资产管理公司筹建方案-副本.doc

xxx投资集团资产管理公司筹建方案一、筹建工作概述 11筹建背景 12资产管理公司基本设计 12.1公司名称 12.2公司股东及注册资本 12.3公司业务经营宗旨和范围 12.4经营架构规划 22.5组织结构及职能部门 32.6公司收入来源 53公司主要筹建程序 54资产管理公司定位 54.1产业布局设置 54.2资金流动说明 64.3运营说明 6二、私募市场概述与目标市场 71市场概述 71.1我国私募基金的发展情况 71.2私募业务结构 81.3信托资金规模迅速扩张 81.3私募资金募集形式 91.4有限合伙制基金与信托产品的比较 92市场环境 122.1区域特点 122.2广西、云南沿边金融改革实验区 143广西民间借贷快速扩张 164公司目标市场 185公司开展目标市场的条件 185.1集团公司优势 185.2公司市场竞争优势 19三、公司经营 191经营理念 192经营策略 203经营模式 203.1投资模式 203.2融资模式 214业务开展方式 224.1业务策略 224.2业务步骤 225投资项目管理 225.1项目投资原则 225.2项目储备 245.3投资方向与限制 255.4投资组合 255.5决策团队业务流程 265.6投资流程 265.7基金投资流程 285.8投资后管理 285.9投资退出 296项目风险管理 306.1风险类别及定义 306.2风险控制目标及原则 316.3投资风险管理措施 32四、公司产品 331产品设计 332私募产品设计构架 343.私募产品要素 344公司有限合伙私募的组织形式 355产品推广 42五、公司管理 441筹建机构设置 442人员2014年配置计划 453高层管理团队 454员工薪酬标准 46六、公司收益 471盈利模式 472简单盈利预测 483风险收益分析及对策 48七、结论 48一、筹建工作概述1筹建背景2013年02月，中国证监会公布了《私募证券投资基金业务管理暂行办法（征求意见稿）》 ，正式社会公开征求意见。

同年11月，中国央行联合多部委出台了《云南省 广西壮族自治区建设沿边金融综合改革试验区总体方案》 2013年，互联网金融得到快速发展，阿里的余额宝的推出，将货币市场基金与互联网结合，造就了天弘基金管理公司一夜之间从名不见经传的小公司成为行业的领头羊在此背景下，两个文件的出台将极大促进广西地区的发展，发挥广西作为面向东盟的桥头堡作用，特别是沿边金融改革区的正式启动，迎合了未来广西地区金融投资行业的快速成长整体而言，广西私募基金行业在国内尚处于起步阶段，未来将兼备国内金融行业先行优势，迎来巨大发展因此，广西京基投资集团将适时筹建一家资产管理公司重点发展广西私募基金2资产管理公司基本设计2.1公司名称待定2.2公司股东及注册资本资产管理公司为有限责任公司，从股东便于融资的角度出发，股东层面设计上避免与xxx投资集团有关联注册资本5000万人民币2.3公司业务经营宗旨和范围经营宗旨：通过专业化、高效率的投资、经营、管理及相关服务的提供谋求所管理的资金获得增值，为股东带来回报经营范围：发起设立并受托管理私募股权投资基金，私募产业基金，从事投融资管理及相关咨询服务及其它有关政府部门批准的资产管理业务。

经营业务构想：（1）投资银行业务拟上市公司咨询、顾问；不良资产的收购、整合、转让、处置、合作；上市公司股权收购、转让、合作、整合等；联合国际及国内知名投行专为上市公司和拟上市公司提供法律顾问和财务顾问服务；（2）托管资产运营业务机构和个人委托资产公司管理团队运营及管理受托资产，实现资产的增值保值；（3）债权业务短期从事一些债权投资；（4）私募基金业务金融类私募，包括股票、期货、债券等金融市场私募；产业类私募，包括能源矿产、农业发展、高科技技术等行业私募；为客户提供私募咨询、发起、合作、运营及管理服务5）相关融资及产业投资业务农业产业化投资、矿业投资等2.4经营架构规划根据总体规划方案，设立资产管理公司后，由资产管理公司和集团产业子公司共同发起设立基金公司（有限合伙类型）（以下简称“ⅹⅹ投资基金”），ⅹⅹ投资基金委托资产管理公司管理基金资产金融资本委托管理产业资本发起设立发起设立公共资本投资投资管理京基集团公司资产管理公司项目XX基金公司（有限合伙）产业子公司投资2.5组织结构及职能部门（1）组织结构图1公司组织结构图（2）职能部门设置股东大会股东大会由全体投资人共同组成，是投资管理公司的最高权力机构。

股东大会将依据公司的投资目标及政策，制定公司的整体投资策略及指引，并在必要时对管理团队的经营和管理提出质询董事会董事会由股东会选举产生，由集团公司指派，董事会对公司股东会负责，主要行使下列职权：向股东会报告工作；执行股东会的决议或者决定；决定公司的经营计划和投资方案；制订公司的年度财务预算方案、决算方案； 制订公司的利润分配方案和弥补亏损方案；制订公司增加或者减少注册资本的方案；制订公司合并、分立、变更公司形式、解散的方案；决定公司内部管理机构的设置；聘任或者解聘公司总经理并决定其报酬事项，根据总经理的提名聘任或者解聘公司副总经理、财务负责人和公司其他高级管理人员；决定公司的激励机制方案；制定公司的基本管理制度；聘任或解聘公司投资风险委员会成员董事会作出决议，必须经全体董事的过半数通过董事会决议的表决，实行一人一票投资风险委员会投资风险委员会由董事会全体成员及外聘临时顾问组成，负责物色及评估投资项目，并代表公司作出投资决定投资风险委员会在需要时开会，以审阅投资建议及考虑任何其他投资事宜由投资管理公司制订的投资建议将会提交投资风险委员会各成员，投资风险委员会将以三分之二人员同意通过作出投资决定，否则投资建议不会进行。

倘若投资风险委员会成员或关联人与参与评估的建议投资项目之间存在利益关系，则其在会上不得对该建议投资项目进行投票表决总经理公司经营管理机构设总经理1人总经理经董事长提名，由董事会聘任和解聘总经理对董事会负责总经理主要行使下列职权：对董事会负责并报告工作；主持公司的日常经营、行政及财务管理工作，组织实施执行董事会决定；拟定公司的发展规划、年度经营计划和筹资、投资方案；负责组织实施经批准的公司发展规划、年度经营计划和筹资、投资方案；根据董事会的授权，对授权范围内以受托管理资产所进行的投资项目享有决策权；决定公司员工薪酬方案；组织实施董事会决定的公司激励机制方案；拟定并组织实施公司内部管理机构设置方案；拟定公司的具体规章制度；请董事会聘任或解聘公司副总经理、财务负责人和其他高级管理人员；提请董事会聘任或解聘公司投资决策委员会成员；负责召集公司投资决策委员会会议；聘任或解聘除由董事会聘任或解聘以外的人员2.6公司收入来源公司收入主要来源有两项：管理费和业绩报酬管理公司按实际运作基金总额的1%提取管理费以单个项目的净收益率为标准，基金管理公司按基金净收益的20%比例分成3公司主要筹建程序（1）确立商议出资协议、章程、私募产品协议、合伙协议等法律文件内容；（2）签署出资协议及章程等法律文件；（3）办理公司的名称预核准手续，引进一到两家战略股东。

4）创立大会暨第一次股东大会审议筹建工作报告、设立公司、公司章程、公司设立费用等议案；（5）办理管理公司设立的工商登记手续；（6）召开项目投资推介会议；（7）项目投资资金筹集；（8）总经理提请董事会聘任公司高级管理人员，组建经营团队；（9）经营团队拟定公司发展规划、年度经营计划和基金募集方案，提请董事会批准；（10）经营团队拟定公司激励机制方案、内部管理机构设置方案、员工薪酬方案，提请董事会批准；（11）初期到位人员选聘；（12）公司建立内部管理机构及相关规章制度；（13）执行基金募集方案4资产管理公司定位4.1产业布局设置集团产业、互联网金融和资产管理公司的产业关系布局如下图根据集团产业布局，资产管理公司定位于提供融资投资、盘活资产的角色，为集团产业输送资金，通过上市、私募等资本市场运作方式，提高集团资产利用率，壮大集团资产4.2资金流动说明整个构架运作的资金流说明：（1）平台运营公司向消费者提供服务，支付公司向平台运营公司提供支付通道，消费者通过消费，向支付公司支付资金，由于利用结算时间差的关系，支付公司账户上形成资金沉淀2）资产管理公司以信托、理财和私募形式盘活支付公司的资金池支付公司借助银行通道，向资产管理公司输出资金。

3）资产管理公司联合集团子公司或其他产业公司作为信托、理财和私募的发起人，向集团项目注入资金4.3运营说明整个布局运营说明：（1）整个构架最重要的部分是支付公司和资产管理公司支付公司扮演提供通道和资金池的角色只要掌握了支付通道，平台运营公司所产生的资金流才能汇集到支付公司账户上，也才能形成一定的资金沉淀资产管理公司扮演盘活资金角色支付公司的资金沉淀只有通过私募、理财和信托的方式才能盘活，因此，资产管理公司在整个构架中提供了一个盘活资产的角色2）未来，支付公司的业务可拓展接入其他公司运营的平台，帮助其他平台做结算业务由此吸引更多的沉淀资金3）整个构架成功实施的关键因素是资金的长融短投只有资金的长融短投才能避免整个资金链的断裂风险二、私募市场概述与目标市场1市场概述自中国资本市场启动股改以来，中国的资本市场已经经历了很长一段时间的变革，已经逐渐地走向变革2007年的大牛市，更是催生了我国的私募基金进入快速发展阶段同时创业板的推出，使得有限合伙制的公司在投资退出机制上面形成了一个比较好的退出渠道目前，私募已成为中高端理财市场的重要投资品种，并逐渐成为流行的投资趋势1.1我国私募基金的发展情况伴随着中国经济的高速增长，中国已成为亚洲最为活跃的潜力巨大的私募股权投资市场之一。

新《公司法》和《合伙企业法》的重新修订，对私募股权投资基金的法律地位提供了更为清晰的舞台目前，市场上正在运行的阳光私募累计已达500多只各方投资明星纷纷加盟，私募业内明星璀璨，并逐渐开始拥有自己的品牌图1私募产品数量加速扩大1.2私募业务结构2010年中国私募基金调查结果显示：私募投资机构的业务，以信托产品为主，所调查机构100%有信托业务；其次是专户理财，占29%；第三为股权投资，占18.4%根据运作方式的差异，目前在中国经济区域内活动的各种私募股权投资基金基本可以分为四类，即外资背景型、政府主导型、券商背景型和民营型在我国目前的各种投资活动中，最为活跃的是外资背景型的基金，一些知名的成功案例也多是由外资背景的私募基金运作的，如蒙牛、无锡尚德、盛大网络、李宁等，他们的身后也大都是一些赫赫有名的国际私募股权基金，如KKR、凯雷、华平、摩根、新桥、英联、黑石等国内的本土私募股权基金主要包括具有本土金融机构或者政府背景的，如鼎辉国际、中比基金、中非基金及渤海产业投资基金及国务院已经批准正在筹备的还有山西能源产业投资基金、四川绵阳高新技术产业投资基金、上海金融产业投资基金、广东核电产业投资基金、苏州中新技术产业投资基金等，券商背景的一些信托公司、。