丁丁交易体系：波段+长线.pdf

丁丁交易体系：波段 +长线交易体系，分为三个部分：选股，买卖点和资金管理缺一不可，都要进行学习提醒球友，不要投入大量资金来模仿交易系统轻易模仿不来说明 ：1. 别人成功的方法很多这时一个很大的话题不必把我的方法当成唯一2. 凡是回帖批评我没有看选股的，一律忽视3. 丁丁致力于每篇心得都是精品致力于让大家都受益4. 我欢迎有意义有逻辑的讨论和回复，哪怕是相反意见5. 丁丁是个普通人，看到谩骂和没有逻辑的批评也会让心情受到影响 对于语音不礼貌影响多数人阅读的回复， 抱歉可能被删除 提前说明， 这是发帖人的权利选股 ：1. 关于选股，前期已经出过一篇详细文章了（请查看历史消息）2. 关于波段和长线选股， 可以使用同一批股票池子 但是， 适当考虑以下区别 ：3. 波段：确保业绩有保障和增长为先，同时考虑中短期的催化剂和市场偏好强调买入价格的 相对低位 ，同时不要买入涨幅巨大的股票4. 长线：考虑财务，成长型，行业预期，市值潜力为主强调 买入价格的绝对优势 ， 3 年内低位最好， 同时强调 2-3 年业绩和市值大幅增长的潜力5. 我提醒大家：光选股这一条，没有多年经验和大量股票的比较，突然发现一个 10 倍牛股，概率不大。

6. 关于选股的评论，请一律回复到上述链接中今天，只谈买卖和仓位买卖方法 ：买点：1. 波段：大幅回调过的 30% 或以上左右 好处在哪里？哪怕继续下跌，一个反弹就让你解套如果买在高位，出现判断错误，就会让你套牢 30% 区别很大2. 长线：尽量买在历史低位 如果是经过长期的盘整，股价离底部不远可以考虑在突破盘整区间买入或加仓3. 禁止在指数经过一段明显的涨幅之后买入任何股票 指数上涨股价下跌的股票，更是要分析背后的原因，不要轻易介入4. 前提是对股票的基本面判断要到位 这样，大跌了才敢买基本面的考虑，就是上期丁丁的交易体系之选股5. 我前期比较过欧奈尔和徐翔我说欧奈尔的方法，真正理解的人很少他这个体系， 比较适合于有大量创新性产品走向市场的公司， 判断公司前景很大时可以突破杯子柄部介入 A 股的绝大部分股票， 首先从选股上就不能满足他的法则而且，有的牛股根本就不出现杯柄另外，目前成长股，普遍估值有点高，更增加了风险个人的观点是 :他的 CANSLIM 法则是精华，买卖方法则需要很多的股票买卖和投机经验 如果你喜欢高买， 很容易输给市场内喜欢抄底和逢高退出的波段资金6. 所以我选择的是大幅回调买。

这样的机会， 对每一只个股，平均 1 年有 2-3次左右，机会相对更多卖点：1. 波段 ： 个股上涨一段时间后加速飙涨，适当减仓 这样有两个好处，一：防止大幅回撤二，防止股价下跌后因为看上别的股票而不得不割肉2. 另外， 波段股取得合适收益后就考虑退出 这个有些主观性，基本上是在15%-40% ，个别翻倍有时慢牛然后冲高，并且指数同时冲高，这时是卖出的最好时机，根据情况综合判断卖出后绝不后悔同时寻找新的机会3. 长线：只要公司的股价判断合理，同时成长潜力大，就持有市值太大，失去成长性，或者行业预期逆转卖出4. 判断股市进入泡沫区，只卖不买判断泡沫的方法，下面专述泡沫不大的时间，以持股为主5. 短期飙升后考虑卖不考虑买的原因是： 短期内明显上涨后， 考虑止盈的资金会增加，遇上利空消息容易争相出逃所以不要买6. 如果指数大涨一定幅度 , 如果手的股票没有涨，在仓位重的情况下，也要适当卖出去一部分仓位 防止指数回调后， 其他股票大跌形成比价效应 ， 自己手里的股票也调整，或者其他好股票跌下来后，没有钱补仓 @Dean_丁丁 的总结，首发雪球，下面继续讲述一些核心思想买卖核心思想解析 ：1. 低买高卖 。

这是你唯一获胜的方法而达到这一点，需要你对个股，对大势，对自己的交易心理有深刻认识， 新手没有可能看了我的文章就会了 而老手可能一看就知2. 关于主力 ：a) 大幅下跌调整后， 如果里面有主力，主力也会着急想办法解套 前提再强调，是基本面过关基本面潜力不佳的，有主力也没办法这就是市场的力量b)短期内明显上涨后， 考虑止盈的资金会增加， 尤其是如果主力大资金卖出的多，遇上利空消息容易争相出逃所以不要买 一旦看错，容易留在山顶 3. 适当的配合指数a) 指数短期内大幅下跌，要买不是卖， 成长股更不要轻易割肉b)指数短期内大幅飙升，要卖不是买 一旦买错不止损，就是套牢 30% c)看自己的股票属于哪个板块 , 成长小盘股 , 主要参考创业板指数 , 而不是上证指数4. 关于波段的低买高卖， 其实是一个心理游戏 股市多数时间都是波动为主， 而不是单边牛市 以这些波动为基础，你可以在大部分年份找到机会全仓持有1-2 只多年而暴富，这个也靠的是经验，眼光和耐力，而不是运气5. 关于长线的买卖方法， 更是要遵照上期选股策略提到的办法和思路 成长初期买入，成长结束卖出，或买错退出6. 如果有股票经过分析，买在了历史低位，同时又有强大的成长性，那么可以长线持有，不要波段操作，直至长线卖出条件出现。

资金管理 ：1.5-6 成仓位，长期持仓，享受成长股带来的好处不断地把仓位换到成长型和估值比较更佳的股票上2. 遇上极度泡沫的时候，只卖不买3. 另外 4-5 成仓位：适当波段和波段操作相对低位买，明显上涨后卖4. 波段的操作， 本质上是为了防止帐户的大幅回撤， 这部分资金不和长线比较收益率全线减仓或退出的时机：1. 平常不判断经济 防止精力过于分散，在恐慌焦虑中卖出自己的成长股2. 遇上极度泡沫可以卖出长期仓位 几个条件判断极度泡沫： 1 ，指数几年内涨幅超过 3-4 倍 2. 全市场平均 PE 比低谷和历史平均时提高 2 倍以上 3. 所关注的公司股票已经上涨很多倍， PE 很高， 1-2 年内的成长型不明朗 4. 实在找不到可以投资的股票3. 如果有金融知识，有明显特征金融危机已经开始时减仓或退出 这个是预测，很难，但是还是有些症兆： 97 年的金融危机刚开始在少数国家比如泰国； 08年的次贷危机，在 07 年就已经有 New Century 等公司破产的征兆4. 经济指标上： 货币政策全线收缩 时， 比如 07 年初开始不停加息， 提高准备金10 年底开始不断地提高准备金货币政策持续性的收缩，是一个前兆信号，是管理层认为经济需要收缩的信号。

这种信号， 通常在一段时间后就会导致股市预期的逆转你不需要太敏感，也能感觉到以上信号5. 记住： 永远不要担心你等不到泡沫破裂的机会 人性和股市的轮回， 总是造成小泡沫以 3-5 年的周期发生 10 年左右一个大泡沫和股市崩盘最佳入市时机 ：1. 金融危机或股市大崩盘后１年左右 ． 这时， 股市可能继续熊几年， 但真正好的下一批成长股基本上就形成了历史低点如 2001 年 11 月 A 股崩盘，2002-2003 ，烟台万华，贵州茅台，万科，振华港机等股票就已经开始独立行情 2008 年底，大华股份，金螳螂，东方雨虹，长春高新，三一重工等开始大行情2. 成长股的估值在 20 倍左右时 金融危机不明显，但估值合理时，如 2012年初以 2012 年初为例，蓝色光标，碧水源，易华录等开始了独立行情当时起步时的 PE 动态多数在 20 倍数左右3. 对于波段资金，上述条件不具备时， 判断 市场是牛市中继，股价没有全面泡沫化， 那么可以选择在股指和个股有明显回调后介入波段资金例外 ：如果你买的股票是下一个婴儿期的思科、微软、腾讯、茅台、山东黄金、稀土高科、歌尔声学、长春高新、华谊兄弟、网宿科技，你又有信心可以涨多年或者数十倍，可以不用参考我说的。

或者你有短线交易法宝，也不需要我的体系适合于中长线操作， 通过操作多只股票滚动盈利， 同时希望账户市值稳步增长的人在雪球看过的其他大 V 不多但是 从这些人这里，我也看到一些非常独特的思路 中长线 :@重力加速度， @小小辛巴 ; 只做短线的，参考 @天涯射手 @上海电力敢死队， 等 ; 关于市场趋势和股市人性， 从 @Lali 处得到了一定的学习， 私下交流的更多 他们的文章给了我一定的启示 其它也有很好的， 未能一一列举，请谅解但是再次提醒，不要跟随大 V 买入已经大幅上涨过的股票。