银行重组的基本步骤与国际经验.pptx

单击此处编辑母版标题样式,*,单击此处编辑母版文本样式,第二级,第三级,第四级,第五级,银行重组概述,中国人民银行银行管理司 刘晓勇,电 话：86-10-66059903,E-mail：L,北 京 2002年6月11日,基本框架,1、银行重组,的,的基本认识,2、银行重组,的,的基本步骤,3、银行重组,的,的主要问题,4、银行重组,的,的国际经验,5、中国的银,行,行重组简介,1、银行重组,的,的基本认识,1-1、银行,重,重组的定义,1-2、银行,重,重组的目标,1-3、银行,重,重组的作用,1-1、银,行,行重组的定,义,义,两种意义上,的,的银行重组,基于市场的,个别行为,：银行之间,的,的兼并收购,政府主导的,战,战略措施：,政,政府为应对,危,危机而对,银行业,的整体处置,1-1、银,行,行重组的定,义,义（续一）,个别银行之,间,间的重组,在信息科技,进,进步、金融,管,管制放松、,金,金融和非金,融,融市场全球,一,一体化条件,下,下，由于股,东,东对经营业,绩,绩要求提高,的,的压力，并,出,出于市场竞,争,争的需要，,银,银行之间进,行,行的兼并和,收,收购行为1-1、银,行,行重组的定,义,义（续二）,政府主导的,银,银行重组,政府主导的,采,采用包括宏,观,观经济、微,观,观经济、制,度,度和法律在,内,内的一揽子,措,措施，旨在,纠,纠正激励机,制,制，挽救出,现,现问题的银,行,行体系，使,其,其具有可维,持,持的金融清,偿,偿能力和盈,利,利能力。

1-2、银,行,行重组的目,标,标,恢复银行的,清,清偿能力和,盈,盈利能力,改善银行的,金,金融中介能,力,力,恢复公众信,心,心,1-3、银,行,行重组的作,用,用,应对银行危,机,机的三个阶,段,段,暴发阶段：,制,制止恐慌，,稳,稳定银行体,系,系,通过存款全,额,额保证、流,动,动性支持等,措,措施防止危,机,机扩散,稳定阶段：,银,银行体系重,组,组,制定和实施,重,重组战略，,新,新的法律、,金,金融、制度,框,框架，资本,重,重组，处理,坏,坏帐，加强,监,监管,恢复阶段：,银,银行体系恢,复,复正常,国有银行私,有,有化，企业,债,债务重组，,坏,坏帐处理完,毕,毕，取消存,款,款全额保证,2、银行重,组,组的基本步,骤,骤,对问题银行,的,的诊断,控制问题银,行,行的亏损,问题银行的,损,损失分担,重组有盈利,能,能力的银行,2-1、对,问,问题银行的,诊,诊断,银行业整体环境,分,分析,了解银行问题的,严,严重程度，是个,别,别银行的问题，,还,还是银行体系的,问,问题,了解宏观经济特,征,征，宏观经济不,稳,稳定是银行危机,的,的最主要原因,了解银行体系的,特,特征，如：政策,环,环境，制度环境,2-1、对问题,银,银行的诊断（续,）,）,对问题银行的评,估,估,评估重点：评估,财,财务状况和清偿,能,能力,评估方法：以CAMEL为基础,资本充足率,资产质量,管理质量,盈利性,流动性,2-2、控制问,题,题银行的亏损,新的银行管理层,新股东,临时政府干预：,派,派遣人员，接管,制度安排：成立,专,专门政府机构,充分估计损失：,最,最初估计的两倍,迅速行动,监管行动授权,2-3、问题银,行,行的损失分担,决定亏损分摊的,关,关键：,恢复资本充足性,，,，或是清盘？,亏损分摊者,借款人：处理抵,押,押物,股东：冲销股本,或,或丧失控股权,其他银行：救助,雇员和其他债权,人,人：裁员等,存款人,外国债权人,政府,2-4、重组有,盈,盈利能力的银行,重组方案的选择,两种方案：,依靠市场的解决,方,方案,依靠政府的解决,方,方案,影响选择的因素,：,：,亏损的规模,处理亏损的政治,考,考虑,立法和制度框架,实际经济部门的,问,问题,执行机构的相对,作,作用,2-4、重组有,盈,盈利能力的银行,（,（续一）,依靠市场的解决,方,方案,股东注资,破产机构的拍卖,或,或兼并,私有化,不附有存款赔偿,的,的破产机制,2-4、重组有,盈,盈利能力的银行,（,（续二）,依靠政府的解决,方,方案,流量法,中央银行以补贴,利,利率提供流动性,支,支持,允许高利差或使,用,用通货膨胀税,放松管制以创造,新,新的收入来源,存量法,将银行不良资产,剥,剥离并集中到一,家,家机构,由民间部门或公,共,共部门注入资本,清除坏债：“好,银,银行”与“坏银,行,行”,3、银行重组的,主,主要问题,确立适当的制度,框,框架,目标、原则、领,导,导机构、法律授,权,权等,资本重组的速度,呆帐准备金制度,最低资本充足率,要,要求,处理问题银行机,构,构,处理不良资产,3、银行重组的,主,主要问题（续）,银行重组的成本,成本大小：泰国,等,等国在1997,年,年亚洲金融危机,后,后银行重组，估,计,计公共成本在GDP的15%-45%之间,承担形式：央行,流,流动性支持，政,府,府对国内发行国,债,债,条件约束：不仅,仅,仅是一个技术问,题,题,本地银行业惯例,专业人员数量,法律上的缺陷,政治支持意愿,与企业重组的关,系,系,4、银行重组的,国,国际经验,银行重组成功的,条,条件,银行重组的经验,教,教训,41、银行重,组,组成功的条件,与企业脱离关系,稳定的宏观经济,环,环境,强有力的政治意,志,志,有效率的重组机,构,构,透明的会计准则,金融领域健全的,法,法律制度,专业人才,监管有效，执行,有,有力,42、银行重,组,组的经验教训,基于市场的处理,方,方式通常效率最,高,高，政府承担的,损,损失也最小,不能将损失转移,给,给中央银行,必须为处理危机,提,提供必要的融资,让失去清偿力的,金,金融机构继续经,营,营的挽救政策通,常,常是失败的,对有问题机构的,重,重组应注重其运,营,营机制的重构,恢复银行盈利能,力,力需要股权资本,的,的支撑,成立专门的债权,管,管理公司有助于,对,对有问题机构的,处,处理,5、中国的银行,重,重组简介,重组方式,资本重组：1997年，2700亿特别国债补,充,充国有银行资本,金,金,吸收合并：从1995年起，以,城,城市信用社合并,为,为基础，增资扩,股,股成立了100,余,余家城市商业银,行,行,行政关闭：1998年，关闭海,南,南发展银行,资产处置：1999年，成立资,产,产管理公司，剥,离,离国有独资商业,银,银行的不良资产,5、中国的银行,重,重组简介（续）,主要问题,居民储蓄存款保,证,证支付，但缺乏,资,资金来源，主要,由,由政府或中央银,行,行垫付,对不同债权人（,国,国内居民，企业,法,法人，外国债权,人,人等）采用不同,清,清偿顺序，缺乏,明,明确的法律依据,银行关闭或破产,的,的法律基础薄弱,虽然成立了资产,管,管理公司，但不,良,良资产的损失承,担,担缺乏具体安排,会计原则不审慎,，,，银行信息真实,性,性差，一些银行,达,达不到审慎监管,要,要求但难以处置,不良资产处置缺,乏,乏市场手段，二,级,级市场不完善，,中,中介机构不成熟,。