1货币与货币制度笔记
<p>1 货币与货币制度1.1 货币的含义货币: 在购买商品劳务或在清偿债务过程中能被普遍接受的任何物品(交换媒介职能),其本质是固定充当 一般等价物的特殊商品并体现一定的社会生产关系。货币现金(现钞和硬币)、支票和信用卡余额等。财富财富概念广于货币,货币是财富的持有形式之一。收入收入流量概念; 货币存量概念。1.2 货币形式的演变(1) 商品货币:同时具有商品和 货币双重属性非金属货币 中国最早货币是贝(公元前 2000 年) 其他国家当做货币的商品有牛、羊、 盐、象牙、可可豆等。 中国曾以布帛作为币材,在世界货币 史上罕见。作为货币的商品具有四个特 征: 价值较高(用较少媒介 完成大量交易); 易于分割 (分割后价值不会减少); 易 保存(保存过程中不损失价 值); 便于携带。金属货币 铜是中国最早的货币金属,一直流通到 20 世纪 30 年代。 块状金属流通 铸币由国家印记证明其重量和成色圆形金属铸币从足值到不足值(2) 代用货币:可兑换成金属货 币的纸币中国最早纸 币10 世纪末北宋使用纸质货币“交子”, 可随时兑换。(3) 信用货币:完全建立在信用 之上(国家信用 为基础),本身没 有什么价值,与 金属货币也无必 然联系。银行券和国 家发行的纸 币(国库发 行钞票)1 银行券是随着资本主义银行发展首先在欧洲流通的用纸印制的货币, 最初商业银行均可发行可兑换金银币,后期不可兑金银。国库发行钞票: 与银行券并行,由国家发行并强制使用的纸币制度。以 上两者区别: 银行券大面额,国库发行钞票小面额。人民币是 1948 年 12 月 1 日开始的,由人民银行发行的不兑现的银行券, 标志中华人民共和国货币制度建立的开端。优点: 信用货币货币供给有弹性,而商品货币和代用货币货币供给无法 控制,例如金本位崩溃是由于黄金可开采量是一个完全的外生变量。缺点: 政府掌握了发行货币的权利,就可能滥用这份权利,于是常常导致通货膨 胀。1.3 货币职能(1) 流通手段:现实货币流通过程中的媒介,前提货币属于一般等价物因而可以充当交易媒介。(2) 价值尺度:非现实货币货币单位: 人民币的单位是“元”, 一切商品的价值都是用多少“元”来 表示。货币购买力: 货币购买力是价格(所有商品价格即物价指数) 的倒数,比 如物价指数上升 25%则货币购买力就下降 20%(可计算)。(3) 支付手段非流通过程中的媒介,没有商品的同时、同地和相向运动。(4) 贮藏手段是一种财富的持有形式。(5) 世界货币货币超越国界在世界市场上发挥一般等价物作用1.4 货币制度A 货币制度内容(即货币制度构成要素)(1) 货材(20 世纪 70 年代后消失)国家规定哪种或哪几种商品为币材(有时候两三种币材并行),则为该种商品 的本位制货币,比如以金为币材的货币制度称为金本位货币。现在的货币制度 被称为不对兑现纸币本位(但此时纸币非商品不能称为币材)。20 世纪 70 年代后,各国取消了以商品充当币材的规定,即货币制度中的币材 要素消失了。本位货币又称主币,是指国家法律规定的标准货币,具有无限法偿能力(法 律保护以该种货币进行的支付,无论数额多大或何种性质的支付,对方均不得 拒绝接受)。【一般本位币无限法偿、 自由铸造、 自由兑换】辅币(小于一个货币单位),只具有有限的法偿能力(即在一次支付行为中超 过一定金额收款人有权拒收),它是小额的起补充作用的货币。(2) 货币单位货币单位的名称: 中国货币单位的名称为元。货币单位的值: 铸币时,该货币单位的值为货币单位所包含的货币金属的重 量成色; 不兑换但尚未与黄金脱离时,该货币单位的值为本国货币与世界主导 地位货币的固定比价; 黄金非货币化后,该货币单位的值为汇率。(3) 货币制造或发行金属货币的铸造:自由铸造: 任何公民都有权利把法律确定的货币金属送到国家铸币厂铸成货 币,或把货币熔化成金属,即把铸币和金属自由转化。优点: 使得铸币供给有 一个自发调节过程,使货币的名义价值和实际价值相符。垄断铸造: 铸币权由国家垄断。此时有不足值货币,即名义价值>实际价值。纸币的发行准备制度:黄金或外汇作准备的发行无准备发行(4)货币对外关系/黄金 准备制度货币的对外关系: 能否自由兑换,汇率如何确定等。我国目前经常项目下货币可以自由兑换,资本项目下不可自由兑换。B 货币制度的类型(1) 银本位制中世纪以白银作为标准币材,适应了当时小额交易的需要,但存在时间不长。缺点: 价值小不适宜作大额交易。国际市场银价不稳定。(2) 金银复本位制金银两种铸币均为本位币,银价值小适用于小额交易,金价值大适用大额交 易。按照金银的不同关系,金银复本位有三种类型:平行本位制: 金币和银币兑换比率由市场自发形成。缺点: 任一商品两个价 格造成价格混乱、金银比价变动频繁该本位制不稳定。 双(复) 本位:金币和银币兑换比率由法律强制固定下来,以克服平行本位 频繁波动缺陷。缺点: 国家官方金银比价和市场自发金银比价平行存在,国家 官方比价缺乏弹性,出现“劣币驱逐良币”问题。 格雷欣(英国财务大臣) 提出“劣币驱逐良币”规律,又称格雷欣法则 当金币与银币的实际价值与名义价值相背离,从而使实际价值高于名义价值 的货币即良币被收藏融化退出流通,实际价值低于名义价值的货币即劣币则充 斥市场,这一规律称为格雷欣法则。跛行本位: 金币和银币兑换比率固定,但是金币可以自由铸造银币不可自由 铸造。实际上银币已沦为辅币,是向金本位的一种过渡形式。(3) 金本位制 金币本位(或古典金本位)金币流通,可自由铸造自由融化具有无限法偿;辅币和银行券等价值符号可以自由兑换金币(代表黄金流通保证货币币值稳 定不会造成通货膨胀);黄金自由输出入国境。评价: 稳定的货币自动调节机制有利于国际贸易的发 展,但是黄金开采满足不了资本主义经济迅速发展的需求。金块本位金币不再流通,中央银行发行以金块为准备的纸币或银行券进行流通;辅币和银行券不再同黄金自由兑换(要达到一定的限额才能兑换)。金汇兑本位金币不再流通银行券流通,但是不能直接兑换黄金,可以同实行金本位制度 的国家以固定币值换取外汇(间接兑换黄金); 二战之后的布雷顿森林体系也可以看作是一种特殊的金汇兑本位; 金块本位制和金汇兑本位制都没有金币流通,失去了货币自动调节流通需要 的作用。(4) 不兑换纸币本位制不兑换黄金的纸币或银行券作为本位币,由中央银行发行无限法偿;纸币与黄金毫无关系,由国家垄断发行,该货币制度是国家干预经济的手段 同时也带来通货膨胀问题。不兑现的信用货币纸币代替黄金成为本位币,黄金完全退出货币流通,这 种现象叫做黄金的非货币化。1.5 货币层次划分货币供应量三层次中国 1994 年开始正式确定货币供应量指标M0M0流通现金对应交易媒介和支付手段职能M1狭义货币供给量 M M0+活期存 款(如支票存款等)对应交易媒介和支付手段职能M2广义货币供给量 M2 M1+准货币 (即广义货币与狭义货币的差为 准货币,如商业银行的定期存款和 不能开支票储蓄存款)不对应交易媒介和支付手段,对应 贮藏手段职能</p>