2-3重点行业风险管理及案例分析-钢铁_建筑土木_工程科技_专业资料
重点行业风险管理及案例分析 -钢铁行业,公司业务部 马振华,2013年11月,一级分行公司业务骨干培训项目,一,目 录,波澜壮阔的钢铁行业发展历史,二,当前钢铁行业面临的困难,三,我行钢铁行业发展情况和应对策略,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,曾经的辉煌,被漏掉的富豪杜双华,一鸣惊人的荣程钢铁,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,披星戴帽的鞍钢股份,生不逢时的梁士臣,今天的黯淡,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,周期惹的祸,近20年中国钢铁工业周期,全球及中国粗钢产量情况,1989年-2012年全球及中国粗钢产量情况,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,中国钢材进出口量情况,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,行业整体运行情况,同比增速较上年大幅下滑,产业固定资产投资增速转向,产量增速远高于消费量增速,产能利用率72%，低于国际判断产能过剩与否的的标准线（80%）,数据来源:中钢协、统计局,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,2012年底，钢铁行业资产总额56809亿元，负债总额38267亿元，资产负债率67.36，全年累计实现主营业务收入70904亿元，同比增长6.16%，利润总额1229亿元，同比下降29%，销售利润率1.73，同比下降0.87个百分点。 全国80家重点大中型钢铁企业累计实现销售收入35441亿元，同比下降4.3%，利税总额741亿元，同比下降54.3%，销售利润率0.04%。 2012年，钢铁行业主业基本处于全行业亏损状态。,企业整体运行情况,一、波澜壮阔的钢铁行业发展历史,中国钢铁行业的发展瓶颈,产能,污染,能耗,负债,产能利用率72%,雾霾,社会能耗占比16.1%,行业负债率: 67.4%,GDP占比13.7%,产量:7.2亿吨 消费量:6.7亿吨,二、当前钢铁行业面临的困难,二、当前钢铁行业面临的困难,2012年末，我国粗钢产能9.7亿吨，粗钢产量7.2亿吨，富裕产能超过2亿吨。 工信部预计我国钢铁产能实际利用率仅为72%。 中小企业盲目新增产能的现象仍然较为突出。,产能严重过剩,“十五”粗钢产量年均增长22.6%； “十一五”粗钢产量年均增长12%； “十二五”粗钢产量年均增长会降低到一位数（中钢协预测）,产能严重过剩,中钢协:我国粗钢消费量可能在“十二五”期间进入峰值弧顶区,二、当前钢铁行业面临的困难,A 2015-2020年 7.7-8.2亿吨。,产能严重过剩，非重点钢铁企业固定资产投资依然旺盛,而2005年后，产量比消费高，主要表现为供大于求，高投资之所以没有造成严重供给过剩，是由于国际市场吸收了国内市场容纳不下的产品。是靠钢铁的净出口释放国内多余的产能。3年出口钢材折合粗钢11.37亿吨。,当外部需求的大潮退去时，国内过剩产能应当水落石出了；但金融危机中国政府4万亿资金需求短期内使得过剩产能得到释放,目前消费低迷,压力重新显现.,二、当前钢铁行业面临的困难,而2005年后，产量比消费高，主要表现为供大于求，高投资之所以没有造成严重供给过剩，是由于国际市场吸收了国内市场容纳不下的产品。是靠钢铁的净出口释放国内多余的产能。3年出口钢材折合粗钢11.37亿吨。,当外部需求的大潮退去时，国内过剩产能应当水落石出了；但金融危机中国政府4万亿资金需求短期内使得过剩产能得到释放,目前消费低迷,压力重新显现.,而2005年后，产量比消费高，主要表现为供大于求，高投资之所以没有造成严重供给过剩，是由于国际市场吸收了国内市场容纳不下的产品。是靠钢铁的净出口释放国内多余的产能。3年出口钢材折合粗钢11.37亿吨。,当外部需求的大潮退去时，国内过剩产能应当水落石出了；但金融危机中国政府4万亿资金需求短期内使得过剩产能得到释放,目前消费低迷,压力重新显现.,而2005年后，产量比消费高，主要表现为供大于求，高投资之所以没有造成严重供给过剩，是由于国际市场吸收了国内市场容纳不下的产品。是靠钢铁的净出口释放国内多余的产能。3年出口钢材折合粗钢11.37亿吨。,市场需求萎缩,复苏前景不容乐观,？,钢铁下游行业,房地产,城镇化,汽车,机械,二、当前钢铁行业面临的困难,企业成本快速上升，矿价走势强于钢价,2012年末，国内钢材综合价格指数较年初下降13%，铁矿石价格同期仅下跌8%，钢材价格与进口铁矿石价格涨跌不同步，严重吞噬了钢铁企业的利润,二、当前钢铁行业面临的困难,人力成本,企业成本快速上升，矿价走势强于钢价,钢铁企业,原材料成本,财务成本,二、当前钢铁行业面临的困难,企业效益大幅下滑,财务状况恶化,2012年，全国80家重点大中型钢铁企业累计钢材销售同比增长3.1%，累计实现销售收入却同比降低4.31%；全年利润同比下降98%，亏损企业比例29%。,二、当前钢铁行业面临的困难,近期出现的风险案例：宜昌三峡全通涂镀板有限公司,民营企业，投资人梁士臣，曾创办唐山横通涂镀板有限公司，2006年资金链断裂，2007年中冶集团收购。,涂镀板设计产能1000万吨，初始计划投资110亿元，再到160，最后追加到200亿。投产后产值700亿元，湖北最大的民营企业。,银行借款规模70亿元，合作银行包括汉口银行、建行、中信银行及中信信托、民生、开行等。,项目2009年2月开工建设，前两期已投资170亿元，由于资金链断裂，停产。,三峡全通 案例分析,二、当前钢铁行业面临的困难,从我国钢铁行业当前形势来看，总体产能过剩、下游需求萎缩、经营成本上升已经成为制约钢铁行业短期发展的主要因素。 长期来看，我国工业化水平和城镇化建设与世界发达国家相比仍有较大差距，钢铁行业作为我国国民经济基础原材料行业的地位仍将长期存在。 预计未来几年，我国粗钢消费需求增长将逐步放缓并趋于平稳。在下游行业需求未现好转和产能过剩矛盾初步化解前，钢铁企业微利局面难以有效改善，钢铁行业将维持较长的调整时期。,二、当前钢铁行业面临的困难,三、我行钢铁行业业务发展情况和应对策略,2012年，我行钢铁行业法人客户数量633家，其中有信用余额的客户357家；总行核心客户12家，除太原钢铁集团外均为全国前十五大钢铁企业，产量合计34592万吨，占全国产量48%。,四大行钢铁信贷业务经营情况对比,三、我行钢铁行业业务发展情况和应对策略,三、我行钢铁行业业务发展情况和应对策略,我行钢铁行业信贷业务风险点,客户基础薄弱，优质客户市场份额不足,行业风险意识分化严重,产品结构失衡，信贷投放仍是主流观念,信用方式用信比例偏高，第二还款来源不足,三、我行钢铁行业业务发展情况和应对策略,风险防控措施,调结构，有保有压、有进有退,转变产品营销思路,提高抵质押及担保比例，强化第二还款来源,加强贷后管理，密切关注企业财务、经营情况变化,控总量，实现钢铁行业信贷的平稳可控发展,三、我行钢铁行业业务发展情况和应对策略,
