国际结算案例15.ppt

案例1 后T/T汇付结算方式的风险 浙江某五金进出口公司Z，与俄罗斯E公司签约出口2个 TEU的后入水的水龙头合同约定分两次装运，交货的 时间间隔为30天；付款方式为装运后30天的T/T方式（ Payment by T/T within 30 days after shipment of goods）；还约定Z公司收到T/T后将单据通过快递寄给E 公司（宁波港至St.Petersburg的航程为45天左右） 看来万无一失，Z公司并无太大的风险 Z公司如约安排生产，并按装期将第一个TEU的货物从宁 波港装船，此后向E公司发出了S/A，30天付款的日子眼 看快到了，Z公司发电文催E公司汇付货款，开始E公司 还敷衍称自己只是进口代理，会敦促其客户付款，后来 干脆就回避，最后索性连也不接、电文也不回了1 1显然是俄罗斯的市场发生变化，进口代理E公司 无奈而毁约 好在Z公司还未快递寄出海运提单（Ocean B/L ），还持有物权的凭证，所幸还未造成货款两 空，想就地处理转卖货物又苦于找不到其他客 户，只好在货到圣彼得堡港两个月后联系了船 公司将货物运回 由于货物在目的港CY的码头费、搬运费、往返 运费、保费、报关费等，使Z公司经济损失惨重 。

更糟糕的是此时第二个TEU的货物也如约生产完 毕，而国内水龙头大都要求下入水，出口转内 销碰到问题价值300多万元人民币的货物成为 了库存商品2 2案例分析:n如果双方在合约中还规定了E公司需预付合同总金 额的20％作为定金（earnest或down payment）， 结局将会是完全两样一方面，E公司不会放弃定 金，会补上80％的余额，以换取提单；另一方面 ，即便E公司放弃定金，Z公司也由此减少部分损 失得到一定的补偿n初次交往的客户不该在第一批货物的款项还没有 收妥时，就将第二批货物备妥待运；n对于那些无法出口转内销的货物（如阿拉伯袍、 外国军服、美洲和日本的家电等），需要特别加 以留意，要了解客户的资信、选择结算的方式（ 托收和信用证）、贸易环节、贸易术语（FCA、 FOB）的选择等3 3案例2 预付品质保证金的欺诈案 深圳某服装F公司与南非N公司签约出口服装 合同中的主要条款如下： 合同总价为400万美元，货物分8次装运，每次 50万美元；款式由N公司提供图样生产；部分面 料由N公司在国际市场代为采购；签约后的1O日 内，双方分别对开信用证用于购买原料和服装 ；在货物装运前5日，N公司质检员前往产地进 行质检，验收合格后由来员签发“质量检验报 告”（C/I），并作为议付的单据之一；签约后 的2O日内，F公司需要向N公司预付合同总金额 2.5％的质量保证金，在第一批货物装运后5日 内退回。

4 4签约后的1O日内，双方如约分别对开信用证； 签约后的2O日内，F公司如约以T/T汇出10万美 元的质量保证金 此后F公司发现面料的价格高于国际市场的价格 ，要求自行采购面料，由此双方出现纠纷 F公司如约生产第一批价值50万美元的服装，并 提前电告N公司派员前来验货，N公司先是迟迟 不来验货，后又提出建议改为由深圳当地商检 机构验货 F公司考虑到信用证规定的议付单据之一是由进 口商签发的“质检证书”，遂向N公司提出修改 信用证的要求5 5就在函电的一来二往之中，信用证规定的装期 已过，N公司采取恶人先告状的做法称F公司不 能在合同和信用证规定的期限交货，属单方面 违约，除了扣留F公司的保证金外还称保留向F 公司追究违约损失的权利至此，F公司才如梦 初醒遭遇了一起利用“质检证书”骗取“保证 金”的经济诈骗案 案例分析：n采用信用证结算方式，也绝非万无一失，常 常会有所谓的“软条款”－陷阱，使得不可 撤销信用证成为可撤销信用证了6 6n汇付方式灵活、方便，常被诈骗犯在支付“保证金”和“ 佣金”时加以利用他们利用出口商急于开发市场的心理 ，通过签订诱人的合同，先收取出口企业的保证金，然后 以质量问题为由，没收保证金。

n“保证金”拟以保函而不是汇付；“佣金”不应该预付而 应该在收妥货款后支付nF公司不仅损失了10万美元，该合同属于“来料加工贸易” ，购买面料在先同时，为免除面料的进口关税，F公司事 先已在深圳海关为进口面料、成衣出口办理了“来料加工 手册”现在，合同无法履约，进口面料面临无法退货还 不可挪做它用如果面料用于内销的服饰，这批进口面料 一是要补办“进口批文”、二是要补缴“进口关税”，否 则视同走私，这给F公司造成了一系列的麻烦问题n在对外贸易活动中，特别需要加强对于签约和履约的规范 化管理，以避免或减少不必要的损失7 7案例3 市场行情变化 1987年3月初，武汉医保进出口公司Y与美国洛杉矶进 口商J公司签约8万打乳胶手套，出口总价5.76万美元 付款方式是：The buyer should prepay 30％ of amount as earnest by T/T to reach the seller’s A/C before May 10,1987，and pay 70％ of amount as balance within 10 days after shipment of goods by T/T also.（5月10日前以T/T方式预付货款 总额的30％作为定金，其余70％在装运后的lO天内也 以T/T方式）。

5月份初，Y公司在收到定金后如约发货，而10天后，J 公司并没有汇到余款，而是在来电中称近期美国乳胶 手套的市场行情急剧下趺，乳胶手套已是垃圾价（ garbage price），要求Y公司降价40％8 8事先，Y公司也曾通过媒体的报道了解到国际市场的乳胶手套价 格急剧下滑，但考虑有合约在先，开始并不同意J公司的要求， 后Y公司再三考虑：n夏季已到，乳胶手套在LA的码头上的集装箱内暴晒，温度 过高会老化、发粘；n就地转卖他人，整个市场行情不看好，难以成交；n如果运回，国内没有市场，而且将得不偿失 最后协商的结果是Y公司同意降价25％，在J公司通过 T/T汇付了45％的余款后，Y公司将全套单据用国际特 快专递寄达J公司 案例分析：n似乎结算方式还比较安全，照理也不会出现什么变数，谁 知市场变化莫测如果L/C方式就不会…n其实，如果Y公司在美国还有其他客户可以接受这一批货物 ，则最好的办法是转卖他人，由于预付的30％定金可以不 退还J公司，即便转卖他人降价40％，也就损失10％；如果 转卖他人降价30％，恰恰打个平手；如果转卖他人也降价 25％，岂不是还多卖了5％9 9案例4 信用证与汇付组合使用时的风险 有教材介绍采用组合结算方式（如托收＋汇付、汇付＋信用证 、托收＋信用证＋汇付等）可以降低出口商的风险。

中国一服装公司C与印度进口商I公司签订一份合同，出口一个 20’柜的印度服饰尕内什外套（Ganesh Surcoat）和纱丽（ Sari）各5000件，价格分别为CIF Bombay USD12.00/pc和 USD8.00/pc，总金额为10万美元，结算方式为50％货款由信用 证支付，其余50％货款在装运前10天以前T/T方式支付（逃避 关税） I公司如约开到信用证，随即C公司便投入生产备货，在货物即 将生产完毕之前，C公司提前通知I公司以T/T方式将5万美元汇 到C公司指定的银行帐户 由于印度市场发生变化，I公司始终拖延不办理汇付，C公司虽 持有一份5万美元货款的信用证，却无法如期装运，直至信用 证规定的装期到期，导致该信用证失效 由于该产品内销无望，造成C公司大量产品积压，既占压了流 动资金、又占据了仓库空间，给C公司带来巨大的经济损失 10101111案例分析：n这是信用证＋汇付的结算方式，由汇付产生风险如果全部采用信用证 结算，就不会产生因为汇付不到而导致信用证失效，使货款无法收回n要尽可能提前通知对方以T/T方式将余额汇出，一旦有变可以有足够 的时间与之商议周旋，采取相应的措施。

如果合约规定签约后就以T/T方 式将50％货款汇到（而不是在发运前10天才汇到），C公司才安排生产， 一旦I公司有变，C公司可以有足够的时间与之商议周旋，充其量放弃订 单n在现有结算方式下，一旦察觉到对方有可能违约，而尕内什和纱丽 又不可能内销，就应该果断采取有效措施，尽可能将风险和损失减少到 最低如：应该在信用证规定的装期前交货发运、效期前交单议付，首 先通过对信用证的议付收回50％货款，然后再对余款催收n此后，C公司认为有必要可向对方提出降价，这是将损失减少到最低 的处理方式n对方不接受降价，但又对信用证赎单提货，则可以以合同对I公司提 出仲裁以解决双方之间的贸易纠纷1212案例5 采用远期D/P凭T/R借单案 中国Z公司与埃及的E公司签约出口纺织品，货款总价值为 USD30,000 CIF Alexander Egypt（埃及亚历山大港），付款方式 为D/P at 30 days after sight（远期付款交单的托收方式，见 票后30天付款）Z公司如约发货并投保，次日凭全套单据和远期 汇票委托托收行办理托收付款在代收行向E公司提示了汇票与单 据后，E公司对该远期汇票予以承兑，在货物到达目的港后E公司 并没有付款赎单而是以T/R向代收银行借单，在凭单据提货后，E 公司宣告破产。

问Z公司于汇票到期日是否可以收回货款？ 分析： 因为这是D/P不是D/A，即出口商仅授权代收行（远期）付款交单 而不是承兑交单至于代收行仅凭E公司的T/R提前借单给E公司， 那是代收行自身与E公司之间的信托行为，所以代收行应承担付款 责任； 如果是委托人授权代收行仅凭E公司的T/R就可提前借出单据，代 收行不必承担付款责任； 如果付款方式为D/A at 30 days after sight（远期承兑交单， 见票后30天付款），进口商可以只需承兑而不必付款，无需T/R就 可以从银行获得单据，代收行也不必承担E公司破产后的付款责任 1313案例6 采用D/P AT SIGHT损失案 浙江一外贸公司Z与日本进口商J公司结识，先做了几单小批量适配器（ adapter）生意，付款方式均为前T/T，交易一直顺利一天，J公司称已打开 销路，要求增加数量需订一个20’集装箱的货物，但由于该公司的客户与其约 定COD方式付款，只好向Z公司提出要求将付款方式由前T/T改为D/P AT SIGHT Z公司业务主管考虑：在D/P at sight的结算方式下，如果对方不付款赎单， 就不可能从托收行赎到单据，自己仍可以控制货物的所有权，因此便欣然同意 了J公司的要求并签约。

此后如约从宁波港发出一个20’货柜的货物（2万个adapter），总金额为5万 多美元Z公司便制单委托代收行寄单托收，J公司先后以经办人出差、会计生 病为由拖延向银行付款赎单一周后货物便到达目的港YOKOHAMA（横滨），致 使到港后的各种码头仓租费用相继发生，Z公司着急万分 而产品已由J公司申请专利、商标也由其指定（oem），因此想低价转让他人却 无人问津（必定引发商业纠纷），如将产品运回，国内消费者也不会接受 110V/60Hz的电源，也只能作为库存或拆元器件 Z公司经考虑再三迫于无奈最后只好要求J公司将结算方式改为D/A at 30 days after sight在通知了托收行和代收行后，J公司仅凭承兑将货物提走，此后 就全无音讯Z公司后向涉外法律事务所咨询，得知在日本诉讼费用极高、时 间拖延，只好认栽1414案例7 承兑交单（D/A）项下产生的拖欠 深圳某进出口公司S与澳大利亚A公司有3年多的生意往来，虽然 开始时A公司的订单数量不大，但其订货稳定且付款按时，随着 双方贸易额的扩大，由每年六、七万美元增加到七、八十万美 元，双方之间的相互了解和信任也逐步加深，S公司对A公司的 结算方式也开始给予方便。

由最初的不可撤销的即期跟单信用 证逐步改为D/P at sight、D/A at 30 days afte。