证券公司会计教材.ppt

证券公司会计,上海财经大学会计学院 瞿灿鑫,参考书目 《证券公司会计》复旦大学出版社 2005年版 《企业会计准则2006》 财政部制定《企业会计准则应用指南》 财政部制定《金融企业会计制度 —证券公司会计科目和会计报表》 财政部,本课程学习主要内容,掌握证券公司主要经营业务的性质、内容及会计处理包括：自营证券业务代理发行证券业务代理买卖证券业务国债回购交易业务国债期货交易业务其他业务,期末成绩计算：平时30%（考勤和习题）期末70%（闭卷考试） 课外答疑：地点：会计学院大楼432室邮箱：qucanxin@：65903279,第一章 总论,第一节 证券的涵义一、证券的概念表明各类经济权益的凭证有价证券： 财物证券（提货单等） 货币证券（本票、汇票等）资本证券（股票、债券等）无价证券：粮票、布票等,,,二、证券的产生和发展 （一）债券——最早是由政府发行的（二）股票——产生于股份有限公司（三）基金,（三）基金 1、基金的涵义基金通常指证券投资基金、共同基金是指通过发售基金份额，将众多投资者的资金集中起来，形成独立资产，由基金托管人托管，基金管理人管理，以投资组合的方法进行证券投资的一种利益共享、风险共担的集合投资方式。

该种投资工具起源于十九世纪的英国，八十年代以来风行于世界 1985年12月中国东方投资公司在香港、伦敦推出中国东方基金1991年7月我国国内第一家投资基金珠信基金成立1992年，第一个央行批准的淄博乡镇企业基金成立2、投资基金的主要特点 （1）集合理财，专业管理 （2）组合投资，分散风险 （3）利益共享，风险共担 （4）严格监管，信息透明 （5）独立托管，保障安全3、投资基金的主要分类 （1）按是否可赎回分类开放式投资基金：基金数量不固定，可以追加或减少，一般不上市交易，买卖价格以资产净值为准、在柜台上买卖和风险相对较小等特点，特别适合于中小投资者进行投资管理较难封闭式投资基金：基金数量固定，不可以追加或减少，一般在证券交易所上市交易，交易采取竞价的方式，因此交易价格受到市场供求关系的影响而并不必然反映基金的净资产值，即相对其净资产值，封闭式基金的交易价格有溢价、折价现象管理较容易开放式基金的优点：1、开放式基金特有的赎回机制对基金管理人起到了有效的约束作用2、开放式基金以基金份额净值进行交易，不会出现封闭式基金交易中价格与净值不同的现象，保证了投资者可以充分享有基金资产增值所带来的回报。

3、开放式基金的流动性良好投资者可以根据自己的资金需求随时提出赎回基金份额的申请，满足了变现的需求4、开放式基金在信息披露方面的透明度较高除了季报、半年报和年报外，还每日公布净值，方便投资者随时做出决策5、开放式基金投资方便，申赎可以通过直销机构、网上交易系统或者代销银行、券商网点等场所来操作在服务方面也有优势，通过短信、邮件、账单和提供专属顾问等，为投资者提供了全面周到的服务截止2008年底，我国473只基金的资产净值19380.68亿元，份额规模25731.71亿份其中：31只封闭式基金资产净值685.52亿元，份额规模768.1亿份442只开放式基金资产净值18695.16亿元，份额规模24963.61亿份截止2008年底，沪深A股流通市值44419.11亿元，我国股票投资方向基金资产净值12798.74亿元，占A股流通市值比例是28.81%2）按组织形态不同分类公司型基金和契约型基金公司型基金指基金本身为一家股份有限公司，公司通过发行股票或受益凭证的方式来筹集资金投资者购买了该家公司的股票，就成为该公司的股东 契约型基金指专门的投资机构(银行和企业)共同出资组建一家基金管理公司，基金管理公司作为委托人通过与受托人签定“信托契约“的形式发行受益凭证--“基金单位持有证“来募集社会上的闲散资金。

（3）按投资对象分类股票基金、债券基金、选择权基金、指数基金、期货基金、认股权证基金等4、投资基金的收益 （1）股利收入：投资股票分得的红利 （2）利息收入：债券、存款利息收入 （3）资本利得：买卖证券的差价收入 （4）资本增值：每基金单位的净资产值比投资初期的净资产值有了增加三、证券的特性1、收益性2、流通性3、风险性,第二节 证券市场的意义及组成,一、 证券市场的意义 1、 证券市场为证券交易提供了一个可靠而有效的机制； 2、证券市场为证券提供了流动性； 3、证券市场可转移和分散投资风险； 4、证券市场可促进社会资源合理配置二、证券市场的构成 证券发行市场：由证券发行者、投资者、证券中介机构组成 证券流通市场：证券交易所市场柜台交易市场第三交易市场第四交易市场,三、发展我国证券市场的现实意义1、有利于政府和企业筹措资金，解决资金不足的困难；2、有利于完善企业经营机制，增强企业活力；3、有利于引导居民消费，变消费基金为积累基金；4、为改革开放的进一步深入树立了形象，提供了有利的条件；5、有利于克服盲目投资，促进资金合理流动，使生产要素得到优化配置，实现产业结构合理化第三节 证券公司概述,一、性质 （一）证券公司的涵义1、证券机构证券服务机构：证券交易所证券交易中心证券登记清算中心证券投资咨询公司证券经营机构：证券公司,,2、证券公司 是否具有法人地位： 有：证券公司没有：证券营业部 按业务性质：证券承销商证券自营商证券经纪商 按业务范围：综合类证券公司经纪类证券公司 中华人民共和国证券法.doc,,（二）证券公司的性质证券公司是根据国家有关金融法规 设立的金融机构。

主要业务领域是证券 市场二、证券公司的作用 1、促进经济体制和金融体制的改革； 2、拓展资本市场，筹集建设资金； 3、开辟吸收和利用外资的新形式与新渠道； 4、活跃与制衡证券市场，维护投资者利益； 5、优化资源配置，促进产业集中三、证券公司会计的特点 1、业务针对性2、价值变动性3、清算复杂性,第四节 证券公司的清算交割业务概述,一、基本概念 （一）清算交割的基本原理1、涵义清算交割是指证券买卖双方在证券交易所进行证券买卖成交以后，通过证券交易所将证券商之间的证券买卖数量和金额分别予以轧抵，其差额由证券商确认后，在事先约定的时间内进行证券和价款的收付了结行为 清算：确认应收或应付净额交割：办理钱货两清手续,,2、清算与交割的联系 （1）从时间发生先后看： 成交当日清算，按规定交割日进行交割 （2）从涉及内容看：成交当日清算各种证券和钱款轧抵后的净额，交割日按净额交割 （3）从处理方式看：由结算公司作中介，与各证券公司之间无关 （4）从处理单位看：每一营业日对每一交易席位作一次清算、交割 3、清算与交割的区别清算时不发生证券和钱款的转移，交割时发生转移二）证券公司在清算交割中的地位我们一般所说的清算交割分两个部分： 一部分指证券商与交易所之间的清算交割 另一部分是指证券商与投资者之间的清算交割双方在规定的时间内进行价款与证券的交收确认的过程，即买入方付出价款，得到证券，卖出方付出证券获得价款。

一级清算：结算公司与证券公司之间的清算交割 二级清算：证券公司与投资人之间的清算交割（一级清算） （二级清算）结算公司—— 证券公司 —— 投资人,,二、清算交割业务的处理原则证券交易所的清算业务按“净额交收”的原则办理，即每一证券商在一个清算期（每一开市日为一清算期）中，证券交易所清算部首先要核对场内成交单有无错误，为每一证券商填写清算单对买卖价款的清算，其应收、应付价款相抵后，只计轧差后的净余额对买卖股票的清算，其同一股票应收、应付数额相抵后，只计轧差后的净余额清算工作由中国证券登记结算有限公司组织，各证券商统一将结算公司视为中介人来进行清算，而不是各证券商和证券商相互间进行轧抵清算结算公司作为清算的中介人，在价款清算时，向股票卖出者付款，向股票买入者收款；在股票清算交割时，向股票卖出者收进股票，向股票买入者付出股票收付确定 净额交收 钱货两清,,三、清算交割在证券业务中的作用 1、是证券交易的了结行为，也是实现交易的最终结果； 2、简化了证券交易的手续，提高了工作效率； 3、是维护交易双方的正常权益，确保交易顺利进行的必要手段四、资金交收和证券交割的业务发展过程,T+3交割制度：1990年12月19日—1991年上半年 T+1交割制度：1991年7月—1992年年底 T+0交割制度：1993年—1994年年底 T+1交割制度：1995年至今,海外证券市场的交割制度,,五、证券流通的形式及发展,1、实物券交割 2、集中代保管通过账面划转完成证券交割 3、无纸化发行及流通上海证券交易所从1991年7月起股票无纸化,第五节 证券公司的会计科目,第二章 自营证券业务的核算,第一节 自营证券业务概述,一、自营证券业务的意义,自营证券业务——是指公司以自己的名义、使用公司自有资金和依法筹集的资金买卖证券以达到获利目的的业务。

1、是一种投资活动； 2、能促进市场经济的发展，又可搞活证券商的经营； 3、对稳定证券市场有一定的积极作用二、 自营证券业务的类型,证券交易所自营证券买卖 （场内交易）证券营业柜台自营证券买卖（柜台交易）,三、 自营证券业务的特点,1、自主性 2、风险性 3、收益性,四、自营证券买卖应考虑因素 1、证券的投资收益包括：证券的内含收益证券的买卖差价 2、证券的投资风险 3、证券的流通性 4、证券持有的时间 5、证券自营的牌价,,五、自营证券业务的内部控制 （一）充分发挥集体智慧的决策能力，坚决避免由一个部门或主管全权决定证券投资策略或投资品种 （二）建立恰当的责任分离制度 （三）严格控制自营业务的股东账户和专用席位 （四）必须使用自有资金和依法筹集的资金，自营交易的资金必须履行严格的资金调度审批手续 （五）严格自营业务的风险评估和控制制度 （六）公司全体职工必须严格执行公司各项保密制度第二节 自营证券买卖核算,一、柜台自营买卖证券的程序 1、 投资者填写单据 2、 柜台经办人接验单证、货币 3、 柜台经办人将单证、货币交出纳复核 4、 成交、办理交割,二、证券交易所内交易的程序1、开户2、筹措资金3、发出指令4、申报5、成交（价格优先，时间优先原则）6、清算、交割,三、自营买卖证券业务的分类 1、交易性金融资产：主要是指企业为了近期内出售而持有的证券。

2、可供出售金融资产：是指初始确认时即被指定为可供出售的非衍生金融资产，以及除下列各类资产以外的金融资产： (1)贷款和应收款项； (2)持有至到期投资； (3)以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产 3、持有至到期投资：是指到期日固定、回收金额固定或可确定，且企业有明确意图和能力持有至到期的非衍生金融资产下列非衍生金融资产不应当划分为持有至到期投资： (1)初始确认时被指定为以公允价值计量且其变动计入当期损益的非衍生金融资产；(2)初始确认时被指定为可供出售的非衍生金融资产；(3)贷款和应收款项四、买入交易性金融资产的计价方法 1、按实际成本计价 2、按公允价值计价（新准则的做法） 入账价值——按股票成交价 发生的交易费用——为投资收益（负值） 主要有印花税、经手费、证管费、过户费 支付的价款中包含的已宣告但尚未发放的现金股利或已到付息期但尚未领取的债券利息——确认为应收项目五、交易性金融资产业务的核算 （一）账户设置1、设置“结算备付金”账户，用来核算证券公司为证券买卖的清算交割而存入指定清算代理机构的款项分设“自有”和“客户”两个明细账户结算备付金 存入款项时 收回款项时 卖出证券等收入款项 买入证券等付出款项 余额表示存入指定 清算代理机构的款项,,,,2、设置“交易性金融资产 ”账户，用来核算企业为交易目的所持有的债券投资、股票投资、基金投资等交易性金融资产的公允价值。

按交易性金融资产的类别和品种，分别“成本”、“公允价值变动”等进行明细核算交易性金融资产 取得交易性金融资产时 出售交易性金融资产时 公允价值高于账面差额 公允价值低于账面差额 转出公允价值减少变动 转出公允价值增加变动 余额反映持有交易性 金融资产的公允价值,。