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黄金定投“货比三家”】 黄金定投 在单边黄金牛市中，买入并持有的策略给投资者带来了丰厚的收益回报不过自去年以来，黄金市场起起伏伏，投资风险加剧的同时，也给投资者带来了难题不过，黄金定投业务的全面铺展，给投资者带来了新的投资路径继工行的“积存金”业务后，农行的“存金通”、广发的黄金定投业务相继上线，大大丰富了投资者的选择 和基金定投的思路相近，黄金定投业务是指建立起投资计划，按照一定的频率分笔购入一定的黄金，并累积到投资者的账户相比起一次性投资的方式来说，黄金定投的最大优势在于均摊投资成本、降低投资风险，尤其适合最近以来的震荡行情而且，黄金定投的门槛较低，单次最低投入金额几百元即可，也成为了大众投资者累积财富的一种方式 对工行、农行和广发三家银行的黄金定投产品进行比较，投资思路相似，但在产品的设计上还是有不少差异 定投价格如何确定 三家银行的黄金定投业务都是以上海金交所AU99.99的黄金价格为基础，但是对于投资者来说，选择不同的定投平台，你会发现，即使定投计划相同，三家银行的成交价格是不一样的这是为什么呢？ 原因就在于三家银行为客户提供的报价方式是不同的。

其中，广发的黄金定投业务是以实时的上海金交所AU99.99价格来报价，定投投资者指定扣款日，银行统一扣款时按即时的金交所报价来进行交易，也就是此次定投的价格 农行“存金通”的报价是指农行“传世之宝”标准贵金属的价格，据介绍，该价格是以当天10：00金交所AU99.99的报价为基础，并加以“传世之宝”的加工费、流通费用等 而工行的“积存金”业务中使用的是以均价买黄金的概念，同样是AU99.99的报价，工行按照投资者的定投金额分摊到每个投资期的方式进行定投举个例子来说，投资者设置了每个月作为投资周期，定投金额为2000元/月，那么“积存金”就按照每天2000/30=66.67元的计划为投资者购入黄金，因此即使对于2000元的定存金额来说，“积存金”也实现了在单个投资周期内的成本分摊，这一产品可以理解为投资者始终在以平均价格进行黄金投资 定投成本几何 同样值得关心的是定投计划中的手续费和基金的定投计划一样，黄金定投也要收取手续费，分为购入和赎回两个环节 其中，工行的“积存金”在购入时的手续费最高为交易金额的0.5%，投资者在选择现金赎回时，赎回手续费最高为1.5%，按照客户级别与交易量，不同的投资者对应的费率有所不一。

广发的黄金定投业务中，购入时的手续费为交易金额的0.5%，进行现金赎回的话，赎回手续费为交易金额的1% 略有不同的是农行的“存金通”，农行在定投报价时已经将相关的投资费用成本计算在内了，投资者无需另外支付费用 对于投资者来说，定投黄金既起到了平均成本的作用，也发挥了账户累积的功能当账户上累积了一定的金额或黄金后，投资者有两种赎回的方式一种是现金赎回，也就是将账户上累积的黄金转变为现金，称为“现金赎回”，当然，在现金赎回时需要支付一定的手续费 另外一种方式是实物赎回，也就是提取黄金实物在这一点上各家的银行的规定就有不少的区别 在工行的“积存金”平台上，投资者可以按照“积存金”账户中的黄金积存额到工行换购相同克数的黄金制品，当黄金积存额达到20克时，工行可以提供多种贵金属产品供投资者选择不过值得一提的是，由于在“积存金”计划中黄金的购入是以金交所AU99.99的报价为依据的，因此投资者在换购黄金制品时还需要另外支出相应产品的加工费 广发的黄金定投所提供的黄金实物是金交所100克规格的AU99.99金条因此，只有当投资者的定投账户上累积的资金达到100克或其整数单位时，方可进行农行的“存金通”贵金属账户余额也就是投资者持有的“传世之宝”标准贵金属投资产品的重量，据介绍，投资者在其账户余额内可随时申请提取“传世之宝”贵金属实物，由于“存金通”的报价就是“传世之宝”标准贵金属的价格，因此在提取实物黄金时，无需再支付费用。

如需提取对应标准贵金属投资产品之外的“传世之宝”产品（礼品、收藏系列产品），则需补缴产品价差 哪种方案更灵活 我们先来比较一下黄金定投方案的投资单位和门槛在工行的“积存金”定投方案中，定投计划以“投资金额”来设定，每期最低的定投金额设定为200元农行的“存金通”则是以黄金克数来设定，每期最低的定投金额为1克黄金，并以克为单位来递增而记者同时了解到，广发银行的黄金定投为重量1克或金额100元，是同类产品中门槛最低的 此外，工行“积存金”有两种积存的方式，一是定期积存，即约定每月扣款金额；二是主动积存，投资者可以直接在网银系统中按照确定金额购入积存金一般来说，定期积存的合约期最短为一年，银行将在每个月倒数第五天起将资金划转出用于积存金计划 广发黄金定投的投资者可以选择按季、按月、按周或每日定投 目前农行的“存金通”提供按月定投的计划，投资者可以选择每个月的任何一天作为定投日，在当天银行将进行扣款交易操作在农行的网点均可以开通“存金通”业务，但在提取实物时需到指定网点进行办理，据介绍，农行已经建立起广泛的投资渠道，如在上海，就有60家以上的网点支持“存金通”实物黄金的提取。

近期，上海农行正在举办“金龙呈祥，农行送礼”的大型促销活动，活动期间客户前来农行办理存金通业务、实物黄金买卖业务即可获赠精美的收藏木盒，并且可以享受最高每克3元的现金折扣 第 5 页 共 5 页。