招商港口：公司债券受托管理事务报告（2021年度）
股票简称：招商港口/招港B 债券简称：20招港01股票代码：001872.SZ/201872.SZ债券代码：149170.SZ4招商局港口集团股份有限公司公司债券受托管理事务报告（2021年度）发行人（住所：深圳市南山区招商街道工业三路一号招商局港口大厦23-25楼）债券受托管理人砸中信证券股份有限公司CITIC Securities Company Limited（住所：广东省深圳市福田区中心三路8号卓越时代广场（二期）北座）声明中信证券股份有限公司（“中信证券”）编制本报告的内容及信息均来源于 发行人对外公布的招商局港口集团股份有限公司2021年年度报告等相关公 开信息披露文件、招商局港口集团股份有限公司（以下简称“发行人”或“公司”） 提供的证明文件以及第三方中介机构出具的专业意见。本报告不构成对投资者进行或不进行某项行为的推荐意见，投资者应对相关 事宜做出独立判断，而不应将本报告中的任何内容据以作为中信证券所作的承诺 或声明。目录第一节公司债券概况4第二节公司债券受托管理人履职情况6第三节发行人2021年度经营情况和财务状况8第四节发行人募集资金使用及专项账户运作情况与核查情况11第五节公司债券本息偿付情况12第六节发行人偿债能力和意愿分析13第七节增信机制、偿债保障措施的执行情况及有效性分析14第八节债券持有人会议召开情况15第九节公司债券的信用评级情况16第十节负责处理与公司债券相关事务专人的变动情况17第十一节与发行人偿债能力和增信措施有关的其他情况及受托管理人采取的应对措施18第十二节发行人在公司债券募集说明书中约定的其他义务的执行情况19第十三节其他情况20第一节公司债券概况一、发行人发行人：招商局港口集团股份有限公司法定代表人：王秀峰注册资本：192,236.5124万元人民币实缴资本：192,236.5124万元人民币设立日期：1990年7月19日统一社会信用代码：91440300618832968J住所：深圳市南山区招商街道工业三路一号招商局港口大厦23-25楼经营范围：一般经营项目是：港口码头建设、管理和经营；进出口各类货 物保税仓储业务；港口配套园区的开发、建设和运营；国际、国内货物的装 卸、中转、仓储、运输，货物加工处理；集装箱拆拼箱、清洗、修理、制造和 租赁；国际货运代理；租车租船业务；为船舶提供燃物料、生活品供应等船舶 港口服务；船舶拖带（不得使用外国籍船舶经营）；港口设施、设备和港口机 械的租赁、维修服务；自营和代理各类货物和技术的进出口，但国家限制或禁 止进出口的货物和技术除外；港口物流及港口信息技术咨询服务；现代物流信 息系统的技术开发、技术服务；供应链管理及相关配套服务；物流方案设计； 工程项目管理；港务工程技术的开发、研究、咨询服务。许可经营项目是：外 商投资企业设立、变更。二、注册文件和注册规模经中国证监会于2019年11月12日签发的“证监许可20192263号”文 核准，公司获准向合格投资者公开发行面值总额不超过130亿元的公司债券。三、公司债券的主要条款（一）20 招港 011、发行主体：招商局港口集团股份有限公司。2、债券名称：招商局港口集团股份有限公司2020年面向合格投资者公开发 行公司债券（第一期）。3、债券期限：3年期。4、发行规模：20亿元。5、债券利率：3.36%。6、起息日：本期债券的起息日为2020年7月8日。7、付息日期：本期债券的付息日为2021年至2023年每年的7月8日。如 遇法定节假日或休息日，则顺延至其后的第1个交易日；顺延期间付息款项不另 计利息。8、到期日：本期债券的到期日为2023年7月8日。9、 兑付日期：本期债券的兑付日为2023年7月8日。如遇法定节假日或休 息日，则顺延至其后的第1个交易日；顺延期间兑付款项不另计利息。10、还本付息方式及支付金额：本期债券采用单利按年计息，不计复利。每 年付息一次，到期一次还本，最后一期利息随本金的兑付一起支付。本期债券于 每年的付息日向投资者支付的利息金额为投资者截至付息债权登记日收市时所 持有的本期债券票面总额与对应的票面利率的乘积；于兑付日向投资者支付的本 息金额为投资者截至兑付债权登记日收市时所持有的本期债券最后一期利息及 所持有的债券票面总额的本金。11、担保情况：本期债券无担保。12、信用级别及资信评级机构：经中诚信国际综合评定，发行人的主体信用 等级为AAA,本期债券的信用等级为AAA。13、牵头主承销商、簿记管理人、债券受托管理人：中信证券股份有限公司。14、联席主承销商：招商证券股份有限公司。15、上市交易场所：深圳证券交易所。第二节公司债券受托管理人履职情况报告期内，受托管理人依据公司债券发行与交易管理办法、公司债券 受托管理人执业行为准则和其他相关法律、法规、规范性文件及自律规则的规 定以及受托管理协议的约定，持续跟踪发行人的资信状况、募集资金使用情 况、公司债券本息偿付情况、偿债保障措施实施情况等，并督促发行人履行公司 债券募集说明书、受托管理协议中所约定的义务，积极行使债券受托管理人职责， 维护债券持有人的合法权益。一、持续关注发行人资信情况、督促发行人进行信息披露报告期内，受托管理人持续关注发行人资信状况，监测发行人是否发生重大 事项，按月定期全面核查发行人重大事项发生情况，持续关注发行人各项信息资 料。报告期内，发行人未出现会对债券偿付产生重大不利影响的事项。报告期内， 受托管理人持续督导发行人履行信息披露义务。受托管理人督促发行人按时完成 定期信息披露、及时履行临时信息披露义务。二、持续关注增信措施发行人存续公司债券20招港01无增信措施。三、监督专项账户及募集资金使用情况报告期内，受托管理人持续监督并定期检查发行人公司债券募集资金的接收、 存储、划转和使用情况，监督募集资金专项账户运作情况。受托管理人及时向发 行人传达法律法规规定、监管政策要求和市场典型案例，提示按照募集说明书的 约定合法合规使用募集资金。发行人本期债券募集资金实际用途与募集说明书的 约定一致。四、 披露受托管理事务报告，维护债券持有人的合法权益截至报告出具日，受托管理人正常履职，于2021年6月30日在深圳证券交 易所网站( )公告了招商局港口集团股份有限公司公司债券 受托管理事务报告(2020年度)。截至报告出具日，发行人不涉及需公告临时8受托管理事务报告的重大事项，受托管理人未公告临时受托管理事务报告。五、督促履约报告期内，中信证券已督促20招港01按期足额付息。中信证券将持续掌握 受托债券还本付息等事项的资金安排，督促发行人按时履约。中信证券将持续掌 握受托债券还本付息等事项的资金安排，督促发行人按时履约。第三节发行人2021年度经营情况和财务状况一、发行人2021年度经营情况公司主要从事集装箱和散杂货的港口装卸、仓储、运输及其它配套服务。目 前,主营业务收入主要来源于港口业务，占营业收入比重达95%,收入来源稳定， 公司其他业务收入占比较小。从地区来看，公司主要经营深圳西部港区及东莞麻涌24个集装箱泊位和18 个散杂货泊位，汕头港6个集装箱泊位、3个散杂货泊位、1个煤炭专用泊位， 湛江港2个集装箱泊位、34个散货泊位，顺德新港4个多功能泊位，漳州码头2 个集装箱泊位、6个散货泊位，宁波大榭4个集装箱泊位，斯里兰卡CICT4个集 装箱泊位、HIPG4个多功能泊位、2个油品泊位和4个集装箱泊位，多哥LCT3 个集装箱泊位，巴西TCP4个集装箱泊位。同时参资上海、天津等集装箱枢纽港， 并成功布局亚洲、非洲、欧洲、大洋洲、南美洲及北美洲等地港口。公司是中国最大，全球领先的港口开发、投资和运营商，于中国沿海主要枢 纽港建立了较为完善的港口网络群，并成功布局亚洲、非洲、欧洲、地中海、大 洋洲、南美洲及北美洲等地区。秉承锐意进取、稳健高效的经营风格，凭借全球 港口组合、专业的管理经验、自主研发的全球领先码头作业系统与进出口综合物 流管理平台，发行人致力于为客户提供及时、高效的港口及海运物流服务与全方 位的现代综合物流解决方案。同时，发行人也投资保税物流业务、开展园区综合 开发业务，推动港口行业转型升级，发展港口综合服务，提升产业竞争力，通过 发挥现有码头网络的协同效应，创造更大的价值。最近两年发行人营业收入构成情况单位：万元，%项目2021年度2020年度同比增减金额占比金额占比港口业务1,463,541.0195.761,218,593.8895.5320.10保税物流业务46,457.373.0441,739.143.2711.30物业开发及投资18,382.441.2015,341.411.2019.82合计1,528,380.82100.001,275,674.43100.0019.81最近两年发行人营业成本构成情况单位：万元，%项目2021年度2020年度同比增减金额占比金额占比港口业务857,012.4894.73749,531.8894.1414.34保税物流业务25,783.572.8524,535.073.085.09物业开发及投资21,887.562.4222,126.932.78-1.08合计904,683.62100.00796,193.88100.0013.63最近两年毛利润及毛利率构成情况单位：万元，%项目2021 年2020年度毛利润毛利率毛利润毛利率港口业务606,528.5241.44469,062.0038.49保税物流业务20,673.8044.5017,204.0741.22物业开发及投资-3,505.12-19.07-6,785.53-44.23合计623,697.2040.81479,480.5537.592021年，公司港口项目共完成集装箱吞吐量13,639.4万TEU,同比增长12.0%；港口散杂货业务吞吐量为6.13亿吨，同比增长35.0%。报告期内，公司 实现营业收入人民币152.84亿元，同比增长19.8%。集装箱业务方面，内地港口项目完成集装箱吞吐量9,513.8万TEU，同比增 长10.9%；香港及台湾地区共完成集装箱吞吐量768.4万TEU，同比增长7.4%； 海外地区港口项目共完成集装箱吞吐量3,357.2万TEU,同比增长16.3%，主要 受益于TL的8个码头计入统计以及多哥LCT、巴西TCP业务增长。散杂货业 务方面，内地港口项目共完成散杂货吞吐量6.07亿吨，同比增长35.3%，主要受 益于参股公司大连港股份有限公司换股吸收合并营口港务股份有限公司，整体变 更为辽宁港口股份有限公司，自2021年2月起，公司将营口港务股份有限公司 业务量纳入统计；海外港口完成散杂货吞吐量621.0万吨，同比增长6.5%，主要 受益于斯里兰卡HIPG的业务增长。2021年度，港口业务板块营业收入为146.35亿元，营业成本为85.70亿元， 毛利为60.65亿元，毛利率为41.44%。二、发行人2021年度财务状况发行人2020年及2021年主要会计数据和财
