复习过关2023年期货从业资格之期货基础知识押题模拟练习试题B卷(含答案)

复习过关复习过关 20232023 年期货从业资格之期货基础知识押题年期货从业资格之期货基础知识押题模拟练习试题模拟练习试题 B B 卷卷(含答案含答案)单选题（共单选题（共 6060 题）题）1、当买卖双方均为原交易者，交易双方均平仓时，持仓量（），交易量增加。A.上升 B.下降 C.不变 D.其他【答案】B 2、关于交割等级，以下表述错误的是（）。A.交割等级是由期货交易所统一规定的.准许在交易所上市交易的合约标的物的质量等级 B.在进行期货交易时，交易双方无须对标的物的质量等级进行协商，发生实物交割时按交易所期货合约规定的标准质量等级进行交割 C.替代品的质量等级和品种，一般由买卖双方自由决定 D.用替代品进行实物交割时，价格需要升贴水【答案】C 3、基点价值是指（）。A.利率变化 100 个基点引起的债券价格变动的百分比 B.利率变化 100 个基点引起的债券价格变动的绝对额 C.利率变化一个基点引起的债券价格变动的百分比 D.利率变化一个基点引起的债券价格变动的绝对额【答案】D 4、期货套期保值者通过基差交易，可以()A.获得价差收益 B.降低基差风险 C.获得价差变动收益 D.降低实物交割风险【答案】B 5、公司财务主管预期在不久的将来收到 100 万美元，他希望将这笔钱投资在90 天到期的国库券。要保护投资免受短期利率下降带来的损害，投资人很可能（）。A.购买长期国债的期货合约 B.出售短期国库券的期货合约 C.购买短期国库券的期货合约 D.出售欧洲美元的期货合约【答案】C 6、当一种期权趋于（）时，其时间价值将达到最大。?A.实值状态 B.虚值状态 C.平值状态 D.极度实值或极度虚值【答案】C 7、在外汇掉期交易中，如果发起方近端买入，远端卖出，则近端掉期全价等于(1。A.即期汇率的做市商卖价+近端掉期点的做市商买价 B.即期汇率的做市商买价+近端掉期点的做市商卖价 C.即期汇率的做市商买价+近端掉期点的做市商买价 D.即期汇率的做市商卖价+近端掉期点的做市商卖价【答案】D 8、中国金融期货交易所说法不正确的是（）。A.理事会对会员大会负责 B.董事会执行股东大会决议 C.属于公司制交易所 D.监事会对股东大会负责【答案】A 9、按（）的不同来划分，可将期货投机者分为多头投机者和空头投机者。A.交易主体 B.持有头寸方向 C.持仓时间 D.持仓数量【答案】B 10、若沪深 300 指数报价为 3000.00 点，IF1712 的报价为 3040.00 点，某交易者认为相对于指数现货价格，IF1712 价格偏低，因而在卖空沪深 300 指数基金的价格时，买入 IF1712，以期一段时间后对冲平仓盈利。这种行为是（）。A.跨期套利 B.正向套利 C.反向套利 D.买入套期保值【答案】C 11、（）的国际货币市场分部于 1972 年正式推出外汇期货合约交易。A.芝加哥期货交易所 B.堪萨斯期货交易所 C.芝加哥商业交易所 D.纽约商业交易所【答案】C 12、持仓头寸获利后，如果要追加投资额，则（）。A.追加的投资额应小于上次的投资额 B.追加的投资额应等于上次的投资额 C.追加的投资额应大于上次的投资额 D.立即平仓，退出市场【答案】A 13、当看跌期权的执行价格低于当时的标的物价格时，该期权为（）。A.实值期权 B.虚值期权 C.平值期权 D.市场期权【答案】B 14、中证 500 股指期货合约于（）正式挂牌交易。A.2006 年 9 月 2 日 B.2012 年 3 月 10 日 C.2010 年 10 月 15 日 D.2015 年 4 月 16 日【答案】D 15、当期权处于深度实值或深度虚值状态时，其时间价值将趋于（）。A.0 B.1 C.2 D.3【答案】A 16、（）是指可以向他人提供买卖期货、期权合约指导或建议，或以客户名义进行操作的自然人或法人。A.商品基金经理 B.商品交易顾问 C.交易经理 D.期货佣金商【答案】B 17、期货交易的结算和交割，由()统一组织进行。A.期货公司 B.期货业协会 C.期货交易所 D.国务院期货监督管理机构【答案】C 18、一般地，当其他因素不变时，市场利率下跌，利率期货价格将（）。A.先上涨，后下跌 B.下跌 C.先下跌，后上涨 D.上涨【答案】D 19、对商品投资基金进行具体的交易操作、决定投资期货的策略的是()。A.商品基金经理 B.商品交易顾问 C.交易经理 D.期货佣金商【答案】B 20、期货公司“一对多”资产管理业务时，资产管理计划应当通过（）进行备案。A.中国期货业协会 B.中国证券业协会 C.期货交易所 D.中国证券投资基金业协会私募基金登记备案系统【答案】D 21、某交易者卖出执行价格为 540 美元/蒲式耳的小麦看涨期权，权利金为 35美元/蒲式耳，则该交易者卖出的看涨期权的损益平衡点为（）美元/蒲式耳。（不考虑交易费用）A.520 B.540 C.575 D.585【答案】C 22、假设某机构持有一篮子股票组合，市值为 100 万港元，且预计 3 个月后可收到 5000 港元现金红利，该组合与香港恒生指数构成完全对应。此时恒生指数为 20000 点（恒生指数期货合约的系数为 50 港元），市场利率为 3%，则 3 个月后交割的恒生指数期货合约的理论价格为（）点。A.20300 B.20050 C.20420 D.20180【答案】B 23、期货实物交割环节，提供交割服务和生成标准仓单必经的期货服务机构是（）A.交割仓库 B.期货结算所 C.期货公司 D.期货保证金存管银行【答案】A 24、期货交易在一个交易日中报价时，超过期货交易所规定的涨跌幅度的报价（）。A.无效，但可申请转移至下一交易日 B.有效，但须自动转移至下一交易日 C.无效，不能成交 D.有效，但交易价格应调整至涨跌幅以内【答案】C 25、中国金融期货交易所的上市品种不包括（）。A.沪深 300 股指期货 B.上证 180 股指期货 C.5 年期国债期货 D.中证 500 股指期货【答案】B 26、1882 年交易所允许以（）方式免除履约责任，而不必交割实物。A.交割实物 B.对冲 C.现金交割 D.期转现【答案】B 27、某交易者以 100 美元/吨的价格买入 12 月到期，执行价格为 3800 美元/吨的铜看跌期权，标的物铜期权价格为 3650 美元/吨，则该交易到期净收益为（）美元/吨。（不考虑交易费用）。A.100 B.50 C.150 D.O【答案】B 28、10 月 2 日，某投资者持有股票组合的现值为 275 万美元，其股票组合与S&P500 指数的 系数为 125。为了规避股市下跌的风险，该投资者准备进行股指期货套期保值，10 月 2 日的现货指数为 1250 点，12 月到期的期货合约为1375 点。则该投资者应该（）12 月份到期的 S&P500 股指期货合约。(S&P500期货合约乘数为 250 美元)A.买入 10 手 B.卖出 11 手 C.卖出 10 手 D.买入 11 手【答案】C 29、某投资者欲通过蝶式套利进行玉米期货交易，他买入 2 手 1 月份玉米期货合约，同时卖出 5 手 3 月份玉米期货合约，应再（）。A.同时买入 3 手 5 月份玉米期货合约 B.在一天后买入 3 手 5 月份玉米期货合约 C.同时买入 1 手 5 月份玉米期货合约 D.一天后卖出 3 手 5 月份玉米期货合约【答案】A 30、（）不是会员制期货交易所会员应当履行的义务。A.接受期货交易所业务监管 B.按规定缴纳各种费用 C.安排期货合约上市 D.执行会员大会、理事会的决议【答案】C 31、禽流感疫情过后，家禽养殖业恢复，玉米价格上涨。某饲料公司因提前进行了套期保值，规避了玉米现货风险这体现了期货市场的（）作用。A.锁定生产成本 B.提高收益 C.锁定利润 D.利用期货价格信号组织生产【答案】A 32、期货公司对营业部实行“四统一”，即统一结算、统一风险管理、统一财务管理和会计核算、统一（）。A.资金管理 B.资金调拨 C.客户管理 D.交易管理【答案】B 33、（）的变动表现为供给曲线上的点的移动。A.需求量 B.供给水平 C.需求水平 D.供给量【答案】D 34、某投资者在期货市场进行卖出套期保值操作，操作前的基差为-10，则在基差为（）时该投资者从现货市场和期货市场了结退出时的盈亏为 0。A.+10 B.+20 C.+30 D.-10【答案】D 35、现货交易者采取“期货价格+升贴水”方式确定交易价格时，主要原因为期货价格具有（）。A.公开性 B.连续性 C.权威性 D.预测性【答案】C 36、某客户开仓卖出大豆期货合约 20 手，成交价格为 2020 元/吨，当天平仓 5手合约，交价格为 2030 元，当日结算价格为 2040 元/吨，则其当日平仓盈亏为（）元，持仓盈亏为（）元。A.-500；-3000 B.500；3000 C.-3000；-50 D.3000；500【答案】A 37、对买入套期保值而言，基差走强，（）。（不计手续费等费用）A.期货市场和现货市场盈亏相抵，实现完全套期保值 B.有净盈利，实现完全套期保值 C.有净损失，不能实现完全套期保值 D.套期保值效果不能确定，还要结合价格走势来判断【答案】C 38、若 K 线呈阳线，说明（）。A.收盘价高于开盘价 B.开盘价高于收盘价 C.收盘价等于开盘价 D.最高价等于开盘价【答案】A 39、某投资者上一交易日未持有期货头寸，且可用资金余额为 20 万元，当日开仓买入 3 月铜期货合约 20 手，成交价为 23100 元/吨，其后卖出平仓 10 手，成交价格为 23300 元/吨。当日收盘价为 23350 元/吨，结算价为 23210 元/吨（铜期货合约每手为 5 吨）。铜期货合约的最低保证金为其合约价值的 5%，当天结算后投资者的可用资金余额为（）元（不含手续费、税金等费用）。A.164475 B.164125 C.157125 D.157475【答案】D 40、假设英镑兑美元的即期汇率为 1.4753，30 天远期汇率为 1.4783，这表明英镑兑美元的 30 天远期汇率（）。A.升水 30 点 B.贴水 30 点 C.升水 0.003 英镑 D.贴水 0.003 英镑【答案】A 41、美国 10 年期国债期货期权，合约规模为 100000 美元，最小变动价位为 164 点（1 点为合约面值的 1），最小变动值为（）美元。A.14.625 B.15.625 C.16.625 D.17.625【答案】B 42、“买空”期货是指交易者预计价格将（）的行为。A.上涨而进行先买后卖 B.下降而进行先卖后买 C.上涨而进行先卖后买 D.下降而进行先买后卖【答案】A 43、套期保值有效性的衡量通常采用的方法是()。A.加权平均法 B.几何平均法 C.算术平均法 D.比率分析法【答案】D 44、在国外，股票期权无论是执行价格还是期权费都以（）股股票为单位给出。A.1 B.10 C.50 D.100【答案】A 45、在美国商品投资基金的组织结构中，CPO 的主要职责是()。A.为客户提供买卖期货、期权合约的指导或建议 B.监视和控制风险 C.是基金的主要管理人 D.给客户提供业绩报告【答案】C 46、禽流感疫情过后，家禽养殖业恢复，玉米价格上涨。某饲料公司因提前进行了套期保值，规避了玉米现货风险，这体现了期货市场的（）作用。A.利用期货价格信号组织生产 B.锁定利润 C.锁定生产成本 D.投机盈利【答案】C 47、某投机者预测 5 月份大豆期货合约价格将上升，故买入 5 手，成交价格为2015 元吨，此后合约价格迅速上升到 2025 元吨，为进一步利用该价位的有利变动，该投机者再次买入 4 手 5 月份合约，当价格上升到 2030 元吨时，又买入 3 手合约，当市价上升到 2040 元吨时，又买入 2 手合约，当市价上升到 2050 元吨时，再买入 l 手合约。后市场价格开始回落，跌到 2035 元