浅析山市公司的财务风险管理

浅析山市公司的财务风险管理摘 要近几年我国由于财务风险管理机制的缺陷而导致上市公司出现财务危机，进而危及公司治理，甚至导致公司退市破产的情况不断出现，让人触目惊心。而由于我国上市公司的财务情况具有一定的特殊性，利用传统的财务风险管理理论来解决问题是不够的。财务风险是指企业在各项财务活动过程中，由于受各种难以预料或控制的因素影响，造成财务状况不确定而使企业存在蒙受损失的可能性。近年来，我国企业发生财务风险导致企业生存困难甚至破产清算的现象不断增加，这主要是由于企业财务风险管控不善，忽视企业风险与投资决策失误造成的。因此，必须客观地分析和认识风险，加强财务风险管理，采取各种措施控制和避免风险的发生，不断增强企业抵御风险的能力，保证企业安全、稳健发展。作为企业经营的一种信号，财务风险也是现代企业面对市场经济竞争的必然产物。它在一定程度上影响着企业的生死存亡，所以做好财务风险管理，规避在企业财务管理中可能性的风险对企业的发展是有重要性意义的。 关键词：山市公司，财务风险，管理，相关措施Mountain city is analysed the financial risk management of the companyABSTRACT Financial risk refers to the possibility that the enterprise suffers losses due to the uncertain financial situation in the process of financial activities. In recent years, our country enterprise financial risk to enterprise survival difficult or even bankruptcy phenomenon is increasing, which is mainly due to the enterprise financial risk control is bad, ignore risk and corporate investment decision-making mistakes. Therefore, we must objectively analyze and understand the risks, strengthen financial risk management, to take various measures to control and prevent the occurrence of risks, and constantly enhance their ability to resist risks, guarantee the safe and steady development. As a signal of enterprise management, financial risk is also the inevitable outcome of modern enterprises facing the competition of market economy. To some extent, it affects the life and death of the enterprise, so it is of great significance to do well in the financial risk management and to avoid the possibility of risk management in the enterprise financial management.KEYWORDS：mountain city company, financial risk, management and related measures目 录1 财务风险的内涵11.1 关于对财务风险与财务风险管理的理解11.2 财务风险管理对山市公司的重要性22 山市在追求发展过程中所面临的财务风险问题42.1 在多个项目上管理阶层财务风险意识淡薄42.2 投资决策缺乏科学性导致投资收益不确定42.3 公司高负债经营，资金运营周转受到阻碍52.4 财务监控力度不足以及公司财务管理制度的缺乏53 关于山市财务风险问题的成因分析63.1 受宏观经济的复杂多变影响63.2 不合理不健全的资本结构易造成公司财务风险偏高63.3 公司管理有漏洞，财务管控体系混乱73.4 财务管理人员能力有限，决策不科学84 面对财务风险山市采取的控制措施94.1 建立宏观经济预警机制，构筑防范财务风险屏障94.2 优化资本结构，降低财务风险104.3 加强财务人员风险意识104.4 山市在财务软件方面采用EAS财务信息管理系统114.5 对山市在关于财务风险管理与控制方面的经验进行总结12参考文献13后 记14- ii -1 财务风险的内涵 “风险”一词最早源于西方经济理论，指在某一特定条件和某一特定时期内某种损失会发生的可能性。在当下充满挑战和变化的二十一世纪，经济市场化程度随着市场经济体制的建立和改革的逐渐深入也在不断增强提高，企业参与市场的程度也不断加深，因此也就必须面对市场带来的不确定性，即所谓的风险。企业运营过程中进行的各项业务操作，都会直接或者间接地形成财务风险，为了保证运营的安全性与经济性，企业必须对财务风险进行科学有效的管理。当前，我国企业的基本情况是，大型企业相对重视财务风险管理，但小企业在这方面做得则远远不够，因此，在运营过程中经常会因为财务风险而陷入困境。因此只有加强企业风险财务管理，及时采取措施防范财务风险，才能保证企业安全从而获得更加长期稳健的发展，最终实现企业财务目标。作为一家新兴企业本文就安徽山市商业运营管理有限公司（以下简称山市）这一年的发展经历浅析山市在财务风险方面的管理与控制。1.1 关于对财务风险与财务风险管理的理解作为一个商品生产者，企业的生产经营活动不仅具备个性还存在一定的社会性，他受到企业内外部多种因素制约和影响，具有很大的风险性。所谓企业风险，就是指企业在实现自己的投资和经营目标的过程中，由于企业内外部环境及各种不确定性或无法控制的因素影响, 从而使得企业生产经营的未来所获取的财务收益与预期收益发生偏离的可能性 。其中，就其风险来说主要又可以分为两种：一种是企业在经营操作过程中产生的经营风险；另一种是企业财务活动中产生的财务风险。这两种风险类型之间也是存在着一定的联系的，企业的财务风险往往大多都是由企业的经营风险中的不确定性因素而导致的，财务风险同时又是企业经营风险在财务活动上的具体体现。企业的财务风险具有广义与狭义之分，狭义的筹资风险一般只表现企业在筹资方面而遇到的风险，企业的发展与经营少不了大量的资金的投入，从而造成企业的负债不确定性，即筹资风险。广义的财务风险是指财务问题综合性表现，他不仅包含筹资风险一个方面也包括企业在投资、资金的回收与分配、资产的减值和税务筹划等方面。那么企业财务风险管理则是企业在充分认识其所面临的财务风险的基础上, 采取各种科学、有效的手段和方法 , 对各类风险加以预测、识别、预防 、控制和处理, 以最低成本确保企业资金运动的连续性 、稳定性和效益性的一项管理活动 。作为企业风险管理的重要组成部分，财务风险管理的意义是巨大的。它为企业全面、经济和有效管理风险提供了可能;为稳定企业财务活动 ,加速资金周转 ,保证资金安全 、完整和增值提供了可能 ;增加了企业决策的科学性和效益性 , 是企业经营决策中的数据库和信息库;为企业提供了一个相对安全稳定的生产经营环境;对企业实现和超额实现经营目标 , 战胜风险、提高效益、增强实力，使企业立于不败之地具有重大作用。1.2 财务风险管理对山市公司的重要性 山市是一家商业运营管理公司，旨在新型文旅商业开发和运营、打造远离世俗喧扰的理想旅居目的地。公司创建于2015年4月份，是朱洪朱总和祥源控股集团合资开办的，实质上来说山市就是祥源控股集团的子公司。虽然公司成立才一年时间，但公司规模、业务范围都在不断扩展之中。目前山市的经营内容可分为三部分：山市文旅、山市文创以及山市资源。 其中文旅是以租差为主要现金流，把街区居民房子租赁下来设计装修打造成一条文艺有特点的旅游小街再反租出去赚取租差。运营团队旗下运营项目现有合肥中隐于世、合肥绿地*半生缘、西递山市项目、齐云山山市项目等。文创则致力于文化产业创新，目前正积极运作多个文创产业项目。如“填词运动”、“MOOK杂志”、“市音乐节”等，山市资源不同于山市文旅，这是公司自己经营为主的自持业态。如在西递景区开立各种客栈、餐厅、酒吧等。其中山市主营业务是城市核心地段小文艺街区运营和稀缺型旅游资源商业运营两部分，即山市文旅和山市资源。不难看出，山市业务涉及范围是十分广泛的，那么作为一家刚成立一年之余的与集团合资子公司，业务的迅速扩张以及管理层次的复杂，他在财务方面的安全性是否可以得到保障，财务风险漏洞百出是否可以得到控制和降低？这都使得财务风险管理对企业的重要性尤为明显： 1、为山市接下来的发展创造一个相对安全稳定的环境。企业的发展与对财务风险的重视程度是息息相关的，如果企业不重视财务风险、不能正确分辨企业内外部环境所存在的有利条件或者不利条件、高负债经营的话将会给企业带来严重的财务危机，因此必须要加强对财务风险的管理、提高对财务风险的重视以及及时防范风险、完善财务风险管理机制才能据风险于公司门外，企业的发展道路才能一片光明。 2、为山市资金安全提供有力保障。作为一个新兴企业，在市场经济大环境下，资金周转及时是必须的。山市在传媒、房地产、旅游等方面都有拓展，截止到2016年共有23个项目都在紧张激烈的进行中，未来还会不断新增新项目。由此可见资金周转是频繁的，足够的资金保障是非常重要的，如果周转不灵，项目停滞，对刚起步的山市来说是一个很大的损失。那么怎么才能保障资金安全，周转及时呢？此时有效的财务风险管理便显得很关键，可以大大降低企业当方面追求盈利性强的产品而造成资金周转不灵的可能性，有利保障了资金安全。 3、为山市建立健全财务风险管理机制提供有利条件。山市的发展速度是迅速的，通过实践，本人得知目前在所有的职能部门中财务部门是最为紧张和忙碌的，上述的23个项目的顺利进展都是需要财务人员的严格把控的，一个好的并且可以不断优化的财务风险管理机制是成功规避和降低财务风险的关键节点，也是现代企业制度的客观要求。- 1 -2 山市在追求发展过程中所面临的财务风险问题2.1 在多个项目上管理阶层财务风险意识淡薄众所周知，一个企业在经营活动中是不能绝对避免财务风险的。财务活动与财务风险紧密相关。然而在实际工作中，很多管理人员对财务风险的认知不够，随之防范意识也比较淡薄。LMS（let me see）是山市公司的一个自持业态子项目，主营潮流品牌服装店，这可以说是买方市场。但如今的线上交易队伍非常之庞大，淘宝天猫京东优购等等线上交易方式的逐渐完善都是实体店的发展前进途中的一种阻碍。所以公司在为了促进销售量、扩大市场占有率的基础上，采取ABC层次赊销方式。自己制定一套标准来界定ABC消费者层次，A阶层消费者可以直接在店里拿货，不提供任何担保，私下协议三期付款。虽然这种营销方式在刺激消费上起了明显的作用，但在赊销过程中，公司对消费者的信誉状态了解还存在欠缺，盲目赊销只会造成应收账款大幅度增加，甚至失控直至成为坏