吴晓波跨年演讲

吴晓波跨年演讲 动乱中看“基本面”, 预测2021年中国经济八大趋势在2020年12月30日厦门举办的“预见2021吴晓波年终秀”上，吴晓波用“三危叠加”来形容2020年“新冠疫情的冲击”、“中美贸易摩擦的加剧”、“产业换挡周期的破坏”，让无数企业和个人，都经历了艰难的考验。但在国际经合组织最近预测的2020年全球十大经济体数据中，中国是唯一保持正增长的国家。吴晓波总结了中国转危为机的“四个能力”：互联网基建能力、供应链的完备能力、国民内需能力、制度创新能力。今年的“吴晓波年终秀”和往常一样，邀请50个经济学者，让他们做出了对第二年宏观经济的预见。在2019年，50个学者中只有8个看好2020年的中国经济。2020年，看好2021年中国经济的人数增加到了42个。吴晓波提到，要想在充满不确定的大环境中寻找安全感和确定性，就要看“基本面”。他将中国经济的基本面形容为三班列车：工业革命、互联网革命、产业智能革命。无论新冠疫情如何爆发，无论中美 贸易摩擦激烈或趋缓到怎样的程度，它们都不会发生任何变化。基于这些判断，吴晓波认为2021年可能会发生以下现象和趋势：第一，进口替代科创热潮：发展“硬科技”完成“进口替代”，解决中国制造的“阿喀琉斯之踵”；第二，“云上中国”初露峥嵘：产业智能化建设，将成为中国制造业的未来；第三，2021年生态赋能，范式继承：自我革命的大型传统公司，正在贡献数字化转型的中国范式；第四，百万直播闹中国：万物皆可播，人人皆可播，场场皆可播；第五，品类流行替代品牌：品类创新催生新品牌，我主义的消费时代到来；第六，购物中心即将消亡：拐点时刻到来，服务性消费（体验）将全面替代物质性购物；第七，房产投资低空飞行：资本市场发生剧烈变化，需要重新思考对财富的配置；第八，超级城市大赛鸣枪：中国超级城市大赛，进入到白热化的阶段。图源：吴晓波频道以下是吴晓波的演讲内容，经36氪记录整理：今年4月8日武汉解封以后，我开始走出书房，算下来，到今天走访了68家企业，今年居然是我这些年走访企业最多的一个年份。我是1990年参加工作的，30年了。30年前我是一个记者，今天我还是一个记者，观察中国产业经济最好的办法是用脚行走、用眼观察、用心思考、用笔把它记录下来。今年走访的68家企业中，有互联网公司、科技公司、金融公司，也有十多年没有涉足的钢铁厂。我到了内蒙古的牧场，到了纺织公司、橱柜公司、鞋革公司等很多企业。走访的过程，也是中国经济慢慢开始复苏、走出恐惧的过程。我们看到在2020年，巨石崩裂之时，有人看见了恐惧，有人看见了光。我记得在南通一家零部件工厂做调研的时候，接到团队的电话：“吴老师，我们正在讨论2020年年终秀的主题，你有什么建议吗？”我当时脱口而出，以“勇敢者”作为主题吧，后来就有了今年年终秀的主题勇敢者的心。我们致敬2020年所有的勇敢者。汤因比在历史研究中说：“创造是一种遭遇的结果，文明总是在异常困难、而非异常优越的环境中降生。挑战越大，刺激越大。”人类文明几乎所有的发展都符合“汤因比原则”，中国42年改革开放的发展亦然。我们是在极端困难的环境下接受挑战，然后完成了一次全新的创造。一年前，2019年12月30日，也是在这个舞台，我们曾经做过对2020年的几项预测，现在我们回头看看是否应验。我们当时认为2020年的经济在2018年四季度下行以后可能会面临一个比较困难的状况，所以我们当时说“待浪再起，韧性考验”，中国经济会面临一次忍耐力的巨大考验。在消费品市场，我们认为“国货运动，方兴未艾”。越来越多的企业会愿意投入到国产品牌的创造中，越来越多的消费者愿意为国货买单，而这次创造跟1980年代那次中国商品复兴最大的区别是“供应重构，产销分离”。创新的曲线变得越来越陡峭，创新的可能性和品类爆发的能力越来越强，同时“体验经济，美好爆发”。中国从2019年到今年，是一个过剩的市场，什么东西都过剩。老百姓为什么买单呢？不再为必需品，他们为自己的美好生活体验买单。我们看到从去年7月科创板开板以后，中国创业市场的野蛮发展阶段彻底结束了，“硬科技”会成为下一个创业浪潮的新主流。“唯快不败”的原则可能会慢慢被放弃，我们会呼唤一种“慢哲学”，同时那些“快公司”会面临考验。因为整个产业经济的下行，所以货币政策会相对宽松。钱去哪里呢？当中央政府确定“房住不炒”的原则，钱可能钻入另一个大池子，就是资本市场。我们去年说资本市场、A股市场、权益类市场在2020年可能会爆发。各位如果去年参加过我们的年终秀，听从了我们的建议，在2020年购买了一些权益性资产，比如购买了股票型基金、混合型基金、指数型基金，等到会议结束以后记得给我们发一个红包。我们当时的第八个预见是“奥运激荡，5G热潮”，认为今年可能会是“运动大年”。但是新冠疫情暴发以后，我们看到2020年几乎所有重要的赛事都没有办法正常举办，这是一个完全落空的景象。我们当时没有看到“新基建”“双循环”这些概念的提出，因为所有在2020年出现的制度创新、个体创新，都是在“汤因比原则”下对危机所做出的反应。今年，我们还是像往年一样，做了一个常规动作：邀请50位经济学者，让他们从自己的角度对2021年进行预判。在2019年的时候，50个学者中只有几个人看好2020年的中国经济。今年增加到多少呢？有44人认为2021年宏观经济向好。在中美 贸易摩擦部分，选择“对抗会趋缓”的人数增加，判断“达成协议”的人数在下降。所以拜登上任以后，中美 贸易摩擦会以另一种方式来进行，但2021年肯定不是中美 贸易摩擦的终结之年。对于A股市场，大家的意见还是挺统一的，认为2021年的A股市场仍然值得期待，上行和持平的选择量都很大。对于房地产市场，大部分学者认为处在持平的状态。而认为房地产很有可能复苏的人，比去年增加了10人。在所有的观察中分歧最大的是全球化。全球化三个选项的比重接近，无论认为向好的、持平的或者认为恶化没有信心的人数都相差不多。这说明全球化受到了两个不可测因素的干扰。一是新冠疫情到底会如何发展；二是中美 的贸易关系在2021年会呈现出怎样的局面。以上是50位经济学者在不久前对2021年作出的预测。我们需要在一个如此不确定性的年份中寻找其中的确定性。确定性在哪里？确定性在基本面。中国产业经济发展到今天，基本面是什么？有新冠疫情它会发生，没有新冠疫情也会发生的基本面要素是什么？我觉得2021年，中国产业经济的“三班车”一定会继续往前开。第一班是工业革命的“末班车”。1978年改革开放初期，我国是短缺经济的状态。到了2009年，中国汽车销量超过美国，2010年中国制造业增加值超过了美国。今天中国成了过剩经济，我们因为过剩而进行产业转型升级。如今，中国是全球最大的制造业国家，2020年很幸运地看到，中国的供应链经受住了极大的压力测试，我们赶上了工业革命的“末班车”。第二班是互联网革命“头班车”。中国很多著名的互联网公司，新浪、搜狐、网易、腾讯、百度、阿里、携程、京东、盛大，全部诞生在1996年的二季度到1999年的四季度。那个时候也正是互联网走出硅谷开始商业化应用的全球化时期。在互联网革命的前十年PC时代，我们成为硅谷的追随着，2011年以后的移动互联网时代，中国产生了无数的商业模式创新。24年来，中国成为了被互联网改变得最为彻底的国家。今天到场的人，口袋里有超过500元现金的举手告诉我。因为支付场景和方式转移，中国在消费互联网时代完成了一次巨大的革命，我们赶上了互联网革命的“头班车”。第三，中国的产业经济要走向产业智能革命的未来列车，就是会通过新硬件革命、新材料革命、大数据革命，形成工业革命和互联网革命的一次巨大融合。用互联网的技术改造中国社会和企业的每一个细胞，所以我们每个人、每家企业都正在踏上这班通往未来的产业智能革命的列车上。各位同学，无论新冠疫情如何发展，无论中美 贸易摩擦激化或趋缓，这三列车通往明天的方向和轨道并不会发生任何变化。我们在剧变中寻找那些确定性，就是建立在对中国产业经济的基本面的判断下。在2021年，我认为可能发生的一些现象和趋势：01 进口替代科创热潮“进口替代”一词在中国产业界并不陌生，甚至可以说中国42年的产业变革发展就是一部进口替代史。在1980年代，中国的制造业怎么发展起来的？有两句话：以市场换技术，以时间换空间。我们引进一条德国的生产线，允许在中国卖比德国还贵的汽车，给予超国民待遇，在税收上“两免三减半”，但希望这个汽车的零部件能够逐渐完成国产化的替代。十年之内要完成97%的替代，完成不了的话，中方的总经理全部撤职。用市场换技术，用时间换空间，用这种方式让这个国家成为了全球第一制造业大国。1996年代开始的互联网时代也是一次进口替代。很多互联网公司都说“模仿是最好的创新”，当我开始模仿，把技术和商业模式拿到中国以后水土不服，就要小步迭代、试错快跑，最后完成替代。今天进入了通往未来的产业智能革命的“未来列车”，我们仍然要完成一次进口替代，我们发觉40多年到今天，接下来要完成的任务比过去艰难得多。我们不再是那个传统意义上的发展中国家，不再是被援助的国家，我们成为了全球第二大经济体。所以这次产业智能的变革是一张明牌。在众目睽睽之下，欧美对中国崛起抱着极大的警惕，甚至认为你是敌手。在此背景下，我们会看到这一轮的进口替代出现了一些全新的特征，比如从引进型替代进入到自主型替代，从应用型研发到基础型研发，从数量型扩张到质量型增长。第一次和第二次替代非常像物理变化的过程，但到了第三次替代，就是一次化学反应，需要我们有更大的忍耐力、更大的投入、更长远的视野和更大的耐心来完成这一次的进口替代。中国制造有“阿喀琉斯之踵”。我们常常说生产不出芯片，生产不出民用飞机的发动机，我总认为打火机这件事情我们能搞定。今年我去了一家打火机企业，一次性打火机，28个零部件，浙江慈溪的老板跟我说，“吴老师，实在抱歉，让打火机的火苗保持在恒定的高度，需要一个垫片。这个垫片到今天还来自日本。”那顿饭吃得实在心塞，中国制造确实存在很多“阿喀琉斯之踵”。怎么办？需要我们下一代、再下一代企业家把它生产出来。去年7月，科创板开板以后到今天有200多家企业，这些是在硬科技领域里面解决中国未来“阿喀琉斯之踵”的企业。信息技术产业、高端装备制造产业、新材料产业和生物产业的比例超过了87%。今年4月，国家公布北京、上海、深圳、合肥是中国四大科学中心，承担着不同的科技研发方向。合肥有核聚变、环境科学、先进光源等；深圳有生命科学、空间科学、国家超算等；北京有环境科学、地球科学、空间科学等；上海有先进光源、类脑智能、生物科技等。这些行业的每一个核心技术，都很难用市场换空间的方式获得，时间换空间也很难，“模仿是最好的创新”也失效了。中国的创业市场、中国的产业经济到了最后的攻坚战阶段，我们可能需要花五年、十年、二十年，甚至更长的时间来完成中国这次的进口替代和科创硬科技的发展。02 “云上中国”初露峥嵘20多年来，互联网对中国的产业经济构成了一轮又一轮的冲击。1998、1999年，互联网通过新闻门户、邮箱、搜索这些新的产品改变了人和信息的关系；2003年有了淘宝，非典推动了中国零售电子商务的蓬勃发展，同时改变了人和商品的关系；2013年有了O2O，改变了人和服务的关系；2007年有了互联网金融，改变了人和金融的关系；2016年有人提出新零售，改变人和空间的关系。从1998年的新闻门户到2016年的新零售都叫消费互联网。2016年以后，互联网试图改变城市治理和城市运营，再接着通过传感器、大数据、云计算改变中国传统制造业的每个生产要素和运转模型，所以前五个阶段叫做消费互联网，从今往后的阶段叫做产业互联网。今年我们和阿里云合作拍了一部纪