银行资产证券化及相关会计问题研究.pdf

摘要金融体制改革的不断深化， 入世后中国内 外资商业银行竞争的加剧，使得探 索并寻求切实解决以 流动性为主的商业银行 “ 三性”问 题的 有效手段， 借鉴和引 进新的资产经营方式和经营理念成为我国商业银行的紧迫任务，同时不断拓展融 资渠道、 盘活不良 信贷资产、 创新资产经营方式乃至配合国民 经济结构调整、 培 育新经济增长点等客观经济、金融需求也要求我国商业银行对其资产经营在方 式、内容和目 标等方面进行大胆的改革和创新本文就是在这一背景下展开我国 商业银行资产证券化研究的作为进行资产证券化的主力军， 银行业有着实行资产证券化的动因:首先， 资产证券化的 动因 源于银行的 流动性偏好: 其次， 资产证券化的动因也源于商业 银行转移风险的需要; 最后， 资产证券化的动因也源于商业银行规避监管的需要推行资产证券化既是我国银行业自 身发展的必然选择:首先，资产证券化有 助于商业银行提高资本充足率; 其次，资产证券化有助于提高商业银行流动性， 改替资产负债管理: 再次，资产证券化有助于商业银行开辟新财源，提高资产收 益率;最后，资产证券化有助于分散商业银行信用风险和非系统风险同时，实 行资产证券化可以 通过刺激消费需求进而推动我国国民经济的整体发展。

当前， 一方面日 益完菩的 宏观环境和金融监管、 基本具备的市场动力和微观 基础、 和前景广阔的市场需求为我国 银行业实行资产证券化提供了 初步条件; 另 一方面由 于完善的市场化运作体制还远建立， 缺乏相关配套的法律法规制度， 从 业人员的素质不高，因 此外部条件并未完全成熟因此， 在现阶段下发展我国 银 行业的资产证券化播要在现有制度框架下寻找突破点， 首先在有限的范围内实施 创新，然后在制度环境逐渐成熟的 条件下和经验不断累积的基础上稳步拓展， 最 大限度地保证资产证券化的积极效果目 前， 我国的金融机构也正在努力探索在现阶段下进行资产证券化的各种模 式， 其中:建设银行、 工商银行住房抵押贷款表内 证券化和华融、 信达资产管理 公司不良 资产海外证券化正在积极进行不过，由 于资产证券化是一项操作复杂、专业化程度高、 技术性强的系统工 程，需要成熟的相关制度安排而我国 在相关制度上还存在一定缺陷，其中关于 资产证券化方面的会计规范仍是一片空白，这样造成实务中对资产证券化交易 的会计处理随意性较大，影响到会计信息的可靠性和相关性由于美、英等国经 过 2 0多年的实践，已 经形成了 一套较为完善的管理制度， 这对我们具有非常重 要的借鉴和参考作用.因此本文的着眼点在会计问题，在参照美、英等西方发达 国家成熟经验的基础上， 对资产证券化中发起人， 即资产出售者面临的会计确认、 会计计量和会计报告等问 题进行探讨， 力图找到既 适合我国国 情， 又符合国 际惯例的会计处理方法。

同时， 鉴于银行业是经营货币业务的特殊企业，其面临着更 大的经营风险因此， 各国监管机构对于银行业实行资产证券化又有着更为严格 的会计监管，本文在相关章节也对此进行了 探讨，以期对我国金融监管机构对银 行资产证券化业务的监管起到抛砖引玉的作用全文共分为三章:第一章:资产证券化概述首先指出了资产证券化的概念，并探讨了资产证 券 化的 发展 历 程 接 着 对 资 产 证 券 化的 运 作 机 理 进 行了 描述， 介绍了 资 产 证券 化 的基本运作流程和运作工具最后在介绍资产证券化的融资特色的基础上，阐述 了银行业进行资产证券化的动因和条件第二章:资产证券化的会计问 题本章是本文的重点章节资产证券化会计 的核心问题之一，是金融资产转让交易应作为销售还是融资处理 这个问题的背 后涉及到作为证券发行机构的 特殊目 的实体与资 产转让方之间的关系等问题由 此又引出资产转让方和S P E 是否合并的问题本章在参考美国、英国 及国际会计准则委员会有关准则的基础上， 从探讨资 产证券化中发起人会计确认问题入手， 继而就资产证券化的计量、 合并等会计问 题展开探讨， 遥后本章还介绍了 外国 金融监管机构对银行实行资产证券化的 会计 监管。

总的来说， 本章分析了资 产证券化会计存在的困 难、问 题与对策，以期对 我国制定相关会计准则起一定的参考作用.第三章:我国银行实行资产证券化的前景 推行资产证券化既是我国银行业 自 身发展的必然选择， 也是推动我国 经济发展的客观孺求本章首先分析了 我国 银行业实行资产证券化的必然性和可行性， 继而提出了我国 银行业目 前实行资产 证券化存在的制度缺陷， 在此墓础上，指出了我国实行资产证券化的现实选择 最后， 在第二章和第三章论述的 基础上， 提出了 关于建立我国资产证券化业务会 计规范的思考关 键 词: 资 产 证 券 化格 殊目 的 实 体资 产 支 持 证 券Ab s t r a c tT h e c o n s t a n t p r o m o t i o n o f t h e r e f o r m i n b a n k i n g s y s t e m a n d t h e a g g r a v a t i o n o f t h e c o m p e t i t i o n a m o n g c o m m e r c i a l b a n k s a ft e r e n t e r i n g W70 h a v e m a d e t h a t b e c o m e u r g e n t t a s k s f o r o u r c o u n t ry 's c o m m e r c i a l b a n k t o s e e k t h e e ff e c t i v e m e a n i n g s t o s o l v e l i q u i d i ty a n d s a f e ty a n d p r o f i t a b i l i ty o f c o m m e r c i a l b a n k s a n d t o i n t r o d u c e n e w a s s e t s m a n a g e m e n t s t y le a n d m a n a g e m e n t t h e o ry . A t t h e s a m e t i m e , o b j e c t i v e e c o n o m i c a n d f i n a n c i a l d e m a n d , w h i c h i n c l u d e s e x p a n d i n g t h e fi n a n c i n g c h a n n e l c o n s t a n t l y , v i t a l i z i n g b a d c r e d i t a s s e t s , i n n o v a t i n g a s s e t s m a n a g e m e n t s ty l e , e v e n m a t c h i n g t h e e c o n o m i c s t r u c t u r e a d j u s t m e n t a n d f o s t e r i n g n e w e c o n o m i c i n c re a s i n g p o i n t s a n d s o o n , a l s o r e q u i r e s t h a t o u r c o u n t ry 's c o m m e r c i a l b a n k s t o c a r r y o n b o l d re f o r m a n d i n n o v a t i o n i n a s s e t s m a n a g e m e n t . T h i s a r t i c l e s t a r t s t h e s t u d y o f as s e t s s e c u r i t i z a t i o n o f o u r c o u n t ry 's c o m m e r c i a l b a n k s u n d e r t h i s b a c k g r o u n dA s m a i n e n t i t i e s o f c a r r y i n g o n as s e t s s e c u r i t i z a t i o n , b a n k s h a v e r e as o n s f o r i m p l e m e n t i n g as s e t s s e c u r i t i z a t i o n : F i r s t o f a l l , i t c o m e s fr o m t h e l i 州d i ty p r e f e r e n c e o f b a n k s ; S e c o n d l y , i t c o m e s fr o m t h e n e e d f o r c o m m e r c i a l b a n k s t o s h i ft t h e r i s k t h e y a r e e x p o s e d t o ; F i n a l l y , i t c o m e s f r o m t h e n e e d f o r c o m m e r c i a l b a n k s t o e v a d es u p e r v i s i o n .I t i s i n e v it a b l e f o r o u r c o u n t ry 's b a n k s t o p u r s u e as s e t s s e c u r i t i z a t i o n b e c a u s e : F i r s t o f a l l , it c a n h e l p t h e c o m m e r c i a l b a n k s t o r a i s e t h e c a p i t a l s u f l i c i e n c e r a t e ; S e c o n d l y , i t c a n i m p r o v e l i q u i d i ty a n d as s e t - l i a b i l it i e s m a n a g e m e n t . Mo r e o v e r , i t c a n h e l p t h e c o m m e r c i a l b a n k s e x t e n d n e w s o u r c e o f p r o f i t a n d in c r e as e t h e e a r n i n g r a t i o o f t h e as s e t s ; F i n a l l y , i t c a n d i s p e r s e c o m m e r c i a l b a n k c r e d it r i s k a n d n o n - s y s t e m a t i c r i s k . B e s i d e s , i m p l e m e n t i n g as s e t s s e c u r i t i z a t i o n c a n p r o m o t e t h e d e v e l o p m e n t o f o u r w h o l e n a t i o n a l e c o n o m y t h r o u g h s t im u l a t i。