金杯汽车-巨额应收账款简要分析.ppt

Click to edit Master title styleClick to edit Master subtitle style*1金杯汽车：巨亏源于坏账准备 关于金杯汽车应收账款管理案例分析组长组长 ：陈陈磊 组员组员 ：徐新星 王峰 房龙龙 钱钱巨然应收账款应应收帐帐款应收账款是指企业销售产品、商品、提供劳务 等原因，应向购货客户或接受劳务 的客户收取的款项和代垫的运杂费 .应应收账账款的产产生应收账款，是公司因销售商品、提供劳务 等业务应 向购买 方、接受劳务 的单位或个人收取的款项形成应收账款的直接原因是企业竞争带来的赊销 应应收账账款的作用1.贷款融资：短期借债还款的基本条件2.扩大销售：赊销3.减少库存：节约管理费用应应收账账款管理现现状应收账款管理存在以下两难局面：1、太松，最直接影响的是企业资 金运作，最坏的结果是应收账款不能收回，在企业中形成大量的呆账、死账2、太紧，一些企业走向极端会出现不给钱 不发货，紧缩 供货现 象，这将会影响企业的销售，造成部分客户流失事件概况 金杯汽车曾在年月日发布业绩预 警公告，但在月日和月日，公司却又分别发 布了年度业绩预 亏公告和预亏公告的补充公告。

公司2001年度主要会计数据：利润总额 ： -811,125,503.27元 净利润： -825,038,723.72元 扣除非经常性损益后的净利润： -14,568,842.02元 主营业务 利润： 103,485,677.67元 其他业务利润： 9,229,906.45元 营业利润： -988,102,007.63元 投资收益： 177,720,436.42元 补贴收入： 1,202,184.00元 营业外收支净额： -1,946,116.06元 经营活动产生的现金流量净额： -14,076,601.30元 现金及现金等价物净增加额： -265,591,072.69元 注：扣除的非经常性损益项目及涉及金额 （1）出售、处置部门或被投资单位所得收益 23,060,420.29元 （2）会计估计变更增加或减少的利润总额 -827,591,553.83元 （3）其他 -5,938,748.16元 合 计： -810,469,881.70元指标项 目 2001年 主营业务 收入 648,469,033.41 净利润 -825,038,723.72 总资产 4,866,748,790.62 股东权 益 1,550,852,861.04 每股收益（摊薄） -0.7551 加权平均每股收益 -0.7551 扣除非经常性损益后的每股收益 -0.0133 每股净资产 1.4193 调整后的每股净资产 1.2520 每股经营 活动产 生 的现金流量净额 -0.0129 - 净资产收益率（摊薄） -53.20% 加权平均净资产 收益率 -42.04% 扣除非经常性损益后加权净资产 收益率 -0.74% 公司变更会计估计计 提坏帐准备的具体结果是：本公司按原应收款项余额法计提的坏帐准备为 11,926万元,本年度应补 提的坏帐准备为 4,058万元；按变更后的帐龄 分析法计算的坏帐准备为 94,685万元,本年度应补 提的坏帐准备为 86,817 万元。

因会计估计变更影响本年度利润-82,759万元 从会计的角度看，计提坏账准备的主观性是比较强的，比较科学、谨慎的计提方法是应该按照客户的信誉、应收款的账龄来进行详细分析计提从目前大部分的上市公司来看，应收款项的计提一般采用账龄分析法而作为大型工业企业的金杯汽车在年之前都采用年末余额法，在年之前甚至采用直接核销法，这显然不符合会计的谨慎性原则资产负债表部分数据 应收账款 179,829,714.740 其他应收款860,991,459.620其他应收款的隐患 根据1999年的股份有限公司会计制度会计科目和会计报表有关规定，除应收票据、应收帐款、预付帐款等以外的其他各种应收、暂付款项，包括不设“备用金”科目的公司拨出的备用金、应收的各种赔款、罚款，应向职工收取的各种垫付款项等均属其他应收款科目因此客观上，其他应收款从会计科目设置角度类似一个“杂物箱”，规定之外的应收款项均可以堂而皇之地往里装 首先，大股东巨额欠款占上市公司其他应收款中的比例最高，这一款项多数是上市公司为大股东垫付、暂借的各种款项，或者是为大股东支付的所谓“业务款”、 “往来款”等 其次，给下属子公司垫付各种款项（关联方）是上市公司其他应收款增多的又一理由，如某公司在1994年为其子公司垫付了4862万元的投资款，4个完整的会计年度过去了，到目前仍未收回，1998年报则显 示该公司已经为其计提了坏帐准备 金杯公司历年的应收款项数额巨大，特别是其他应收款占了绝大部分。

年应收账款万元 其他应收款万元 两者合计占流动资产 年末应收账款万元 其他应收款万元 两者合计占流动资产 年末应收账款万元 其他应收款万元 两者合计占流动资产 关联联方 定义 在企业财务 和经营决策中，如果一方有能力直接或间接控制、共同控制另一方或对另一方施加重大影响，则他们之间存在关联方关系；如果两方或多方同受一方控制，则他们之间也存在关联方关系 根据原会计准则，关联方不计提坏账准备报报告期末持有本公司5%以上股份及前十名股东东持股情况 本期持股 持股占总名 股东名称 本期末持股 变动增减 股本比例次 数（股） 情况（+ -） (%) 1 中国第一汽车集团 495,623,800 45.36司 2 上海华晨集团股份 122,427,216 11.20 有限公司 3 沈阳资产经营 有限 110,616,116 10.12 公司 4 中信证券 13,148,558 1.20 5 汉兴基金 5,000,283 0.46 6 汉盛基金 2,000,086 0.18 7 上国投 1,109,540 0.10 8 辽宁财证 1,005,000 0.09 9 通乾基金 1,000,000 0.0910 国铁公司 927,633 0.08关联公司占其他应收款比例（单位万元）这里的关联公司主要指：集团团公司一汽金杯汽车车工业业有限公司及下属公司会计师事务所变更 年月日，财政部、中国证监会日前联合发文批覆，同意中国注册会计师协 会对中天勤、华伦、中联信、深圳同人、深圳华鹏五家会计师事务所不予通过年检的意见。

华伦对 金杯汽车、年财务报 表都出具了标准无保留意见的审计报 告 华伦对 金杯汽车如此巨额不良资产只字不提，明显不符合谨慎性的执业原则 年监管环境日益严格，事务所与上市公司狼狈为 奸的行为大大受到遏制因此，年金杯汽车的财务报 表少了华伦 的庇护，资产 的泡沫终于破灭了应应收账账款管理的措施及对对策 加强应应收账账款的日常管理 1.设置应收账款明细分类账 2.设置专门的赊销和征信部门 3.实行严格的坏账核销制度 实实行严严格的内审审和内部控制制度 1.可靠的人事和明确的责任 2.责任分离与岗位替换 3.坏账核销凭证完备，要有完整的程序 充分利用应应收账账款进进行融资资。