外汇业务和外币使用.doc

外汇业务和外币使用(一) 名词解释1．外汇市场 2．空头 3．多头4．外汇银行 5．外汇经纪人 6．即期外汇交易7．远期外汇交易 8．套汇交易 9．掉期交易(二) 多项选择题1．外汇市场主要由( )构成A．外汇银行 B．外汇经纪人C．中央银行 D．顾客2．按外汇市场的组织形态划分，外汇市场可分为( )A．抽象市场 B．官方市场C．黑市 D．有形市场3．按外汇市场是否受到控制划分，外汇市场可分为( )A．自由外汇市场 B．官方外汇市场C．官方控制的自由外汇市场 D．黑市4．外汇业务主要包括( )A．即期外汇交易 B．远期外汇交易C．外汇期货 D．外币期权5．即期外汇交易可分为( )A．电汇 B．信汇C．票汇 D．套汇6．根据套汇的方式不同，套汇交易可分为( )A．票汇 B．直接套汇C．间接套汇 D．套利7．按行使期权的日期划分，外汇期权一般可分为( )A．欧式期权 B．美式期权C．看涨期权 D．看跌期权8．外币期权的保险费率的高低受( )因素的影响。

A．市场现行汇率水平 B．期权的协定价格C．时间价值或有效期 D．预期波幅(三) 判断题1．外汇经纪人代客户接洽外汇买卖，旨在收取佣金，他们不承担任何外汇风险 )2．外汇期货与远期外汇业务相似，大多数最后都要交割 )3．中央银行不仅是外汇市场的成员，而且还是外汇市场的实际操纵者 )4．外汇期权外汇业务中的远期汇率必须由买卖双方在合同中预先确定 )5．电汇的凭证是外汇银行开出的具有密押的电报付款委托书 )6．信汇凭证是信汇委托书，内容与电汇委托书相同，一般采用密押而不用手签 )7．电汇和信汇的凭证均不能转让流通，而票汇的凭证除有限制转让者以外，经收款人背书后可以流通转让 )8．世界上大部分的国家都采用升水、贴水和平价来表示远期汇率 )9．我国某外贸公司因进口一批商品需向中国银行购买美元，当日中国银行的外汇牌价为 1 美元=8.3250-8.3260 己人民币，则公司计算时应以 1 美元=8.3250 己为准 )10．银行外汇业务遵循买卖平衡原则，若出现空头则及时补进同种外汇 )11．在间接标价法下，升水时的远期汇率等于即期汇率加上升水数字。

)12．远期外汇业务一般不通过经纪人，不收取佣金，外汇期货与远期外汇不同，通过经纪人，收取佣金 ) 13．某美国银行在外汇交易中出现日元多头，若日元汇率上升将使其蒙受外汇风险损失 )14．在外汇期权业务中，一般美式期权的保险费比欧式期权的高 )15．一般情况下，一国提高国内的利率水平，其货币的远期汇率会升水 )16．无论是直接标价法还是间接标价法，升水均表示远期汇率比即期汇率贵，贴水均表示远期汇率比即期汇率贱 )17．远期外汇业务的买卖双方必须在合同中预先规定未来交割时所依据的汇率 )18．甲货币对乙货币的远期汇率为升水，也就是乙货币对甲货币的远期汇率为贴水 )(四) 单项选择题1．已知苏黎世外汇市场某日的牌价为 1 美元=1.1360-90 瑞士法郎，则该市场上的瑞士法郎电汇美元的汇率为( )A．0.8780-0.8803 B．0.8780-0.8830C．0.8830-0.8780 D．0.8803-0.87802．即期外汇业务中汇率最高的是( )A．电汇汇率 B．信汇汇率C．票汇汇率 D．市场汇率3．一般情况下，利率高的国家的货币其远期汇率表现为( )。

A．贴水 B．升水C．先贴水后升水 D．无法确定4．在间接标价法下，升水时远期汇率等于即期汇率( )A．加升水点数 B．减升水点数C．乘升水点数 D．除升水点数5．最后必须进行实际交割的业务是( )A．期货业务 B．期权业务C．远期业务 D．投机业务6．伦敦外汇市场上，即期汇率为 1 英镑兑换 1.5846 美元，90 天远期汇率为 1 英镑兑换 1.5933 美元，表明美元的远期汇率为( )A．升水 B．平价C．贴水 D．无法确定7．如果出口商品的底价为人民币价，改报外币价时，应用( )来折算A．买入价 B．中间价C．卖出价 D．现钞买入价8．( )具有执行与不执行合约的选择权，灵活性强A．掉期交易 B．套汇交易C．外币期权 D．远期外汇业务9．本币折算成外币时，应用______计算；外币折算成本币时，应用______计算 )A．买入价，卖出价 B．中间价，卖出价C．卖出价，买入价 D．买入价，中间价10．银行进行外汇交易一般都遵循( )的基本原则A．贱买贵卖 B．买卖平衡C．薄利多销 D．物美价廉11．在其他条件不变的情况下，利率低的国家货币的远期汇率可能______，利率高的国家货币的远期汇率可能______。

)A．贴水，升水 B．不变，升水C．升水，贴水 D．贴水，不变12．当市场汇率( )协定价格时，购买外汇期权者可能将履行合约A．上升高于 B．下降低于 C．等于 D．接近13．选择外汇交割日的远期外汇交易又称为( )，指交易的一方可以在成交后的第三天起至约定的期限内的任何一个营业日，要求另一方按照双方约定的远期汇率进行交割A．掉期业务 B．择期外汇业务C．套汇业务 D．期货业务14．在短期资本投资中，或是在资金调拨中，若将一种货币调换成另一种货币，为避免外汇风险，常常采用( )A．套汇业务 B．择期外汇业务C．掉期业务 D．投机业务15．( )采取在具体的市场上成交，市场上公开喊价为实现交易的主要方式A．套汇业务 B．外汇期货C．外币期权 D．远期外汇业务16．纽约外汇市场某日汇率为 1 美元=1.5455-85 马克，3 个月远期差价为 64-65，则 3 个月远期马克的实际汇率的买入价与卖出价为( )A．1.5519-1.5550 B．1.5391-1.5420C．0.6458-0.6470 D．0.6522-0.676517．已知 1 英镑=1.7855-1.7865 加元，1 英镑=1.4320-1.4330 美元，则 1 美元=( )加元。

A．1.2460-1.2476 B．1.2476-1.2460C．1.2469-1.2467 D．1.2467-1.2469(五) 计算题1．已知巴黎外汇市场某日的外汇价格为 1 美元=4.8825 法国法郎，求 1 法国法郎等于多少美元?2．已知香港外汇市场某日的外汇价格为 1 美元=7.782 5-7.794 0 港币，求 1 港币等于多少美元?3．香港某出口商接到西班牙进口商要求报港币和西班牙比塞塔(西班牙货币单位) 两种货币的报价的询盘，已知香港市场港币对英镑的中间汇率为 1 英镑=12.224 9 港币，当天伦敦外汇市场英镑对比塞塔的中间汇率为 1 英镑等于 173.362 5 比塞塔，若原港币报价为每件 20 港币，应报比塞塔价格是多少?4．已知美国纽约外汇市场 1 美元=0.632 6-0.641 0 英镑，1 美元=1.413 0-1.422 0 新加坡元，求英镑与新加坡元的汇率(以英镑为基础货币 )5．美国 A 公司向法国出口某种商品，每件报价为 400 美元，进口商要求以法国法郎报价，并以法国法郎付款，当时纽约外汇市场的汇率为 1 美元=5.881 5-5.903 5 法国法郎，美国 A 公司应报价多少?6．香港的外汇市场报价为 1 美元=7.725 0-7.729 0 港币，纽约外汇市场的报价为 1 美元=7.755 0-7.758 5 港币，如果以 100 万美元进行套汇，可以获利多少港元?7．我国某进出口公司从国外进口商品，出口商同时用美元和德国马克报价，分别为 50 万美元和77.5 万德国马克，当天纽约外汇市场的美元对德国马克的汇率为 1 美元=1.624 5 德国马克，我方是接受美元报价还是马克报价会比较有利，为什么?8．已知香港外汇市场，即期汇率为 1 美元=7.760 0-7.790 0 港币，三个月美元汇率升水 200～300 点。

求：①三个月远期美元汇率是多少?②如果香港某公司拟向泰国出口一批商品，原报价每台 1 万港币，泰商要求改报美元价，应报多少?③若泰商要求延期三个月付款，港商应报多少美元?9．我公司出口某种商品，人民币单价为 10 000 元/箱，现外商要求报美元价格，即期付款，当时，我国外汇交易中心的即期汇率为 1 美元=8.264 1-8.288 9 元人民币我方应报每箱多少美元?为什么?若折算错误，将受到哪些损失，损失为多少?10．即期汇率为 1 美元=1.694 9 瑞士法郎，美元的年利率为 8%，瑞士法郎的年利率为 6%，问 3 个月远期升水为多少?实际远期汇率为多少?参考答案(一) 名词解释 1．外汇市场：是指由经营外汇业务的银行、各种金融机构以及个人进行外汇买卖、调剂外汇供求的交易场所2．空头：指商业银行卖出的外汇大于买进的外汇3．多头：指商业银行买进的外汇大于卖出的外汇4．外汇银行：是指专营或兼营外汇业务的本国商业银行、在本国的外国银行分行或代办处以及其他金融机构5．外汇经纪人：是指介于外汇银行之间或外汇银行和顾客之间，为买卖双方接洽外汇交易而收取佣金的中间商6．即期外汇交易：指外汇交易双方按照当天的汇率成交，并在两个营业日内办理交割的外汇业务。

7．远期外汇交易：是指外汇买卖双方成交时，双方先约定买卖外汇的币种、数额、汇率和将来交割的日期，到规定的日期，再按合同的规定，卖方付汇，买方付款8．套汇交易：利用不同外汇市场的汇率差异，在汇率低的市场买进，在汇率高的市场卖出，利用贱买贵卖，套取利润9．掉期交易：是指在买进或卖出即期外汇的同时，卖出或买进相同金额同一货币的远期外汇二) 多项选择题1．ABC 2．AD 3．ABCD 4．ABCD 5．ABC6．BCD 7．AB 8．ABCD(三) 判断题1．√ 2．× 3．√ 4．√ 5．√6．× 7．√ 8．√ 9．× 10．√11．× 12．√ 13．× 14．√ 15．×16．√ 17．√ 18．√(四) 单项选择题1．A 2．A 3．A 4．B 5．C6．C 7．A 8．C 9． A 10．B11．C 12．A 13．B 14．C 15．B16．A 17．A(五) 计算题1．解：因为 1/4.8825=0.2048所以 1 法国法郎=0.2048 美元2．解：因为 1/7.7940=0.12831/7.7825=0.1285所以 1 港币=0.1283-0.1285 美元3．解：因为 1 英镑=12.2249 港币，1/12.224 9=0.0818所以 1 港币=0.0818 英镑因为 1 英镑=173.3625 比塞塔，0.0818×173.3625=14.1811所以 1 港币=14.1811 比塞塔，20×14.1811=283.62 比塞塔所以 应报比塞塔价格是每件 283.62 比塞塔4．解：因为 1 美元=0.6326-0.6410 英镑1/0.641 0=1.5601，1/0.6326=1.5808所以 1 英镑=1.5601-1.5808 美元因为 1 美元=1.4130-1.4220 新。