(正文)吴永强__中小企业融资难初探.doc

金融学历班毕业论文I摘 要文章从分析中小企业现状及融资难的成因入手, 做出了中小企业融资困境策略分析文章指出, 为了有效地解决中小企业融资困境, 中小企业必须从健全企业内部法人治理结构、建立良好的企业信誉和健全企业财务制度，在外部，强化国有商业银行对中小企业的金融服务，大力发展为中小企业服务的中小金融机构，才能使中小企业逐步走出融资难的困境关键词: 中小企业;企业概述; 融资困境; 融资渠道金融学历班毕业论文II目 录第 1 章 中小企业概述 ..................................................................................................41.1 中小企业含义 ...................................................................................................41.2 中小企业作用 ...................................................................................................4第 2 章 中小企业融资难成因分析 ..............................................................................52.1 企业自身的原因 ...............................................................................................62.2 企业外部的原因 ...............................................................................................7第 3 章 解决中小企业融资难的对策 ..........................................................................83.1 政府方面 ...........................................................................................................83.1.1 税收、政策补贴等支持...............................................................................83.1.2 建设多层次资本市场 ....................................................................................83.2.企业方面 ...........................................................................................................93.2.1 提高自身信誉水平 ........................................................................................93.2.2 建立现代企业制度 ........................................................................................93.2.3 提高管理水平 ................................................................................................93.3 金融机构方面.................................................................................................9.3.3.1 强化国有银行服务......................................................................................9.3.3.2 大力发展中小金融服务机构......................................................................9.结 论 ............................................................................................................................10金融学历班毕业论文III参考文献 ......................................................................................................................10致 谢 ............................................................................................................................11金融学历班毕业论文IV第 1 章 中小企业概述关于中小企业的界定，不同国家、不同经济发展阶段、不同行业对其界定的标准不尽相同，且随着经济的发展和动态变化，各国一般从质和量两个方面对中小企业进行定义。

质的指标主要包括企业的组织形式、融资方式及所处行业地位等；量的指标则主要包括雇员人数、实收资本、资产总值等一般量的指标较质的指标更为直观、数据容易选取，大多数国家都以量的标准进行划分如美国1953 年 7 月通过，2001 年 12 月修的《小企业法》对中小企业的界定人数标准为雇员不超过 500 人而英国、欧盟等在采取量的指标的同时，也以质的指标作为辅助1、1　中小企业涵义所谓中小企业是与所处行业的大企业相比，人员规模、资产规模与经营规模都比较小的经济单位中国目前采取的标准为 2003 年国家经贸委、国家计委、财政部、国家统计局研究制定的《中小企业标准暂行规定》 ，国家统计部门据此制定大中小企业的统计分类不同行业中小企业按不同标准认定例如“工业，中小型企业须符合以下条件：职工人数 2 000 人以下，或销售额 30 000 万元以下，或资产总额为40 000 万元以下其中：中型企业须同时满足职工人数 300 人及以上，销售额 3 000 万元及以上，资产总额 4 000 万元及以上其余为小型企业 ”1、2　中小企业作用金融学历班毕业论文V伴随着我国经济改革的不断深入，近几年来中小企业得到了飞速发展，中小企业已成为我国国民经济的重要组成部分，为我国经济发展作出了重大贡献。

据中国政府网 2010 年 8 月 16 日新闻稿显示，工业和信息化部中小企业司副司长郑昕当日在沈阳表示，我国中小企业贡献了我国 60%的 GDP、50% 的税收和 80%的城镇就业目前中小法人企业数量超过 1000 万户，占企业总数的 99%其中 300人以下的小企业占 95.8%融资难、用工难、资源利用率低、生产工艺落后、创新能力不强、中小企业社会服务体系不健全等诸多因素是困扰中小企业进一步发展的突出问题，而融资难是束缚其发展的首要因素第 2 章 中小企业融资难的成因中小企业融资难既有企业内部的原因，也有企业外部的原因2、1　企业自身原因2、1、1 缺乏完善现代企业制度从中小企业治理结构来看，许多中小企业在设立时就存在先天的缺陷，家族化管理模式普遍，未能建立完善的法人治理结构和规范的企业管理制度因此，企业往往缺少明确的投资规划和融资规划，这就容易使中小企业出现资金链紧张的局面同时，由于没有建立现代企业制度，或者即使建立了现代企业制度，也由于家族管理而流于形式，导致决策上的不科学不民主而高风险经营另外，大多数中小企业难以提供可信的和规范的财务信息，导致了信息严重不对称，使得银行等金融机构很难了解企业的真实信息，人为地为企业融资设置了障碍。

现行的《证券法》对上市公司的严格要求， “主板市场”的上市公司主要是国有大型企业针对中小企业，虽然有了“二板市场”等融资渠道，但严格的上市条件和漫长的排队等待使众多企业望而兴叹基金组织及其他形式的融资尚处于初建阶段，使得中小企业直接融资的渠道很难实现金融学历班毕业论文VI2、1、2　缺少抵押财产从企业的规模来看，中小企业普遍规模较小，缺少足够的抵押财产中小企业产品的技术含量低，在经营方式上也比较粗放，容易出现生产无序、管理混乱等问题从而导致其普遍抗风险能力差，受市场影响大，在贷款上往往被边缘化另外，即使有限的资产可以作为抵押品，也由于评估手续繁琐、收费昂贵等资产评估中介服务不规范，导致抵押物价值的低估，得不到相应的贷款量2、1、3、　企业信誉不高从企业资信角度看，中小企业是我国改革开放的产物，在二十世纪九十年代得到快速发展，与国有企业相比显得年轻，一方面社会知名度低；另一方面在银行等金融机构没有或缺少信用记录的积累加之，个别中小企业信用观念淡薄，利用无效担保等虚假方式欺骗银行贷款，对于偿还银行贷款采取消极态度，想方设法拖延或逃避贷款利息这些都严重影响了中小企业信用的建立 2、2　企业外部原因2、2、1 政府方面的问题2、2、1、1 政府支持力度不够，尤其是优惠政策难以见效。

政府作为一个提供公共产品的部门，应该为中小企业的融资提供完善的法律和政策支持虽然 2003 年 1 月 1 日开始实施的《中小企业促进法》为解决我国中小企业的融资问题提供了法律依据，但是该法对于融资问题作概括性的规定，尚未出台有关的实施措施和办法，不能从根本上解决中小企业融资难的问题另外，政府部门对中小企业的扶持力度不够长期以来国家扶持政策一直实行向大企业倾斜，对国有企业实行大规模的优惠政策，而对中小企业仍然不能享受这些优惠政策在我国，中小企业虽然采取了差别利率、两免三减或第一年免征所得金融学历班毕业论文VII税等税收优惠政策，但由于中小企业是小规模纳税人，在生产经营过程中，本应享受的优惠政策往往实际最终无法实现2、2、1、1 信用担保方面的问题我国目前缺乏行之有效的征信体系和信用担保体系，而信用担保体系的建立相对于大型国有企业来讲，中小企业显得尤为迫切目前，中小企业征信体系和信用担保体系处于初级阶段，不仅不完善，而且功能十分有限长期的计划经济使得我国担保行业起步较晚，尚没有建立担保从业准入制度和失信惩罚制度，致使该行业内部管理水平良莠不齐这无疑又为中小企业融资设置障碍，为此，政府应加大征信体系和信用担保体系的建立。

2、2、2 银行方面存在的问题2、2、2、1 国有金融机构体制导致与企业之间沟通障碍我国金融机构仍以国有股份制商业银行为主，银行业的高度垄断使国有股份制商业银行只愿给国有企业贷款而作为民营性质的中小企业却很难得到国有股份制商业银行的关顾，在所有制上的差异，造成银行与企业之间的制度障碍2、2、2、2 为中小企业提供服务的金融机构稀缺随着我国经济改革的不断深入，尤其是金融体制改革向纵深发展，近年来，我国中小银行等金融机构得到了较快发展，目前，我国已有遍及城乡的中小商业银行如农村信用社、股份制商业银行、城市商业银行等就中小企业融资难现状，政府也有针对性的建立了相应的金融机构，如 2008 年 。