生活用纸智能装备产业市场前瞻.docx

生活用纸智能装备产业市场前瞻一、 生活用纸智能装备产业链生活用纸智能装备行业的中高端市场的整体利润水平相对较高，尤其是定制的整条智能装备生产线具备更高的利润率随着行业内中高端企业的持续研发投入、产品的改良升级及定制化产品品类的丰富，中高端企业的毛利率预计可以维持较高水平我国生活用纸智能装备行业进入规模化发展的时间较短，早期国产设备竞争力较弱，市场几乎被进口设备所占据经历了若干年的发展后，国产生活用纸设备技术水平不断提高，市场份额也在逐渐提高，但行业整体竞争力与国外企业仍有一定差距目前生活用纸智能装备生产商主要分为两类：一类是具备较强的整体集成能力和成套化设备生产能力的综合性设备生产商，具有一定规模优势和技术优势，能为客户提供自动化生产线整体解决方案和交钥匙工程，比如德国柯尔柏集团及欧克科技等；一类是以单机生产为主的设备生产商，主要向客户提供生活用纸单台设备在生活用纸智能装备细分领域，主要竞争企业为德国柯尔柏集团、美国纸产品加工机器公司、佛山市宝索机械制造、佛山市南海区德昌誉机械制造，目前均为非上市公司近年来，我国生活用纸智能装备企业持续加强技术研发，设备制造水平和技术水平持续提高，国产生活用纸智能装备在生活用纸新项目中得到了广泛应用。

随着我国生活用纸新项目的投产，国产生活用纸智能装备的投用量和国产化率逐渐提高二、 中国生活用纸智能装备行业竞争格局分析生活用纸智能装备通过融合机械加工、电气控制、信息系统控制等专业领域内的多项技术，以满足下游生活用纸制造、加工、包装的各项工艺需求，实现生活用纸从原材料到可以进行终端销售的产成品的转变生活用纸包括卫生纸、面巾纸、手帕纸、餐巾纸、擦手纸、厨房用纸等多种品类，覆盖居民日常生活的方方面面同其他纸种相比，生活用纸有着极强的生活必需快消品属性，可替代性极低，市场需求稳健生活用纸智能装备行业涉及的相关产业较多，其上游行业包括电气元件、标准零件、机械加工件、钢材生产行业等多个配套产业；下游行业主要为生活用纸行业三、 生活用纸智能装备行业技术水平生活用纸智能装备是智能装备制造业的细分领域，是典型的技术密集型行业，需对机械、电气、计算机控制等多学科和多领域进行综合应用，其智能化、柔性化、信息化及稳定性水平决定了客户对产品的粘性国际知名的生活用纸智能装备制造商主要集中在德国、美国、意大利等制造业发达地区，机电一体化等技术利用水平较高使得产品智能化和信息化水平较高国内生活用纸智能装备行业发展历史较短，较为滞后，但行业优势企业有着长时间的产品设计经验和制造技术的积累，形成了先发优势，也一定程度上提高了国内生活用纸设备行业的技术水平，部分产品在质量与性能上与国际领先水平已经十分接近。

优势企业凭借较强的自主创新能力和研发设计能力，逐步形成了具有自主知识产权的优势产品体系，产品趋向智能化、柔性化、定制化和成套化方向发展四、 口罩机设备行业的情况2020年因突发疫情，国内口罩进入极度短缺状态，受制于口罩机生产企业本身数量较少、规模较小以及短期难以快速增加产线限制，全国口罩机市场供需严重失衡随着各大企业积极响应政府号召，研发生产抗疫物资，国内一批设备企业如广东拓斯达科技股份、深圳市赢合科技、迈得医疗工业设备股份、广东鸿铭智能股份等，凭借着在智能装备领域的技术经验和加工制造能力，迅速开发出口罩机并实现销售，同时包括比亚迪、上汽通用五菱汽车、富士康工业互联网、广州汽车集团等多家厂商通过转线或推进开发生产线等方式，加速提升口罩供应能力随着国内疫情得到有效控制，以及口罩产能和供给的迅速增加，国内口罩市场已趋于饱和，对于口罩机的需求逐渐减少，拓斯达、赢合科技、迈得医疗、鸿铭股份等临时调整产能生产口罩机的企业，也基本停止了口罩机的业务五、 进入生活用纸智能装备行业的主要壁垒（一）生活用纸智能装备技术和人才壁垒生活用纸智能装备是综合机械、电气、计算机控制等多领域技术的复合产品，其核心除复杂的机械加工、模块装配技术外，还需要具备强大的产品设计、软件开发、非标准零件精加工、装配工艺能力，属于典型的技术密集型行业。

新进入企业很难在短时间内掌握核心技术，因此行业存在着明显的技术壁垒同时，为满足客户场地和产品加工工艺的差异化需求，需要对产品进行定制化的开发和设计新进入企业往往在产品设计、制造加工等方面存在不足，难以在短期内具备强大的产品定制化能力，因而难以满足市场需求生活用纸智能装备生产涉及复杂的设计和制造工艺，其生产工艺复杂、生产周期较长，对研发人员和一线技术工人的素质、经验要求较高控制系统、机电零部件、驱动装置等各个环节的研发设计及装配均需要长期的技术和实操经验积累，同时，也需要各类高层次的技术工人这些人员在企业的沉淀、磨合需要一个较长的过程，行业外企业要进入本行业存在着人才方面的壁垒二）生活用纸智能装备设备和资金壁垒生活用纸智能装备的研发、生产对机器设备及场地的要求较高高精密的零件需要有龙门加工中心、数控加工中心等高精度、高价值的加工设备，装配调试阶段需要有足够面积的生产场地以存放产品，因此生产设备、厂房等固定资产投入相对较大，对设备精度及稳定性的要求非常高，只有资金力量雄厚、形成规模优势的企业才能在行业中立足此外，生活用纸智能装备的单价较高，生产周期较长，使得企业在日常经营过程中需要占用较多的流动资金。

潜在的进入者如不具备相应的生产设备和资金实力，难以进入本行业三）生活用纸智能装备品牌和声誉壁垒生活用纸智能装备对于下游客户属于较大的固定资产投资，客户对产品的质量、售后服务、技术性能要求较高，选购主要依赖历史经验以及相关生产厂商的品牌等市场影响力品牌的创建不仅需要可靠的产品质量、持续的技术创新和完善的售后服务做支撑，更需要经过时间积累和历史沉淀，才能最终赢得客户的认可因此，制造商的技术水平、产品质量、行业口碑、市场占有率、客户知名度等因素尤为重要，一旦在市场上建立起品牌知名度和良好的声誉，客户的忠诚度和认可度也相应很高已经获得中高端市场认可的企业形成了品牌优势，对拟进入本行业的企业形成了品牌壁垒四）生活用纸智能装备管理水平壁垒生活用纸智能装备的研发设计、生产组织、市场营销、售后服务等各方面都对企业的管理水平提出了很高要求，特别是定制化的产品难以完全实现流水线生产，而其制造、装配调试又是一项非常复杂的系统工程，因此对管理水平的要求更高目前行业内领先企业正通过引进精益管理、流程管理等先进管理理念，不断提升产品品质，缩短生产周期，提高盈利水平，强化企业的创新能力由于生活用纸智能装备生产企业的管理能力源自长期实践积累，新进入者难以在短期内获得。

六、 下游生活用纸行业发展情况生活用纸生产需要经过制浆、原纸生产和后加工三个环节，将木材、竹子、稻草、甘蔗渣等原材料加工成最终产品制浆是指采用物理、化学方法将木材、竹子、稻草、甘蔗渣等原材料加工成纸浆的过程原纸生产是指利用造纸机将纸浆加工成纸张的过程后加工是指将原纸通过分切、复卷、压花和包装等工序生产出最终产品的过程按用途区分，生活用纸包括卫生纸、面巾纸、手帕纸、餐巾纸、擦手纸、厨房用纸等多种品类，覆盖居民日常生活的方方面面同其他纸种相比，生活用纸有着极强的生活必需快消品属性，可替代性极低，市场需求稳健2021年我国生活用纸消费量达到1，161．80万吨，国内市场规模约为1，404．60亿元，是全球最大的生活用纸消费国2012年-2021年，我国生活用纸消费量从577．50万吨增长至1，161．80万吨，总体保持稳定增长，复合年均增长率为8．08%2012年-2021年，我国生活用纸人均消费量从4．3kg增长至8．2kg，复合年均增长率为7．44%相较于美国29kg、西欧和日本16-17kg的人均生活用纸消费量水平，我国人均消费量远低于发达国家和地区在快消品领域，宝洁、联合利华等国际快消巨头已经在国内市场深耕三十余年，且作为世界500强企业，其市场开拓及营销能力远高于国内企业。

这些国际巨头旗下的快消产品也一度风靡国内市场，尤其是在化妆品、个护用品、卫生巾、纸尿裤等细分领域长期位居国内市场占有率前列但在生活用纸领域，前四家龙头企业金红叶、恒安集团、中顺洁柔、维达集团的品牌影响力强于国际快消巨头，国际巨头涉足较少使得生活用纸龙头企业拥有更好的市场扩张机遇原纸生产企业由2010年的约500家，迅速减少到2021年的241家2021年综合排名前17位的生产企业的合计产能占总产能的53．50%，销售额合计约占总销售额的56．80%由于生活用纸单位价值较低，运输费用占销售价格的比重较大，因此生活用纸行业的竞争以区域性市场竞争为主虽然全国性品牌的中高档生活用纸在市场竞争中占据优势，但在部分区域市场中，少数区域性品牌存在距离优势与市场优势，也有一定竞争力鉴于此，为了缩短运输距离，降低运输成本，同时更及时地感知和应对区域市场的需求变化，进一步提高市场占有率，生活用纸龙头企业正在全国范围内加快布局区域生产基地并逐渐向内陆地区延伸人均生活用纸消费量与GDP水平高度正相关，随着我国经济的持续增长，人民生活水平日益提高，消费升级趋势明显，加之新冠疫情推动人们卫生意识的提升，人们对生活用纸的需求将持续增长。

尽管我国已成为全球最大的生活用纸消费国，但从人均消费水平上看，2021年，我国生活用纸人均消费量为8．2kg，远低于美国、西欧、日本等发达国家和地区，我国生活用纸发展阶段尚处于成长期，距离成熟期还有较大距离由于我国经济内生增长动力远强于发达国家，后续差距有望持续缩小基于此，我国生活用纸市场规模将持续增长随着人民生活水平日益提高，生活用纸消费的内部结构也在持续发生变化在经济欠发达时期，居民消费能力不足，人们更多的只愿以较低的价格购买最基本的生活需要用纸（如厕用卫生纸），而当人均可支配收入上升时，人们对健康、高质量的生活的诉求提高，愿意并能够负担更高端的生活用纸消费（如面巾纸、手帕纸等），并能针对特定的场景使用特定的生活用纸品类（如擦手纸、厨房用纸等）根据中国造纸协会生活用纸专业委员会的统计，2021年，国内生活用纸消费中卫生纸仍占主导地位，约占51．00%的市场份额，其他品类依次是面巾纸32．60%、擦手纸5．20%、手帕纸4．60%、餐巾纸3．90%、厨房用纸1．30%等而在2010年，卫生纸的消费占比为66．50%，面巾纸和擦手纸的消费占比分别为18．20%、1．80%9，2021年卫生纸的消费占比相较于2010年下滑了15．50个百分点，面巾纸和擦手纸的消费占比分别提高了14．40和3．40个百分点。

未来，随着消费升级的持续进行，消费者对生活品质的追求不断提高，对价格的敏感程度在不断下降，人们对高端生活用纸品类及有着特定使用场景的生活用纸的需求量将进一步增加，对应的消费占比也将进一步提高，市场规模也将增长由于造纸属于高能耗、高污染行业，随着《水污染防治行动计划》《控制污染物排放许可制实施方案》等环保政策相继出台，政府环保督查常态化，对污染严重的中小企业采取限期整改或者关停的措施，淘汰了大量落后产能，导致产能进一步向龙头企业集中未来随着消费水平的提升，人们需求多元化，生活用纸整体消费将继续向更细分、更高端发展部分中小企业生产规模较小，缺乏资金和设备改造能力，走单一产品低价竞争路线，被加速挤出市场，行业呈现优胜劣汰、加速洗牌的局面，退出的产能为原有大型生活用纸企业腾出了市场空间而龙头企业具备更现代化的生产能力、更高的环保水平和更强的渠道优势，市场综合竞争优势更强，可以更好地捕捉消费趋势，并以强大的研发实力支撑新品开发，最大程度受益行业高端化发展趋势各大龙头企业也纷纷在加强高端产品的开发并加快推向市场，在毛利率更高的高端产品市场取得更高的市场份额随着我国对环保及居民生活健康的要求持续提高，作为人们日常生活的必选消费品的生活用纸也在朝着绿色化和健康。