金融机构向小微企业融资创造条件自1953年以来，将近2000万小微企业主直接或者间接 从管理局的项目中得到帮助，在1991年到2000年的十年中, 管理局帮助了将近43.5万小微企业主得到超过946亿的贷 款，比管理局1991年以前的贷款总额还多1958年以来，管 理局的风险资本项目已经把超过300亿美金投资到小微企业 主身上以帮助其成功融资2011年，管理局担保了超过123 亿的小微企业贷款，它已经成为美国最大的支持企业的单一 融资支柱除了融资帮助外，SBA还向小微企业提供技术援助、政 府采购、教育培训、灾难救助、市场开拓等支持三）美国银行机构小微型企业融资经验借鉴美国小微企业融资体系的建立、完善，融资模式的优势、 先进性给了我们很多的启发，在这种情况下的美国银行机构 也有很多独到的做法、经验值得我们借鉴1、 成本控制和产能效率是前提传统观念认为，小微企业一般应由社区银行去做最有竞 争力，因为社区银行的成本低，网点更贴近客户，特别是金 额越小的贷款，小型金融机构越适合做。

但事实并非如此， 美国10万美元以下的小额贷款主要由大银行控制这类贷 款只有通过单一产品的批量处理和集中管理才能控制风险 和降低成本，需要高技术含量的大型数据库和中心采用 直销方式来做，才能实现规模效益，而非太多分支机构支持 和人工投入大银行具备组织和创新大规模业务模式进行集 中化操作的优势，因此大银行反而在微贷业务上具备竞争优 势2、 风险管理和防控是关键小微企业大都由自我雇佣为主的企业主经营，企业技术 和财务实力远弱于大型企业因此，市场普遍认为小微企业 风险较大，风险管理要更复杂美国的银行非常注重贷款发 放的分散化，通过贷款发放规模的控制、发放行业的分散化 以及发放对象地理位置的分散化三个方面来降低贷款风险 为了使融资业务发展更少受到经济周期的影响，银行设立业 务单元，分别为客户一生可能遇到的各种金融需求提供合适 的金融产品，把业务的风险分散化同时，借助高度发达的 征信系统在放贷后对每个客户进行持续动态的风险评估，通 过电脑程序判断客户风险行为，并根据客户风险状况做出改 变贷款利率、增加信用额度、停止贷款以及开展交叉销售等 决策，以此来保持业务的稳定性和盈利性全新的风险理念 和技术是做好小微企业业务的关键。

3、收益与产品交叉销售是重点单个小微企业金融产出少、人工网点分摊成本高，而提 高定价又会将风险低的好客户逆向淘汰，因此，通过交叉销 售降低成本和提高客户贡献度是小微企业业务的重点例 如，美国的第四大银行富国银行，就很注重交叉销售，平均 起来，它可以向一个公司客户推销5. 3个金融产品，向个人 客户平均推销4.6个产品通过交叉销售降低了成本，大大 提高了富国银行对客户资源的利用能力，实现了效益的最大 化二、对农发行支持农业小微企业融资的启示借鉴美国的经验，结合我国现状，农发行要积极作为， 充分利用好农业政策性金融机构的职能，支持农业小微企业 融资，促进我国农业小微企业的健康发展以下是几点理解。